Классическая банкнота это – Выпуск бумажных денег должен быть ограничен тем их количеством, в каком действительно бы обращалось символически представленное золото

Содержание

3. Особенности классической банкноты, ее отличия от бумажных денег и современной банкноты.

Основу денежного обращения составляют банкноты и различные монеты, имеющие статус национальных денежных единиц знаков.

Современные банкноты утеряли свойство разменности на полноценные деньги. Современные банкноты относятся к категории неполноценных денег (номинал и внутренняя стоимость не совпадают).

Денежная система, основанная на неполноценных деньгах требует постоянного контроля и регулирования, которое осуществляет правительство и ЦБ. Неполноценные деньги потенциально несут угрозы инфляции – одной из целей кредитно-денежной политики является удержание инфляции в определенных рамках. В денежном обращении все больше преобладает безналичный расчет, в основном в электронной форме.

Банкнота в самом общем трактовании является простым векселем эмиссионного банка. Особенно четко оказывалась родственность ее с векселем на первом этапе развития, когда она имела форму так называемой классической банкноты.

Исторически «классическая» банкнота возникшая с расписки средневековых банкиров о взятии на сохранение от купцов золота и об обязательстве возвратить его по первому требованию. В меру роста богатств банков их расписки (банкноты) стали пользоваться таким доверием, которые начали приниматься в платеже наравне с золотой монетой. Постепенно такие расписки приобрели строго установленную форму и абстрактности как важных признаков векселя и стали подолгу задерживаться в обращении, не возвращая у банки для выплаты по ним золота. Это обстоятельство дало возможность банкирам выдавать свои банкноты купцам на сумму, которая превышала стоимость золота, принятого на сохранения, т.е. перейти от полного до частичного покрытия банкнот. Не покрытые золотом банкноты стали выдаваться предпринимателям взамен коммерческих векселей. С этих пор (конец XVII ст.) начинается собственно история «классической» банкноты.

Характерными признаками «классической» банкноты есть:

-выпуск ее эмиссионным банком вместо коммерческих векселей;

-обязательный обмен на золото по первому требованию владельцев;

-двойное обеспечение: золотое (золотым запасом банка) и товарное (коммерческими векселями, которые находились в портфеле банка).

Благодаря этим признакам банкнота существенным образом отличалась от коммерческого векселя. Если последний имеет частную гарантию, которая обеспечивается капиталом одного или группы предприятий, то банкнота — общественную гарантию, которая базируется на капиталах всех предпринимателей, которые сохраняются в банках. Банкноты в отличие от векселей являются бессрочными обязательствами, не связанными с конкретными торговыми операциями. Они могут выпускаться в любых купюрах и находиться в обращении любой срок, который дает возможность рассчитываться ими по всем возможным платежам. Эти преимущества предоставили банкноте особого качества — общего обращения, которого не имел вексель.

Двойное обеспечение «классической» банкноты гарантировало ей надежность, постоянную стоимость, нормальное обращение и высокую эластичность обращения. Через обеспечение коммерческими векселями достигалось саморегулирования обращения банкнот. Выдавая займы под залог или дисконт векселей, банк увеличивал количество банкнот в обращении, а при оплате векселей банкноты возвращали в банк, которое обеспечивалось срочностью и бесспорностью коммерческого векселя.

Выпуск векселей в тесной связи с торговыми операциями обеспечивал согласованность выпуска банкнот с реальными потребностями оборота — в меру роста этих нужд выпуск банкнот увеличивался, и наоборот. Тем не менее выпуск банкнот под коммерческие векселя не всегда обеспечивал автоматическое приспособление к потребностям оборота. Это предопределялось целым рядом обстоятельств: учетом финансовых векселей, в том числе казначейских, снижением цен на товары и ускорением обращения банкнот, вследствие чего уменьшалась потребность в деньгах к наступлению сроков погашения векселей, и др. Во всех этих случаях возникала угроза появления лишних банкнот и их обесценение. Предотвратить это мог свободный размен банкнот на золото: лишние банкноты предъявлялись у банки для обмена на золото.

Период «классической» банкноты закончился с полным прекращением размена ее на золото после мирового экономического кризиса 1929—1933 гг. В новых условиях банкнота потеряла золотое обеспечение и свою конечную гарантию постоянства стоимости — размен на золото. Это значительно сблизило современные банковские деньги с бумажными, поскольку снял внутренний тормоз их обесценения.

Тем не менее дело заключается не только в прекращении размена банкнот на золото. В современных условиях испытал деформации и механизм автоматического регулирования эмиссии банкнот на основе вексельного обеспечения. Прежде всего рядом с коммерческими стали значительно шире использоваться казначейские векселя и облигации государственных займов для обеспечения выпуска банкнот. Поскольку обязательство государства не являются реальными ценностями, кредитование их эмиссионным банком значительно усложнило связь эмиссии с реальными потребностями оборота. Резкое снижение доли коммерческих векселей и увеличение казначейских векселей и облигаций государства в обеспечении эмиссии денег означает переориентацию ее из потребностей товарооборота на нужды государственного казначейства. Через удовлетворение последних банкноты попадаются в сферу товарооборота, при этом лишь частично они удовлетворяют его нужды, а частично оказываются лишними, тем не менее остаются в обороте. С этой точки зрения механизм эмиссии банкнот становится подобный механизму эмиссии бумажных денег. Это также сближает современную банкноту с казначейскими билетами.

Вместе с тем такая банкнота полностью не теряет своих специфических признаков банковских денег, сохраняет в обращении определенные преимущества сравнительно с сугубо бумажными деньгами и является самой распространенной формой наличных денег в странах с развитой рыночной экономикой. Главные ее признака и преимущества состоят в потому, что даже на покрытие расходов государства она выпускается не непосредственно и бесповоротно, а через кредитование под долговые обязательства казначейства. Эта, казалось бы, незначительная деталь эмиссионного механизма имеет принципиальное значение. Она предусматривает, что государство как экономически самостоятельный субъект денежного оборота может принимать участие в эмиссионном механизме наравне с коммерческими предприятиями, если будет стремиться к обеспечению сбалансированности своего финансового хозяйства и окажется способной своевременно погашать свои долги эмиссионному банку . В связи с этим важного значения приобретает проблема регулирования государственного долга, поддержание его объемов на экономически обоснованному равные, установление широкого демократического контроля за его формированием, включая лимитирование его размеров, а также за взаимоотношениями между казначейством и центральным эмиссионным банком.

Очень важно, чтобы эти два органа, которые находятся по разные стороны эмиссионного источника, не стали «двумя карманами на одном и поэтому же самому государственному пиджаку», которыми распоряжается «одна рука». В таком случае деньги всегда будут беспрепятственно «перекочевывать» из банковской «кармана» в казначейскую и окончательно исчезнет отличие между банкнотами и казначейскими билетами. Чтобы не допустить этого, большинство стран законодательно установили четкое размежевание между центральным эмиссионным банком и государственным казначейством, выведя банк из подчинение правительства и сделав его самостоятельным государственным проводником монетарной политики.

