Управление портфелем: Что такое Управление портфелем проектов? — ИТ Гильдия

В чем разница между управлением проектами и управлением портфелем проектов?

Управление проектами? Портфелями проектов? Программами? Чем они отличаются? Попробуем дать краткое объяснение, чтобы вы поняли разницу.

Что такое управление портфелем?

Портфель проектов — это общее представление обо всех проектах организации, выполняемых для достижения стратегических бизнес-целей. Это могут быть все проекты компании, отдельного подразделения или отдела.

Источник: Михаил Софонов, управление проектами

Управление портфелем включает в себя расстановку приоритетов на основе целей, согласованных руководителями компании, а затем выбор программ и проектов для выполнения в зависимости от ожидаемой пользы для бизнеса, уровня рисков и доступности ресурсов. По словам менеджера проектов Боба Баттрика, управление проектами необходимо, чтобы правильно выполнить проект, а управление портфелем — чтобы выполнить правильные проекты.

Менеджеры портфелей проектов оценивают проекты компании и делают вывод о том, насколько хорошо они выполняются, как их можно улучшить и получает ли организация ожидаемые преимущества.

Что такое управление программами?

Программа — это группа связанных проектов, которые вносят общий вклад в достижение определенной цели или преимущества. У программы есть четкая цель, и каждый проект, включенный в программу, участвует в достижении этой цели. 

Менеджеры программ изучают зависимости между проектами, риски, проблемы, требования и решения и могут координировать усилия с менеджерами отдельных проектов для получения необходимой информации и успешного выполнения программы. Их не столько интересует успех каждого отдельного проекта, сколько успех всей инициативы и достижение более значимых преимуществ. Также для менеджеров программ очень важно выбрать правильные проекты и правильно расставить приоритеты, чтобы в итоге получить максимальную пользу для бизнеса. Успешные программы приводят к улучшениям, последствия которых могут ощущаться очень долго, и, в отличие от проектов, имеющих конкретный срок выполнения, программы могут быть бессрочными.

Организации управляют проектами в рамках более крупной программы, потому что такой подход дает больше возможностей для контроля и больше преимуществ, чем если бы управление проектами осуществлялось по-отдельности.

К тому же при отслеживании группы связанных проектов гораздо проще координировать и приоритизировать общие ресурсы, следить за ходом выполнения и результатами.

Что такое управление проектами?

В то время как портфели и программы отражают более общее представление о деятельности организации, проект — это отдельное начинание: серия задач, нацеленных на производство определенного товара, оказание услуги или создание преимущества в указанный срок.

Менеджеры проектов следят за выполнением отдельных проектов, руководят командами и заботятся о соблюдении сроков, бюджетных ограничений и взятых на себя обязательств. Они определяют наилучшие методики, изучают процессы для повышения эффективности и работают с заинтересованными лицами, чтобы в числе прочего добиться ожидаемых преимуществ.

Успешное управление проектами означает, что команды и их участники постоянно развиваются и повышают свой уровень, что дает компании значительные конкурентные преимущества.

Подробнее об управлении проектами

Если вы — начинающий менеджер проектов и только знакомитесь с терминологией и рабочими процессами, мы можем предложить вам полезный материал. Это «Руководство по управлению проектами для начинающих», оно выложено в сети и доступно для чтения совершенно бесплатно. Внесите его в закладки, чтобы не потерять.

Источники: PMfiles.com, Wikipedia.org, ProjectSmart.co.uk

Управление ✍ портфелем проектов

Организации всех типов как государственные, так и частные, все чаще выбирают управление портфелем проектов для получения максимальных преимуществ от проектов. Количество таких организаций значительно увеличилось бы, если бы все понимали, насколько просты и практичны принципы и процессы проектного управления. Ниже перечислены 10 ключевых пунктов, при помощи которых можно уменьшить опасения, а также ускорить и упростить принятие проектного управления в компании.

Не спешите с процессами и инструментами

Не ставьте телегу впереди лошади. Да, процессы и инструменты важны, и в определенный момент вы будете стремиться решить эти вопросы. Но главная ошибка заключается в том, что их часто решают в обратном порядке: выбор инструмента, определение процессов и покупка.