Взвешенная политика относительно государственного долга и выплаты дохода по облигациям государственных займов обеспечивает рыночный спрос на указанные ценные бумаги. Это дает возможность центральному банку через регулирование своего портфеля таких бумаг влиять на массу банкнот, продавая их на фондовом рынке — уменьшать, а покупая — увеличивать их количество в обороте.

Не потерял своего значения и механизм саморегулирования банкнотного обращения через обеспечение их эмиссии коммерческими векселями. Тем не менее действие его значительно изменилось. Банковские ссуды под коммерческие векселя стали выдаваться преимущественно в депозитной, а не в банкнотной форме. Поэтому эмиссионные банки через этот механизм регулируют массу депозитных денег в обороте, опосредованно влияя и на обращение банкнот.

studfiles.net

Современные банкноты — Энциклопедия по экономике

Современная банкнота потеряла по существу обе гарантии не все векселя, переучитываемые центральными банками, обеспечены товарами, и отсутствует обмен их на золото. Она поступает в обращение путем банковского кредитования государства, банковского кредитования хозяйства через коммерческие банки, обмена инвалюты на банкноты данной страны. В целом связь банкноты с потребностями производства и обращения товаров постепенно ослабевает и он превращается в обычные бумажные деньги. [c.26]

Банкноты (банковские билеты) стали похожи на бумажные деньги, так как их выпускает центральный банк с принудительным курсом, устанавливаемым государством. Их эмиссия и обеспечение связаны с государственными ценными бумагами. Поэтому сейчас банкноты, как правило, называют бумажными деньгами. Есть экономисты, которые считают, что современные банкноты сохранили в известной мере кредитную природу, так как выпускаются в обращение в порядке банковского кредитования хозяйства и государства. [c.139]

Современная банкнота потеряла по существу обе гарантии не все векселя, переучитываемые Центральным банком, обеспечены товарами, и отсутствует обмен банкнот на золото. Ныне банкнота поступает в обращение путем банковского кредитования государства, банковского кредитования хозяйства через коммерческие банки, обмена иностранной валюты на банкноты данной страны. [c.29]

СОВРЕМЕННЫЕ БАНКНОТЫ. После мирового экономического кризиса 1929— 1933 гг. размен банкнот на золото был прекращен. Современные (неразменные) банкноты, получившие название бронзовых, выпускаются для кредитования хозяйства, государства и под прирост официальных золотовалютных резервов. Таким образом, наличный денежный оборот сокращается и заменяется безналичным. В условиях инфляции и попытки государственного регулирования денежного обращения эволюция кредитно-денежной системы в настоящее время привела к уменьшению различий между банкнотами и бумажными деньгами. [c.611]

Современная банкнота потеряла, по существу, обе гарантии не все векселя, переучитываемые Центральным банком, обеспечены товаром и отсутствует обмен банкноты на золото. [c.23]

Механизм свободного размена классических банкнот на золото или серебро исключал чрезмерное количество их в обращении и обесценивание. Современные банкноты не размениваются на золото и не сохраняют товарную природу. Эмиссия банкнот осуществляется по следующим каналам [c.23]

В отличие от классических у современных банкнот отсутствуют оба вида обеспечения прекращен свободный размен на золото в сфере обращения векселей преобладают финансовые обязательства. В настоящее время эмиссия банкнот находится под полным контролем государства, которое берет на себя всю ответственность за работу денежной системы. [c.229]

Банкноты — это выписываемые банками простые векселя взамен учтенных или принимаемых в залог частных коммерческих векселей. Классическая банкнота имела товарное и золотое обеспечение. Выпуск современных банкнот осуществляется через механизм кредитования государства под обеспечение его обязательствами. [c.30]

Эмиссия современных банкнот практически полностью фидуциарна, т.е. не обеспечена золотом. Официальное золотое содержание национальных денежных единиц отменено. Современный механизм эмиссии банкнот основан а) на кредитовании коммерческих банков б) покупке государственных ценных бумаг в) прямом кредитовании правительства г) покупке иностранной валюты д) покупке драгоценных металлов. [c.119]

Величина исходных (базовых) денег увеличивается в результате функционирования банковской системы. Действия коммерческих банков не воздействуют на объем базовых денег. Базовые деньги создаются и регулируются ЦБ РФ, и только ЦБ РФ может их уничтожить. Степень развития банковской системы, решения коммерческих банков о кредитовании и установленная ЦБ РФ норма резервов определяют, какая денежная масса будет создана исходя из данного объема денег, поступивших в систему коммерческих банков. При этом необходимо иметь в виду, что современный механизм эмиссии банкнот основан по преимуществу на кредитовании коммерческих банков и государства. При кредитовании банков эмиссия банкнот обеспечена векселями и другими банковскими обязательствами при кредитовании государства — государственными долговыми обязательствами, т.е. пассивная операция ЦБ РФ — эмиссия банкнот — зависит от его активных операций ссуд банкам и казначейству. Депозитная эмиссия ЦБ РФ означает, что ссуда зачисляется на счета коммерческих банков и казначейства (министерства финансов), открытые в ЦБ РФ. В этом случае источником ресурсов ЦБ РФ служат вклады коммерческих банков и их обязательные резервы, а также вклады казначейства (средства госбюджета). [c.456]

Золото как реальные полноценные деньги в современном мире выполняет функцию сокровища, но если раньше центральные эмиссионные банки были обязаны иметь золотые запасы в виде резервов внутреннего денежного обращения, то с прекращением размена банкнот на золото и отменой золотых паритетов, т.е. исключением его из международного оборота, функции золотого запаса центрального банка отпали. Однако золото продолжает храниться в центральных банках как стратегический резерв. Золотой запас — централизованный резерв золота в слитках и монетах в распоряжении финансовых органов государства либо международных валют-но-кредитных организаций. Хранится в качестве страхового фонда для получения при необходимости международных платежных средств — иностранной валюты путем продажи металла на рынках золота, аукционах, иногда финансовым органам других стран, а также для передачи его в качестве залога при получении кредитов от иностранных государств или международных организаций. [c.459]

Д. появились в результате развития товарного производства и рынка, когда на роль всеобщего эквивалента были выбраны благородные металлы — золото и серебро. Однако в современном мире функции Д. повсеместно выполняют бумажные Д. — неполноценные заменители золота. Бумажные Д. (купюры) — знаки, замещающие в процессе купли-продажи золото. Они выпускаются государством и имеют принудительный курс, т. е. официально установленное им золотое содержание бумажной денежной единицы. Бумажные Д. функционируют в виде казначейских билетов, которые первоначально выпускались для финансирования нужд государства и изымались посредством налогов, и банкнот, возникших из кредитных отношений и выпускающихся для обслуживания реального потока товаров и услуг. До 30-х годов XX в. сохранялось различие между казначейскими билетами и банкнотами, состоявшее в том, что последние обеспечивались золотом и другими активами государства, а их выпуск ограничивался размерами его золотого запаса. В США до 1971 г. 25% банкнот должны были обеспечиваться золотом. К настоящему времени различие между казначейскими билетами и банкнотами фактически стерлось. [c.72]

Именно монополия эмиссионной деятельности послужила тем источником, из которого современные центральные банки почерпнули свои второстепенные функции и отличительные черты. Контроль за состоянием золотых резервов банковской системы, без сомнения, должен сопровождать эмиссионную монополию. Хранение значительной части банковских денежных резервов также связано с этим фактором банкам, разумеется, удобно хранить свои неиспользуемые средства в центральном банке. Однако они могут с чистым сердцем доверить свои резервы одному-единственному внешнему институту только в том случае, когда они полностью убеждены, что этот институт сможет при любых обстоятельствах вернуть их, причем в форме, которая будет принята общественностью. Гарантией этого может служить лишь тот факт, что в случае необходимости банкноты этого института могут быть объявлены официальным средством платежа. И последнее, но отнюдь не менее важное, — это то, что контроль над эмиссией банкнот дает центральному банку власть и над общей кредитной ситуацией. Все вышесказанное позволяет нам использовать термин «централизованная банковская система» как в узком, так и в широком смысле этого выражения. [c.101]

Деньги обращение мера стоимости цена масштаб цеп средство обращения бумажные деньги средство платежа вексель банкнота мировые деньги золотой стандарт ликвидность современные денежные средства денежный агрегат чек безналичные расчеты депозитный сертификат инфляция дефляция индекс цен потребительская корзина фальшивомонетничество. [c.134]

Исторически современные бумажные деньги являются продуктом развития двух форм денег собственно бумажных денег или казначейских билетов и банкнот (банковских билетов), то есть кредитных денег. [c.112]

К банковской оргтехнике относятся специализированные машины и устройства, предназначенные для обработки купюр, монет, различного рода пластиковых кредитных и прочих карт. Технология обработки наличности в современном банке подразумевает, как минимум, четыре этапа прием, учет и обработка наличности, упаковка денег для длительного хранения (касса пересчета), обмен и/или размен иностранных валют (обменный пункт) и, наконец, выдача наличных денег клиентам банка (касса выдачи). Первые три этапа требуют также проверки подлинности банкнот. [c.365]

КРЕДИТНЫЕ ДЕНЬГИ — форма денег, порожденная развитием кредитных отношений основа современного платежно-расчетного механизма. Кредитные деньги — неразменные на золото банкноты центральных банков и образованные на их основе банковские депозиты, так называемые депозитные деньги, являющиеся базой чекового обращения. [c.154]

Итак, только центральный банк может осуществлять выпуск (эмиссию) банкнот, т. е. общенациональных кредитных денег. Тем самым непосредственно от центрального банка во многом зависит судьба экономики, уровень инфляции в стране, динамика цен и прочее. Эта роль банка особенно велика в условиях высокой доли наличного денежного обращения в стране, напр., как это сложилось в современной России. [c.17]

Современные коммерческие банки выпускают банкноты. [c.24]

При нарушении связи с потребностями оборота кредитные деньги утрачивают свои преимущества и превращаются в бумажные денежные знаки. Это подтверждается современным опытом денежного обращения в России, где в обращение поступают (эмитируются) банкноты. [c.30]

В России функционирует денежная система современных неразменных банкнот. В этом случае прирост [c.34]

Законом о Центральном банке России предусматривается монопольное его право на эмиссию денег и эмиссионно-кассовое регулирование денежной массы в обращении. Налично-денежный оборот обслуживается банкнотами и металлической разменной монетой. Современный механизм эмиссии банкнот основан на кредитовании коммерческих банков, государства и увеличении золото-валютных резервов. В первом случае эмиссия обеспечивается векселями и другими банковскими обязательствами и ценными бумагами, во втором — государственными долговыми обязательствами, а при покупке золота и иностранной валюты — соответственно золотом и валютой. Обеспечением банкнотной эмиссии служат активы ЦБ РФ. Выполняя эту функцию, он определяет порядок ведения кассовых операций, устанавливает правила перевозки, хранения и инкассации наличных денег, обеспечивает создание резервных фондов банкнот и металлической монеты, определяет признаки платежеспособности денежных запасов, а также порядок замены или уничтожения поврежденных банкнот и монет. [c.52]

В капиталистич. странах Э. о. банкнот состоит из золотого запаса, коммерческих векселей, казначейских векселей и др. государственных ценных бумаг. Золотой запас в качестве Э. о. имел большое значение в условиях золотого стандарта, когда в обмен на банкноты их держатели могли получать золото. С крушением золотого стандарта и прекращением свободного размена банкнот на золото золотой запас лишь формально продолжает числиться в составе Э. о. При обеспечении банкнот коммерческими векселями количество банкнот в обращении увеличивается или уменьшается в основном в соответствии с ростом произ-ва и товарооборота или их сокращением. Совершенно иной характер имеет обеспечение эмиссии государственными ценными бумагами, к-рое является преобладающим в условиях современного капитализма. Выпуск долговых обязательств буржуазного гос-ва не связан с ростом произ-ва и товарооборота, они выпускаются для покрытия государственных расходов, гл. обр. военных. Тем самым рост банкнотной эмиссии, обеспечиваемой этими обязательствами, не отражает увеличения потребностей оборота в деньгах и, как правило, носит инфляционный характер. Вытеснение из состава Э. о. золота и коммерческих векселей и замена их государственными бумагами, т. е. фиктивным обеспечением, — одно из проявлений расстройства денежной системы в условиях общего кризиса капитализма. [c.626]

В эпоху империализма Э. б., как и вся кредитная система, становятся орудием финансовой олигархии. Хотя непосредственно Э. б. не занимаются кредитованием предприятий, их деятельность служит интересам монополистич. буржуазии. Выпуск банкнот в значительной мере используется для финансирования гонки вооружений, на к-рой монополии через систему правительственных военных заказов наживают огромные прибыли. Кроме того, свои кредитные ресурсы Э. б. передают гл. обр. в распоряжение наиболее мощных коммерческих банков, к-рые в свою очередь за счет этих ресурсов кредитуют крупнейшие монополизированные предприятия. В условиях государственно-монополистич. капитализма резко усиливается связь Э. б. с буржуазным гос-вом. Это находит свое выражение не только в том, что собственность на капиталы Э. б. и управление ими переходят к гос-ву, но и в том, что Э. б. широко финансируют гос-во путем покупки государственных ценных бумаг. Если в период существования золотого стандарта значительная часть средств Э. б. помещалась в золотые запасы, обеспечивавшие свободный размен банкнот на золото, то в условиях современного капитализма обеспечением банкнотной эмиссии стали в основном государственные ценные бумаги. [c.627]