Такого следует избегать. Как это ни парадоксально, попытки внедрить методы проектного управления часто терпят неудачу, поскольку компанию пугают трудности определения процессов и выбора инструментов. Я рекомендую, сначала решить задачи, изложенные в пунктах 2-5, для подготовки к внедрению системы управления портфелем проектов. А затем решать вопросы, связанные с процессами и инструментами.

Проясните для себя термин 

«Управление портфелем проектов»

Определите, что значит управление портфелем проектов и что входит в это понятие. Поймите, что управление портфелем проектов – это не «продвинутая» стадия управления проектами, хотя проектное управление и является частью управления портфелями проектов. Вы должны понимать, что управление портфелем проектов охватывает значительно большую часть и больший сегмент компании.
Что представляет собой управление портфелем проектов? Это понятие расширяет фокус с «правильной реализации проектов» до «реализации правильных проектов». Здесь можно говорить о выгодах, ожидаемых от выполнения проектов и гарантиях того, что эти выгоды соответствуют стратегии компании. Речь идет об отсеве предлагаемых инициатив, не соответствующих стратегии. Это формирование сбалансированного портфеля из проектов, которые позволяют компании:

• держать корабль на плаву. К ним относятся техническое обслуживание и управляющие проекты, необходимые для поддержки текущих продуктов и услуг;
• расти и крепнуть. Это проекты, которые поддерживают стратегические инициативы и обеспечивают рост прибыли. Они необходимы, чтобы удержать компанию на надежных и конкурентных рыночных позициях;
• развиваться. Такие проекты дают возможность продвинуть компанию на новый уровень или создать новые продукты/сервисы, которые будут доминировать на рынке.

Примите философию

Ничего не выйдет, если высшее руководство компании не будет поддерживать идею об отборе проектов в портфель на основе их преимуществ. Поддержка высшего руководства важна для ключевых ролей и процессов отбора проектов, чтобы сформировать портфель с максимальной эффективностью и использованием ресурсов. 

Сформируйте управляющую команду

Это ключевая идея для управления портфелем проектов. Высшее руководство ожидает, что проекты будут реализованы в соответствии со стратегией, ресурсы будут использоваться эффективно и по окончанию проекта будут получены преимущества для компании. Управляющий комитет, состоящий из группы руководителей или их официальных представителей, несет ответственность за выполнение этих ожиданий. Проектный офис должен оказывать широкую поддержку управляющему комитету.
Эффективное взаимодействие проектного офиса и управляющего комитета будет способствовать разработке и реализации процессов управления портфелем проектов. Проектный офис сохраняет ответственность за практики управления проектами, расширяет свою роль в обеспечении процессов, предоставлении данных и рекомендаций для принятия решений по выбору или приостановке проектов.

Однако ключевые решения остаются за управляющим комитетом.

Создайте структуру для управления портфелем проектов

От качественного управления портфелем мы получаем структурированную, циклическую методологию отбора проектов. Разработанные и используемые методологии, как правило, саморегулируемы. То есть управление портфелем проектов позволит значительно сократить количество предложений о реализации «слабых» проектов, поскольку их спонсоры будут понимать, в чем их несоответствие стратегии, целям по достижению преимуществ или ресурсным ограничениям.

Структура для управления портфелем должна быть открытой и достаточно гибкой для упрощения практического процесса отбора проектов и не слишком сдерживать инициативы. С другой стороны, такая структура должна способствовать формированию портфеля значимых проектов, препятствовать реализации проектов-«любимчиков» и случайному выбору проектов, скажем, возле офисного кулера или на поле для гольфа. Если процессы отбора утверждены, то любой выход за их рамки должен пресекаться.

Не бойтесь менять курс

Во многом понятия, касающиеся проектных портфелей, похожи на те, что применяются в инвестиционных портфелях. Для вас это не должно стать сюрпризом, так как наши проекты действительно представляют собой инвестиции. Таким образом, можно считать, что многие испытанные и надежные правила для инвестиционных портфелей можно применять и в управлении портфелем проектов.
К примеру, стратегии, экономика, ресурсы, рынок и технологии могут меняться. В таких случаях разве не имеет смысла периодически оценивать портфель и вносить коррективы? Можно пересматривать критерии отбора для изменения баланса проектов, менять параметры риска и даже исключать проекты из портфеля. Просто убедитесь в том, что это не поспешная реакция на краткосрочные события, что изменения поддерживаются со стороны управляющего комитета и топ-менеджмента.