Неразменная банкнота — типичное проявление общего кризиса капитализма в денежной сфере. Прекращение размена Б. б. на золото-свидетельствует о неустойчивости денежной системы современного капитализма. По сравнению с классическими Б. б. периода капитализма свободной конкуренции неразменные Б. б. являются дефектными банкнотами. Они либо занимают промежуточное положение между настоящими банкнотами и бумажными деньгами, либо же полностью перерождаются в бумажные деньги, сохраняя лишь название банкнот первое имеет место, когда они выпускаются в порядке кредитования товарооборота второе, когда эмиссия их производится для финансирования буржуазного гос-ва и покрытия бюджетных дефицитов. Банкнота, переродившаяся в бумажные деньги, служит средством инфляционного снижения монополиями реальной заработной платы и перераспределения в их интересах национального дохода. [c.120]

ВАЛЮТНЫЙ ПАРИТЕТ —1) принятое законом металлич. содержание денежной единицы страны 2) соотношение между валютами различных стран, соответствующее металлич. содержанию их денежных единиц. В период обращения золотых монет В. п. был равен монетному паритету (см.). При обращении неразменных банкнот и бумажных денег, характерном для современного капитализма, понятие монетный паритет отпадает В. п. подвержен изменениям в зависимости от степени обесценения валюты по отношению к золоту. В условиях валютных ограничений и множественности курсов официальный паритет на всегда выражает действительное золотое содержание валюты. В. п. стран — членов Международного валютного фонда определяются по согласованию с Фондом в золоте л долларах США, причем если страна заявила паритет в долларах, то золотой паритет ее валюты исчисляется исходя из золотого содержания доллара. В связи с неустойчивостью многих валют Фондом зафиксированы В. п. не всех стран-членов. [c.213]

Будучи знаками стоимости, К. о. о. в этом отношении сходны с бумажными деньгами. Но в отличие от бумажных денег, используемых обычно для финансирования государственных расходов и покрытия бюджетных дефицитов, К. о. о. выпускаются с учетом потребностей оборота в средствах обращения и платежа. Они подлежат оплате наличными деньгами по истечении срока их действия (векселя и чеки) либо размену на золото в любое время по их предъявлении (банкноты). Поскольку К. о. о. возникают на основе кредита и должны быть оплачены металлич. деньгами, они не могут находиться в обращении в избыточном количестве и обесцениваться. Но в условиях современного капитализма, когда размен К. о. о. на золото прекращен, значительная часть их выпускается не для удовлетворения потребностей оборота в деньгах, а для финансирования государственных, в первую очередь военных, расходов (напр., выпуск казначейских векселей и выпуск неразменных банкнот в порядке учета этих векселей). Такие К. о. о. перерождаются в бумажные деньги и подвержены инфляции (см.). [c.594]

Постепенно из всего многообразия товаров выделился один товар, олицетворявший богатство у всех народов, полноценно выполнявший все пять денежных функций и роль всеобщего эквивалента. Этим товаром было золото. Для облегчения товарно-денежного обращения золото в нем представляли бумажные денежные средства казначейские и банковские билеты. До 30-х гг. XX в. сохранялось различие между казначейскими билетами и банкнотами, состоявшее в том, что последние обеспечивались золотом и другими активами государства, а их выпуск ограничивался размерами его золотого запаса. В США до 1971 г. 25% банкнот должно было обеспечиваться золотом. С отменой золотого стандарта различие между казначейскими билетами и банкнотами стерлось. В современном мире после окончательной отмены золотого стандарта в начале 70-х гг. функции денег повсеместно выполняют декретированные бумажные денежные средства. [c.92]

Профессор Л. Ходский значительно расширяет границы финансовой науки, включая в нее и вопросы денежного обращения (точнее, бумажные деньги), считая, что бумажные деньги представляют собой вид займовой операции Разница между выпущенными в обращение банкнотами и суммою разменного фонда, т.е. сумма фактически не покрытых звонкою наличностью банковых билетов, представляет орудие кредита 3. Он правильно подошел к анализу бумажно-денежной эмиссии. Бумажные деньги могут быть использованы государством как активный финансовый источник при значительных бюджетных дефицитах. Этот процесс стал обычным явлением в капиталистических государствах с началом первой мировой войны. Однако использование денег как доходного источника бюджета не дает основания считать деньги финансовой категорией. Деньги — самостоятельная экономическая категория, имеющая специфическое общественное назначение, самостоятельные функции, и их количественный рост вследствие политики государства в итоге влияет лишь на покупательную способность, т.е. приводит к их обесцениванию. Регулятором количества денег в обращении является, прежде всего, наличие товарных масс. Впрочем, в современных условиях количество денег в обращении зависит от ряда других факторов, выз- [c.31]

Выше уже отмечалось, что широкое развитие кредита привело к появлению таких разновидностей бумажных денег, как вексель и банкнота. В XX в. все более широкое хождение получают чеки. Чеки, строго говоря, не являются бумажными деньгами. Деньгами являются депозиты, т.е. вклады до востребования в коммерческих банках. Если, например, вы обладетель вклада, то, выписывая чек, вы даете поручение банку перечислить деньги с вашего вклада (депозита). Следовательно, в данном случае деньгами являются чековые депозиты. Чековые депозиты экономят наличные деньги, находящиеся в обращении. Современное бумажно-денежное обращение — это почти на 90% — безналичное обращение. [c.64]

В современной кредитной системе выделяются три основных звена центральный банк коммерческие банки специализированные кредитно-финансовые институты. Главенствующее положение в кредитной системе занимает центральный банк, который исторически выделился из массы коммерческих банков еще в XVIII — XIX вв. на ранних стадиях капитализма. Именно центральному банку государство предоставило исключительное, монопольное право эмиссии банкнот. Некоторые из центральных банков были сразу учреждены как государственные институты (Немецкий федеральный банк, Резервный банк Австралии), другие были национализированы после второй мировой войны (Банк Франции, Банк Англии, Банк Японии, Банк Канады, Банк Нидерландов). Некоторые центральные банки до сих пор существуют на основе смешанной государственно-частной собственности (например, Федеральная резервная система США (1913). В бывшем СССР центральным банком являлся Госбанк СССР. [c.290]

Однако накопления в виде остатков средств на счетах в банках в виде национальных и иностранных банкнот в современных условиях являются преобладающими. Именно благодаря им возможны инвестиции и развитие общественного производства, вследствие чего значение этой функции Денег переоценить трудно. Важно, однако, помнить, что истинным накоплением выступает лишь металлическая форма, а кредитная (банкно- [c.18]

При продаже товаров в рассрочку или передаче товаров и денег в ссуду отношения между продавцом (кредитором) и покупателем (должником) не могут быть кратковременными. Они должны быть юридически оформлены на весь срок долга в виде специального документа — векселя. Если векселедержатель (кредитор) сам будет нуждаться в платеже, то он может передать вексель вместо денег (при условии передаточной надписи — индоссамента). Это простейшая форма кредитных денег. Если же вексель выписан на банкира, он считаетйя банкнотой, которая при развитой кредитной системе стала выпускаться центральным эмиссионным банком и служит основой современного денежного обращения. Поэтому банкнота, выполненная на бумаге, представляет собой не бумажные деньги см, функ-цИк) средства обращения), а кредитный денежный знак с собственным законом движения выпуск банкнот в обращение содержит в себе условия их обратного притока. Благодаря этому они не обесцениваются (правда, при условии, что все должники платят по долгам и государство не использует эмиссию банкнот для покрытия [c.19]