Имейте смелость для выбора новых решений, но принимайте его на основании знаний

Не позволяйте структурному подходу к выбору проектов быть сдерживающим фактором для творчества и инициатив. Не должно быть структур, препятствующих изменению привычной модели проектов. Скорее, структуры должны способствовать таким инициативам, требуя тщательного анализа вклада предлагаемого проекта в достижение целей организации, а также последовательного учета всех рисков.
Процессы управления портфелем проектов не блокируют инициативы. Тем не менее, управление портфелем проектом предусматривает, что такая возможность будет полноценно исследована и что решения будут приниматься на основе глубокого понимания и рассмотрения фактов. Соблюдение этого процесса обеспечит отслеживание изменений в решении и сопутствующих данных.

Не теряйте фокуса. Помните, для чего вы это делаете

Проекты – это жизненная основа большинства организаций. Выбор правильных методов управления портфелем проектов так же важен, как и то, насколько хорошо эти проекты реализуются. В конце концов, мы всегда обеспокоены получением результатов. Проекты, которые не соответствуют стратегии, не учитывают риски, реализация которых затягивается из-за ограниченных ресурсов и принятия «политических» решений, будут иметь пагубные последствия для бизнеса.

Не волнуйтесь о невозвратных издержках

Существует такая тенденция, что компании не хотят менять курс или завершать проект, потому что «уже вложили в него N-ное количество долларов». С точки зрения инвестиций – это полная чушь. Потраченные деньги – это потраченные деньги. Они не влияют на будущие инвестиции. Нет смысла продолжать делать невыгодные инвестиции только потому, что «мы уже вложились».
Тем не менее, человеческая природа будет подталкивать нас поступать именно так. Используйте методологию управления портфелем проектов для регулярной оценки портфеля и ожидаемых выгод от каждого проекта на момент проводимой оценки. Пересчитайте ценность проекта, исходя из того, что потребуется сделать для того, чтобы он принес выгоды, а не тех денег, которые уже были на него потрачены.

Не нужно хранить плохие проекты

Проекты, которые были отобраны в портфель, необязательно должны быть в нем до того момента, как они будут завершены или потерпят неудачу. Конечно, когда мы одобряем проект, мы надеемся, что он будет завершен и принесет запланированную выгоду.
Однако, если во время регулярной оценки окажется, что проект больше не приносит экономических результатов, технология устарела, утрачены необходимые возможности или изменились требования, то зачем нам продолжать? Если проект больше не может реализовать необходимые выгоды, то имеет смысл завершить его, чтобы сохранить то, что может использоваться повторно и перераспределить ресурсы на более перспективный проект.
 

Рекомендуем посетить популярные страницы сайта:

Что Такое Портфель Проектов и Управление Портфелем

Растет количество проектов и задач? Не знаете, какие из них запустить в первую очередь, а от каких и вовсе отказаться?

Расставить приоритеты вам поможет портфель проектов. 

Что такое портфель проектов?

Портфель проектов — это определенное количество проектов, над которыми работает компания для достижения одной из стратегических задач бизнеса.

Если у организации в приоритете не одна цель, то и портфелей понадобится несколько. Каждый из них будет курироваться специальным подразделением или отделом.

Пример портфеля проектов

Представьте, вы работаете в магазине косметики. Руководство пришло к решению, что главной «фишкой» позиционирования магазина на рынке будут не широкий ассортимент и эксклюзивность брендов, а низкие цены.

Стратегия определена. Теперь из списка запланированных и текущих проектов организации команда выбирает те, что максимально соответствуют заданной цели. Из них и будет состоять портфель, который поможет эффективно контролировать путь от бизнес-идеи до ее реализации. 

Для чего нужен портфель проектов?

Чем многочисленнее компания, тем сложнее справляться с большим количеством внутренних процессов. Со временем становится сложнее разобраться в предложенных проектах и выбрать те, которые будут наиболее рентабельны в условиях заданной стратегии. Неправильное распределение задач и сил, вероятнее всего, приведет к перерасходу средств, сорванным дедлайнам и ухудшению качества работы организации.