ФЕДЕРАЛЬНАЯ РЕЗЕРВНАЯ СИСТЕМА, ФРС (Federal Reserve System) — объединение 12 региональных банков США, выполняющее функции центрального эмиссионного банка. Учреждена законом от 23 дек. 1913 г., начала функционировать в ноябре 1914 г. Путем создания ФРС монополистич. буржуазия США стремилась централизовать систему банкнотной эмиссии и придать ей большую эластичность, сконцентрировать рассеянные по стране банковские резервы, создать возможность проведения межбанковского клиринга в масштабе всей страны и, самое главное, обеспечить свое господство в кредитной сфере. Непосредственным побудительным мотивом к учреждению ФРС послужил экономич. кризис 1907 г., сопровождавшийся массовыми банкротствами банков. За период своего существования ФРС претерпела ряд изменений ее современная структура характеризуется след, основными чертами. Территория США разделена на 12 федеральных резервных округов В главном городе каждого округа (Нью-Йорке, Бостоне, Филадельфии, Кливленде, Ричмонде, Атланте, Чикаго, Сан-Луисе, Миннеаполисе, Канзас-сити, Далласе и Сан-Франциско) находится федеральный резервный банк, осуществляющий эмиссию банкнот и выполняющий функции [c.464]

Риксбанк (Sveriges Riksbank) — государственный эмиссионный банк Швеции весь основной капитал принадлежит гос-ву. Находится под контролем банковской комиссии Риксдага. Совет директоров в составе 7 человек избирается парламентом председатель назначается правом. Основан в 1668 г. на базе ранее существовавшего частного Стокгольме банк — одного из первых эмиссионных банков мира. Теперешнее название получил в 1867 г. Первоначально представлял собой коммерческий банк и лишь с конца XIX в. стал осуществлять функции, свойственные центральному банку современного типа. С 1904 г. ему было предоставлено монопольное право выпуска банкнот. Кроме главной конторы в Стокгольме, имеет отделения в 23 крупнейших городах страны. Ш. н. б. является банком банков , он регулирует учетную ставку, выдает краткосрочные кредиты коммерческим банкам под обеспечение государственными ценными бумагами, хранит золотые и валютные запасы, устанавливает курс шведской кроны. С 1948 г. право эмиссии банкнот ограничено определенным лимитом вне зависимости от состояния золотых резервов лимит изменяется по решению пр-ва и с одобрения Риксдага. Через Валютную контору банк осуществляет контроль над валютными операциями, выдает лицензии на все сделки с иностранной валютой. [c.607]

Денежное обращение. Денежная единица — иена =100 сен. Создание современной денежной системы относится к 1882 г., когда был образован центральный эмиссионный банк, получивший монопольное право выпуска банкнот (при изъятии из обращения банкнот многочисленных национальных банков). В 1886 г. был установлен серебряный монометаллизм, а в 1897 г. — золотой монометаллизм в его классич. виде — с разменом банкнот на золото. С началом первой мировой войны размен банкнот был прекращен, и Я. больше не возвращалась к прежней классич. форме монометаллизма. Развитие мирового экономич. кризиса 1929—1933 гг. вынудило Я. окончательно отказаться от золотого стандарта (в декаб. 1931 г.), и в стране установилось бумажноденежное обращение. В последующие годы в результате финансирования агрессивной войны против Китая и подготовки к большой войне бумажная иена стала все более обесцениваться. Еще в больших масштабах процесс обесценения иены происходил в годы второй мировой войны (к концу 1944 г. индекс оптовых цен поднялся по сравнению с 1936 г. в 3,25 раза, а розничных — в 3,9 раза). В условиях послевоенного паралича экономики с отменой военно-экономич. контроля развитие инфляции усилилось. Сумма банкнот в обращении увеличилась с 5,9 млрд. иен в конце 1941 г. до 17,7 млрд. в конце 1944 г. и 55,4 млрд. иен в конце 1945 г. В фавр. 1946 г. была проведена денежная реформа старые банкноты были обменены на новые по соотношению 1 1 с зачислением на временно блокированные счета сумм, превышавших 100 иен на человека. В результате количество банкнот в обращении уменьшилось до 15 млрд. иен. В дальнейшем денежная масса снова стала быстро расти и уже в конце 1946 г. достигла 93 млрд. иен, а к концу 1953 г. — 629 млрд. иен. В условиях начавшегося в 1952 г. восстановления экономики развитие инфляции приостановилось иена стабилизировалась на чрезвычайно низком уровне оптовые цены в 1963 г. были в 356 раз выше, чем в среднем в 1934—Л936 гг. Вся денежная масса в об-ращешш на конец 1963 г. достигла 2057 млрд. иен, более чем в 1000 раз превысив уровень 1936 г. объем промышленного производства за этот же период возрос в 4 с лишним раза. [c.643]

КУПЮРА (от фр. ouper — отрезать) — обозначение достоинства (нарицательной стоимости) бумажных денег, банкнот или ценной бумаги — акции или облигации. В капитали-стич. странах выпуск денежных знаков различных К. зависит от стихийно складывающегося соотношения между оптовым и розничным товарооборотом и от структуры платежного оборота. Акции в условиях современного капитализма выпускаются во все более мелких К. это связано со стремлением акционерных компаний привлечь побольше мелких акционеров и тем самым дать возможность магнатам финансового капитала сосредоточить в своих руках контроль над компанией без владения большинством акций. [c.617]

Отправной точкой дискуссии и в этом случае была позиция А. Смита. Он исходил из наличия, во-первых, определенной потребности торговли в деньгах (в современных терминах — трансакцион-ного спроса на деньги), во-вторых, способности рынка удовлетворять эту потребность, т.е. механизма саморегулирования объема денежной массы в обращении, и, в-третьих, из того, что бумажные деньги (прежде всего банкноты) — это не что иное, как заменители собственно денег, под которыми подразумевались металлические деньги (золото и серебро), выполняющие функцию средства обращения. Те же золото и серебро, используемые для накопления сокровищ или для обмена на импортируемые товары, в качестве денег уже не рассматривались. Соответственно, вопрос о размерах эмиссии бумажных денег сводился для Смита к простому правилу Общее количество бумажных денег всякого рода, какое может без затруднений обращаться в какой-либо стране, ни при каких условиях не может превы- [c.90]

НАЛИЧНОСТЬ — денежные средства, используемые в наличном обращении. В современной экономике их объем равен сумме банкнот, безналичных билетов и монет, находящихся у населения и во внебанковских учреждениях, организациях и на предприятиях. [c.194]