Как избежать такого сценария?

Для того чтобы оптимизировать процесс расстановки приоритетов, анализировать результативность работы команды и повышать ее продуктивность, управлять ограниченными ресурсами для достижения общих бизнес-целей и используют портфель проектов.

Создание портфеля поможет:

• В любой момент оценить общее состояние компании.
• Управлять несколькими проектами одновременно.
• Помнить о постоянной корреляции задач, целей и ценностей организации.
• Расставлять приоритеты, оценивать риски.
• Четко видеть финансовую картину.
• Контролировать загруженность трудовых ресурсов.
• Сократить количество конфликтных ситуаций при выборе проекта.
• Сэкономить время на принятие решений.
• Акцентировать внимание команды на общий результат, а не на выполнении отдельных проектов.
• Вовремя «свернуть» проект, если он перестал соответствовать бизнес-приоритетам компании.

По данным опросов консалтинговой компании по управлению проектами PM Solutions, количество организаций, использующих портфель проектов, выросло с 64% в 2003 году до 71% в 2013 году. А 26% опрошенных в том же исследовании рассказали, что после внедрения такого метода работы в компанию окупаемость инвестиций (ROI) выросла на 25% и выше.

Source

Однако, чтобы воспользоваться всеми достоинствами ведения портфеля, о которых написано выше, недостаточно лишь выбрать самые важные для компании проекты и запустить их.

Грамотно выстраивать процессы управления портфелем проектов — неотъемлемая часть достижения цели компании.

Управление портфелем проектов

Управление портфелем проектов (РРМ) — это создание надежной системы, которая позволяет эффективно руководить проектами в рамках заданной стратегии, соблюдая при этом ценности компании.

Другими словами, этот процесс помогает расставить приоритеты и понять, какие из проектов окажут наиболее благотворное влияние на развитие бизнеса.

Руководя портфелем, не забывайте оценивать действенность проектов на каждом этапе их реализации.

Перед каждым из этапов задавайте следующие вопросы:

• Все ли проекты соответствуют общему назначению портфеля?
• Получает ли компания преимущества от их выполнения?
• Остались ли прежними сроки реализации проектов?
• Приведет ли успешное завершение всех проектов к заданной цели?

Если ответ хотя бы на один из этих вопросов «нет», потребуются оперативные действия, чтобы исправить ситуацию.

Управление проектами и управление портфелем проектов: PM vs PPM

Хорошая стратегия — первостепенный, играющий ключевую роль компонент для развития и роста бизнеса. Но не единственный.

Реализовать даже самую гениальную стратегию невозможно без инструментов ежедневного планирования. Они поддерживают и помогают поэтапно реализовывать идею, отображают актуальную картину и дают полное понимание ситуации. 

Управление проектами и управление портфелем проектов — две стороны одной медали для ведения бизнеса. 

Так в чем же разница между управлением проектами и управлением портфелем проектов?

Опытный специалист в области управления бизнесом Роберт Буттрик сказал:

Управление проектами — это грамотное их выполнение, а управление портфелем — это правильно подобранные проекты

.

В обоих случаях менеджеры определяют сроки, ведут бюджеты, оценивают риски и контролируют загруженность каждого из работников.

Главное различие заключается в том, что задача менеджера портфеля проектов шире и глобальнее: выбрать и запустить наиболее рентабельные для предприятия проекты.

А вот менеджер проектов сосредоточен на максимально эффективной реализации каждого из них.

Иначе говоря, управление портфелем — это контроль общей картины из выбранных проектов, ведущих к достижению главных целей компании, а управление проектом — успешное завершение конкретного проекта или нескольких в заданный срок.

Программа для управления портфелем проектов

Работа в многочисленной команде подразумевает нескончаемый поток мыслей, идей и стратегий развития. Каждый работник предлагает различные проекты, варианты их реализации. Это приводит к конкуренции за ресурсы и средства, которые, как известно, не безграничны.

Не утонуть в водовороте планов и предложений, оптимизировать процесс  выбора и постоянно держать руку на пульсе поможет функционал онлайн диаграммы Ганта для управления проектами GanttPRO.