ДЕНЕЖНАЯ РЕФОРМА —полное или частичное изменение денежной системы, проводимое государственной властью и выражающееся в замене одной денежной системы другой либо одних денежных знаков другими. Денежные реформы при капитализме используются в интересах буржуазии и обычно сопровождаются усилением эксплуатации трудящихся и ухудшением их материального положения. После второй мировой войны в ряде капиталистических стран (Бельгии, Франции, Дании, Голландии, Норвегии и др.) были проведены денежные реформы с целью преодолеть последствия резкого расстройства денежного обращения во время войны. Они свелись к обмену сильно обесцененных старых бумажноденежных знаков на новые неразменные банкноты. Денежные реформы сопровождались отменой твердых цен на товары, что позволяло капиталистам вздувать цены и снижать реальную заработную плату трудящихся. Сокращение массы денег в обращении в результате проведенных денежных реформ носило временный характер. Возобновившаяся гонка вооружений и связанная с ней дефицитность государственных бюджетов привели к рссту денежной массы в обращении и новому обесценению денег. Во всех капиталистических странах усилилась присущая современному этапу общего кризиса капитализма хроническая [c.75]

economy-ru.info

Банкноты

Вообще говоря, банкнота — кредитные деньги, выпускаемые и гарантируемые центральным банком при осуществлении кредитных операций в связи с различными хозяйственными процессами. Для граждан в обыденной жизни казначейские билеты и банкноты практически неразличимы и представляют собой государственные бумажные деньги, но в то же время следует отметить, что банкноты относятся к кредитным деньгам – это прежде всего обязательства банка (в данном случае ЦБ). Выпуск банкнот ЦБ увязан с действительными потребностями оборота, т.е. реальными нуждами производства и реализации продукции. Обеспечением банкноты являются определенные виды запасов материальных ценностей. В настоящее время банкнота ЦБ превратилась в денежную единицу страны, свободно обращающуюся на всей территории и имеющую принудительный курс, установленный властью. Она поступает в обращение путем банковского кредитования государства, хозяйства через коммерческие банки, обмена инвалюты на банкноты данной страны.

Основными признаками классической банкноты являются следующие:

во-первых, она выпускается центральным банком взамен коммерческих векселей

во-вторых, банкнота размена на золото по первому требованию.

Таким образом, классическая банкнота обладала высокой степенью устойчивости в силу ее золотого обеспечения (золотым запасом ЦБ). Обязательства ЦБ состояли в его обязанности в любой момент обменять банкноту на золото, благодаря чему автоматически действовал механизм изъятия излишне выпущенных банкнот из обращения.

Хотя основой банкноты служит коммерческий вексель, между ними имеются различия по виду должника, гарантии и срокам:

должником по векселю является функционирующий предприниматель – торговец или промышленник, по банкноте центральный банк;
банкноты имеют общественную гарантию в виде хранящихся в банке ресурсов всех предпринимателей, поэтому они выступают как общественные кредитные деньги, обладающие особым качеством — всеобщей обращаемостью. Вексель имеет лишь частичную гарантию, не является всеобщим платёжным средством;
банкнота – бессрочное обязательство. Обращение векселя ограничивается сроком его платежа.

Банкнота как вид кредитных денег прошла несколько этапов в своём развитии. Первоначально банкнота имела металлическую основу, т.е. существовал свободный обмен банкноты на золото или серебро. В этих условиях обеспечивалась стабильная покупательная способность бумажных денег.

Но была и негативная сторона тесной связи кредитных денег с их металлической основой – периодически (особенно в условиях экономического кризиса) возникал дефицит платёжных средств. В период экономического кризиса в стране, с одной стороны, резко возрастала потребность в платёжных средствах, с другой стороны, наблюдался отток золота и других драгоценных металлов за рубеж, в результате чего нарастал дефицит платёжных средств, углублялись кризисные явления.

Таким образом по мере обострения кризисных явлений в мировой экономике, а также ограниченности производства драгоценных металлов, государства все чаще выпускали банкноты для целей кредитования (например, под обеспечение госзаймов).

В связи с этим размен кредитных денег на металл стал прекращаться в период войн и других нарушений стабильной экономической жизни.

Со времен “великой депрессии” 30-х годов золотое обеспечение банкнот было отменено практически во всех странах, а с 1971 года был отменен обмен доллара на золото для ЦБ иностранных государств. В настоящее время ни одна из стран не имеет золотого обеспечения банкнот.

Эти процессы привели к тому, что современная банкнота в отличие от классической может быть неустойчивой. Эмиссия банкнот может превышать потребности товарооборота в деньгах и банкноты перестали быть разменными на золото.

Следует отметить, что эмиссия современных банкнот не связана с золотом, но существуют определённые инструменты, сдерживающие эту эмиссию – прежде всего политика центрального банка.

Таким образом, банкнота, оставаясь видом кредитных денег, приблизилась по характеру своего обращения к казначейским билетам- бумажным деньгам.

studfiles.net

Банкнота: понятие, основные признаки — 1.doc

Банкнота: понятие, основные признаки
скачать (63 kb.)

Доступные файлы (1):

содержание

1.doc

Реклама MarketGid:
Содержание
1. Банкнота: понятие, основные признаки 2

2. Отличие банкноты от векселя и от бумажных денег 6

3. Основные направления выпуска современных банкнот 8

Список используемых источников 11

1. Банкнота: понятие, основные признаки

Характерными признаками «классической» банкноты есть [4, с. 325]:

— выпуск ее эмиссионным банком вместо коммерческих векселей;

— обязательный обмен на золото по первому требованию владельцев;

— двойное обеспечение: золотое (золотым запасом банка) и товарное (коммерческими векселями, которые находились в портфеле банка).

Двойное обеспечение «классической» банкноты гарантировало ей надежность, постоянную стоимость, нормальное обращение и высокую эластичность обращения. Через обеспечение коммерческими векселями достигалось саморегулирования обращения банкнот. Выдавая займы под залог или дисконт векселей, банк увеличивал количество банкнот в обращении, а при оплате векселей банкноты возвращали в банк, которое обеспечивалось срочностью и безспорностью коммерческого векселя.

Выпуск векселей в тесной связи с торговыми операциями обеспечивал согласованность выпуска банкнот с реальными потребностями оборота — в меру роста этих нужд выпуск банкнот увеличивался, и наоборот. Тем не менее, выпуск банкнот под коммерческие векселя не всегда обеспечивал автоматическое приспособление к потребностям оборота. Это предопределялось целым рядом обстоятельств: учетом финансовых векселей, в том числе казначейских, снижением цен на товары и ускорением обращения банкнот, вследствие чего уменьшалась потребность в деньгах к наступлению сроков погашения векселей, и др. Во всех этих случаях возникала угроза появления лишних банкнот и их обесценение. Предотвратить это мог свободный размен банкнот на золото: лишние банкноты предъявлялись у банки для обмена на золото.

Тем не менее, дело заключается не только в прекращении размена банкнот на золото. В современных условиях испытал деформации и механизм автоматического регулирования эмиссии банкнот на основе вексельного обеспечения. Прежде всего, рядом с коммерческими стали значительно шире использоваться казначейские векселя и облигации государственных займов для обеспечения выпуска банкнот. Поскольку обязательство государства не являются реальными ценностями, кредитование их эмиссионным банком значительно усложнило связь эмиссии с реальными потребностями оборота. Резкое снижение доли коммерческих векселей и увеличение казначейских векселей и облигаций государства в обеспечении эмиссии денег означает переориентацию ее из потребностей товарооборота на нужды государственного казначейства. Через удовлетворение последних банкноты попадаются в сферу товарооборота, при этом лишь частично они удовлетворяют его нужды, а частично оказываются лишними, тем не менее остаются в обороте. С этой точки зрения механизм эмиссии банкнот становится подобный механизму эмиссии бумажных денег. Это также сближает современную банкноту с казначейскими билетами.

Вместе с тем такая банкнота полностью не теряет своих специфических признаков банковских денег, сохраняет в обращении определенные преимущества сравнительно с сугубо бумажными деньгами и является самой распространенной формой наличных денег в странах с развитой рыночной экономикой. Главные ее признака и преимущества состоят в потому, что даже на покрытие расходов государства она выпускается не непосредственно и бесповоротно, а через кредитование под долговые обязательства казначейства. Эта, казалось бы, незначительная деталь эмиссионного механизма имеет принципиальное значение. Она предусматривает, что государство как экономически самостоятельный субъект денежного оборота может принимать участие в эмиссионном механизме наравне с коммерческими предприятиями, если будет стремиться к обеспечению сбалансированности своего финансового хозяйства и окажется способной своевременно погашать свои долги эмиссионному банку. В связи с этим важного значения приобретает проблема регулирования государственного долга, поддержание его объемов на экономически обоснованному равные, установление широкого демократического контроля за его формированием, включая лимитирование его размеров, а также за взаимоотношениями между казначейством и центральным эмиссионным банком.

Не потерял своего значения и механизм саморегулирования банкнотного обращения через обеспечение их эмиссии коммерческими векселями. Тем не менее, действие его значительно изменилось. Банковские ссуды под коммерческие векселя стали выдаваться преимущественно в депозитной, а не в банкнотной форме. Поэтому эмиссионные банки через этот механизм регулируют массу депозитных денег в обороте, опосредованно влияя и на обращение банкнот.

^
Так как эмиссионные банки обычно являются мощными организациями, обладающими крупными капиталами и располагающими поддержкой со стороны правительства, то их долговые обязательства в отличие от частных векселей охотно принимаются всеми и могут обращаться не в узком кругу капиталистов, а по всей стране.

Банкноты — это векселя эмиссионных банков, которые замещают в обращении частные коммерческие векселя, служат кредитными деньгами и подлежат размену на золото или серебро.

В качестве кредитных денег банкноты существенно отличаются от бумажных денег. В то время как бумажные деньги возникают на основе функции денег как средства обращения, банкноты возникают на основе функции денег как средства платежа, т.е. на основе продажи товаров в кредит, вызывающей к жизни коммерческие векселя.

Выпуск банкнот производится в порядке кредитования товарооборота — путем учета коммерческих векселей эмиссионными банками; между тем бумажные деньги обычно выпускаются для покрытия дефицита государственного бюджета.

Важной закономерностью банкнотного обращения является регулярный обратный приток банкнот в эмиссионные банки. Будучи выпущены в порядке кредитования, банкноты возвращаются в эмиссионные банки, когда заемщики погашают полученные от банков ссуды. Что же касается бумажных денег, то после выпуска они прочно оседают в каналах обращения.
Наконец, существенным отличием банкнот от бумажных денег до первой мировой войны являлось то, что они подлежали свободному размену на металлические монеты, в то время как бумажные деньги обычно не разменны на металл.

Количество кредитных денег — банкнот — регулируется потребностями товарооборота в деньгах. При расширении товарооборота увеличивается выпуск банкнот; если, напротив, товарооборот сокращается, то сокращается и выпуск банкнот.

Однако кредитный характер эмиссии банкнот еще не служит автоматической гарантией против чрезмерного выпуска их. Дело в том, что не всегда банкноты выпускаются только взамен коммерческих векселей, возникших на основе действительных товарных сделок и отражающих потребности товарооборота в средствах обращения; если же банкноты частично выпускаются взамен бронзовых или казначейских векселей, то эмиссия их может выйти за рамки потребностей оборота в деньгах. Необходимым условием устойчивости банкнот является наличие у них двойной гарантии-кредитной и металлической; первая состоит в кредитном характере эмиссии, вторая — в свободном размене банкнот на золото. Следовательно, банкнота является кредитным знаком золота. Разменные на золото (или серебро) банкноты не могут находиться в обращении в избыточном количестве, ибо ненужные для обращения банкноты возвращаются в эмиссионные банки и предъявляются к размену.

Банкнота — обязательство банка. В настоящее время банкнота выпускается центральным банком. Она отличается от векселя и от бумажных денег.

Банкнота от векселя отличается [3, с. 53]:

— по срочности — вексель представляет собой срочное долговое обязательство (3—6 мес), банкнота — бессрочное долговое обязательство;

— по гарантии — вексель выпускается в обращение отдельным предпринимателем и имеет индивидуальную гарантию;

— банкнота выпускается в настоящее время центральным банком и имеет государственную гарантию.

Классическая банкнота (т.е. разменная на металл) отличается от бумажных денег:

— по происхождению — бумажные деньги возникли из функции денег как средства обращения, банкнота — из функции денег как средства платежа;

— по методу эмиссии — бумажные деньги выпускает в обращение министерство финансов (казначейство), банкноты — центральный банк;

— по возвратности — классические банкноты по истечении срока векселя, под который они выпущены, возвращаются в центральный банк; бумажные деньги не возвращаются, а «застревают» в обращении;

— по разменности — классическая банкнота по возвращении в банк разменивалась на золото или серебро, бумажные деньги всегда были неразменными.

Механизм свободного размена банкнот (классических) на золото или серебро исключал избыточное количество банкнот в обращении и их обесценение. С прекращением размена банкнот на золото из двойного обеспечения банкнот (золотого и кредитного) отпало золотое обеспечение, а вексельное сильно ухудшилось, так как вексельный портфель центрального банка все больше наполняется казначейскими векселями и обязательствами [4, с. 99].

Следовательно, современные банкноты не размениваются на золото, но в известной степени сохраняют товарную природу, или кредитную основу, однако они подпадают под закономерности бумажно-денежного обращения.
Необходимо выделить три канала эмиссии современных банкнот:

— банковское кредитование хозяйства, которое обеспечивает связь денежного обращения с динамикой воспроизводства общественного капитала;

— банковское кредитование государства, когда банкноты эмитируются взамен государственных долговых обязательств;

— прирост официальных валютных резервов в странах с активным платежным балансом (ФРГ, Япония и др.).