С помощью сервиса теперь можно создавать и руководить портфелями проектов. Доступная и интуитивная система управления позволит:

• Управлять выбранными проектами одновременно.
• Следить за их статусом и обновлениями.
• Оставлять комментарии, прикреплять файлы к задачам сразу из нескольких проектов.
• Управлять трудовыми ресурсами, финансами, сроками выполнения.

Делайте все это, не переключаясь с одного проекта на другой.

Как управлять портфелем проектов в GanttPRO

Создать портфель можно двумя способами:

1. На панели слева выбрать «Все проекты», справа от каждого нажать на три точки и выбрать опцию «Создать портфель проектов».

2. Нажать «+» внутри белого круга на левой боковой панели, кликнуть на «Создать портфель проектов» и добавить столько проектов, сколько потребуется.

Вот и все, ваш портфель готов. Далее работа продолжается в привычном режиме. Все проекты в портфеле отображаются в том же виде, что и по отдельности. 

Название портфеля состоит из названий всех выбранных проектов, перечисленных через запятую. В любой момент вы можете переименовать его.

Кроме того, если вы решите удалить проект из портфеля, он не пропадет из списка доступных проектов компании. Полное удаление портфеля также сохранит каждый проект по отдельности.

Так просто, буквально в несколько кликов, перед вами открывается возможность оптимизировать рабочие процессы в компании. Управляйте проектами, создавая портфели, ставьте новые цели и достигайте их вместе с GanttPRO.

0 0 голос

Рейтинг статьи

Управление agile-портфелем | Atlassian

Можно ли применить методики agile к крупному портфелю проектов, в работе над которыми задействовано большое количество команд и разработчиков? В этом нет никаких сомнений. В компании Netflix говорят о «строгой согласованности и слабой взаимозависимости», когда описывают отлаженный процесс разработки по методике agile в рамках крупной организации. Давайте посмотрим, какую роль играют связность и независимость, а также что объединяет успешные портфели проектов, которыми управляют по принципам agile.

Помещение в правильный контекст

Методика agile уделяет так много внимания команде, что руководители крупной agile-организации часто не понимают, в чем заключается их роль. Но они определяют стратегию, они прокладывают курс, а значит, они могут стать главными проводниками культуры agile в рамках целой организации. Когда мы применяем принципы agile-разработки к портфелю проектов, стратегия и курс выражаются в виде «тем» — больших объемов целенаправленной работы, продолжающейся в течение некого промежутка времени. Благодаря темам разные команды, работающие над одной бизнес-инициативой, взаимодействуют более эффективно и достигают целей организации.

В прозрачной культуре о проблемах говорят открыто, без страха возмездия; сглаживаются недостатки отстаивания интересов в компании. Как следствие, проще найти правильное решение, чтобы работа в командах не останавливалась.

Применение методик agile в масштабе всей организации

В наиболее успешных компаниях, применяющих методики agile на всех уровнях деятельности, можно наблюдать три общих принципа. Во-первых, вся программа носит итеративный характер. В традиционной модели управления портфелем проектов во главе угла лежит нисходящее планирование, и под работу выделяются продолжительные отрезки времени. Долгосрочное agile-планирование осуществляется командами, которые работают сообща, опираясь на модульный подход, и регулярно обмениваются результатами работы. В ходе реализации проекта они вправе подбирать баланс между объемом работы, сроками ее выполнения и выделяемыми ресурсами, т. е. основными составляющими тройственной ограниченности планирования. За счет этого достигается невероятная гибкость, и команда, вместо того чтобы продолжать выполнять жесткий план, сосредотачивается на поставке ценности и достижении ощутимого прогресса в соответствии с бизнес-стратегией и целями.

Во-вторых, в успешных организациях налажен стабильный обмен информацией о портфеле проектов. Происходит обмен знаниями, преодолевается разрозненность внутри организации. В рамках организации должен постоянно происходить обмен контекстами, такой же, как на agile-собраниях на уровне команд, чтобы все были в курсе целей, хода работы и препятствий. Благодаря этому растет уважение между коллегами всех уровней, независимо от их роли в организации, и укрепляется взаимодействие, основанное на эмпатии и взаимопонимании.