Тестовые задания.
81. Найдите неверное утверждение относительно видов инфляции:

в) при хронической инфляции общий уровень цен повышается в зависимости от стадий экономического развития;
82. Вставьте слово, которое, по вашему мнению, является правильным ответом:

Плавающий валютный курс— это курс, изменяющийся в зависимости от рыночного спроса и предложения валюты.
83. Сколько существует основополагающих функций кредита?

а) две;
84. Вставьте слово, которое, по вашему мнению, является правильным ответом:

Бумажные деньги-это знаки стоимости, наделенные принудительным номиналом и используемые государством для покрытия дефицита бюджета.
85. Чем характеризуется внутренняя конвертируемость?

б) отсутствием ограничений для резидентов;
86. Что не характерно для аккредитива?

а) сложный документооборот;
87. Вставьте слово, которое, по вашему мнению, является правильным ответом:

Стагфляция— это сочетание стагнации с инфляцией.
88. Выпуск денег в оборот происходит:

г) ежедневно.
89. Вставьте слово, которое, по вашему мнению, является правильным ответом:

Кредитор- это лицо, предоставившее ресурсы в хозяйство заемщика на определенный срок.
90.Сколько существует типов соотношения темпов обесценения денег и роста денежной массы?

б) три;

1. Антонов Н.Г., Пессель М.А. Денежное обращение, кредит и банки. М.: Финстатинформ, 2005.

2. Банковское дело / Под ред. О.И. Лаврушина. М.: Бизнес, 2004.

3. Денежное обращение и банки / Под ред. Г.Н.Белоглазовой, Г.В.Толоконцевой. М.: Финансы и статистика, 2000.

4. Деньги, кредит, банки / Под ред. Ю.Б. Соловьева. М.: ПРИОР, 2006.

5. Евдокимова Н.А. Кредит в рыночной экономике: СПб.: СПбИВЭСЭП: СПбГУЭиФ, 2005.

6. Общая теория денег и кредита / Под ред. Е.Ф.Жукова. М.: Банки и биржи: ЮНИТИ, 2000.

7. Российская банковская энциклопедия. М.: Энциклопедическая творческая ассоциация, 2005.

Скачать файл (63 kb.)

gendocs.ru

БАНКНОТА. ПРИЗНАКИ БАНКНОТ. ХАРАКТЕРИСТИКА БАНКНОТ — Мои статьи — Каталог статей

Характерными признаками «классической» банкноты являются:

выпуск ее эмиссионным банком вместо коммерческих векселей;

обязательный обмен на золото по первому требованию владельцев;

двойное обеспечение: золотое (золотым запасом банка) и товарное (коммерческими векселями, которые находились в портфеле банка).

Благодаря этим признакам банкнота стала существенно отличаться от коммерческого векселя. Если последний имеет частную гарантию, которая обеспечивается капиталом одного или группы предприятий, то банкнота — общественную гарантию, которая базируется на капиталах всех предпринимателей, которые хранятся в банках. Банкноты в отличие от векселей являются бессрочными обязательствами, не связанными с конкретными торговыми операциями. Они могут выпускаться в любых купюрах и находиться в обращении любой срок, который дает возможность рассчитываться ими по всем возможным платежам. Эти преимущества предоставили банкноте особое качество — общее обращение, которого не имел вексель.

Двойное обеспечение «классической» банкноты гарантировало ей надежность, постоянную стоимость, нормальное обращение и высокую эластичность обращения. Через обеспечение коммерческими векселями достигалось саморегулирования обращения банкнот. Выдавая займы под залог или дисконт векселей, банк увеличивал количество банкнот в обращении, а при оплате векселей банкноты возвращали в банк, что обеспечивалось срочностью и бесспорностью коммерческого векселя.

Выпуск векселей в тесной связи с торговыми операциями обеспечивал согласованность выпуска банкнот с реальными потребностями оборота — по мере роста этих нужд выпуск банкнот увеличивался, и наоборот. Тем не менее выпуск банкнот под коммерческие векселя не всегда обеспечивал автоматическое приспособление к потребностям оборота. Это предопределялось целым рядом обстоятельств: учетом финансовых векселей, в том числе казначейских, снижением цен на товары и ускорением обращения банкнот, вследствие чего уменьшалась потребность в деньгах к наступлению сроков погашения векселей, и др. Во всех этих случаях возникала угроза появления лишних банкнот и их обесценение. Предотвратить это мог свободный обмен банкнот на золото: лишние банкноты предъявлялись в банки для обмена на золото.

Период «классической» банкноты закончился с полным прекращением обмена ее на золото после мирового экономического кризиса 1929—1933 гг. В новых условиях банкнота потеряла золотое обеспечение и свою конечную гарантию стоимости — обеспечение золотом. Это значительно сблизило современные банковские деньги с бумажными, поскольку сняло внутренний тормоз их обесценения.

Тем не менее дело заключается не только в прекращении обмена банкнот на золото. В современных условиях произошла деформация механизма автоматического регулирования эмиссии банкнот на основе вексельного обеспечения. Прежде всего вместе с коммерческими стали значительно шире использоваться казначейские векселя и облигации государственных займов для обеспечения выпуска банкнот. Поскольку обязательство государства не являются реальными ценностями, кредитование их эмиссионным банком значительно усложнило связь эмиссии с реальными потребностями оборота. Резкое снижение доли коммерческих векселей и увеличение казначейских векселей и облигаций государства в обеспечении эмиссии денег означает переориентацию ее из потребностей товарооборота на нужды государственного казначейства. Через удовлетворение последних банкноты попадают в сферу товарооборота, при этом лишь частично они удовлетворяют его нужды, а частично оказываются лишними, тем не менее остаются в обороте. С этой точки зрения механизм эмиссии банкнот становится подобный механизму эмиссии бумажных денег. Это также сближает современную банкноту с казначейскими билетами.

Очень важно, чтобы эти два органа, которые находятся по разные стороны эмиссионного источника, не стали «двумя карманами в одном и том же самому государственном пиджаке», которыми распоряжается «одна рука». В таком случае деньги всегда будут беспрепятственно «перекочевывать» из банковской «кармана» в казначейскую и окончательно исчезнет отличие между банкнотами и казначейскими билетами. Чтобы не допустить этого, большинство стран законодательно установили четкое размежевание между центральным эмиссионным банком и государственным казначейством, выведя банк из подчинение правительства и сделав его самостоятельным государственным проводником монетарной политики.
Взвешенная политика относительно государственного долга и выплаты дохода по облигациям государственных займов обеспечивает рыночный спрос на указанные ценные бумаги. Это дает возможность центральному банку через регулирование своего портфеля таких бумаг влиять на массу банкнот, продавая их на фондовом рынке — уменьшать, а покупая — увеличивать их количество в обороте.

justlawyer.ucoz.ua

РубрикаПолезно знать