В-третьих, для большинства agile-организаций характерны частые релизы в разных проектах портфеля, даже если релиз подразумевает работу сразу нескольких команд. Согласованность циклов спринта, работа над созданием надежных API и технической изоляцией, эффективная автоматизированная цепочка тестирования и развертывания в совокупности позволяют видеть, кто поставляет что и к какому сроку.

Единая точка зрения при поддержке разнообразия

Как в случае с традиционной agile-разработкой, работа по agile-разработке портфеля проектов поручается командам, а не отдельным сотрудникам. Каждая команда понимает главные цели организации, и в каждой команде складывается динамично развивающаяся культура, в которой оптимизируются подходы к работе и поставке.

Например, команды обычно оценивают сложность работы в очках за истории, используя шкалу, напоминающую последовательность Фибоначчи (0,5, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 20, 40, 100). Одна команда, скорее всего, будет понимать оценку в 8 очков иначе, чем другая команда. По этой причине высшее руководство не должно оценивать скорость команд только в числовом выражении (скорость команды в числовом выражении — это количество очков за истории, которое команда может выполнить за спринт). Оно должно понимать, что скорость каждой команды уникальна, потому что каждая команда по-разному понимает реальный эквивалент очков за истории.

Кроме того, agile-команды по-разному подходят к релизам. Scrum-команды, как правило, выпускают программное обеспечение в конце каждого спринта, а kanban-команды делают это либо постоянно, либо когда владелец продукта запрашивает сборку, которую необходимо запустить в работу. Одна из самых больших проблем agile-разработок — релизы с большим количеством изменений, точнее — попытка их избежать. В конце концов, никому не нужны релизы, для выпуска которых необходимо задействовать весь технический персонал. Переход от монолитного дизайна к модульному, который обеспечивается путем разделения кода на отдельные потоки релизов, способствует повышению гибкости и независимости бизнес-подразделений. Модульный дизайн также снижает риски при релизах, т. к. каждый релиз содержит небольшое количество изменений, что значительно упрощает диагностику и устранение проблем.

Изоляцию можно распространить и на рабочие процессы в организациях, управляющих портфелями проектов. Команды, занимающиеся разными направлениями деятельности, могут использовать совершенно разные рабочие процессы. Разумеется, рабочий процесс команды разработчиков ПО будет отличаться от процесса маркетинговой команды, даже если оба отдела верны таким принципам agile, как итеративная модель разработки и регулярный анализ прошлой работы в ходе ретроспектив. Аналогичным образом две команды разработчиков могут делить свой рабочий процесс на разные этапы. И это абсолютно нормально! Такое разнообразие подходов формирует серьезное преимущество для крупных agile-проектов: оно способствует обмену знаниями. Чем больше подходов вы пробуете, тем больше вы узнаете, а этими знаниями можно делиться с другими командами в организации.

Расширяйте масштаб применения agile-принципов по мере развития

Чтобы применить методы agile к крупному портфелю проектов, нужно распространить принципы agile, которым следуют отдельные команды, на уровень всей организации. Культуру agile тиражировать не сложно: ее охват естественным образом расширяется и углубляется по мере того, как основные принципы agile встраивает в работу все больше людей. Но успешность портфеля проектов определяется успешностью самого слабого звена в организации. Чтобы создать работоспособную культуру agile и достичь успеха, требуется взаимодействие руководства организации со всеми командами.

Готовы применить методы agile ко всему портфелю проектов? Узнайте, как с помощью корпоративной платформы для agile-планирования Jira Align можно обеспечить наглядность, согласовать стратегии и обеспечить адаптивность на уровне всей компании для ускорения цифрового преобразования.

Поделитесь этой статьей

Dan Radigan

Методология Agile оказала на меня огромное влияние как в профессиональном, так и в личном плане. Я понял, что и в программировании, и в жизни оптимальный подход — гибкий. Мои интересы лежат на пересечении технологий, фотографии и мотоспорта. 

Управление портфелем — Service Descriptions

• 09.04.2021
• Чтение занимает 2 мин

В этой статье

Следующие функции управления портфелем доступны в Project Online.The following portfolio management features are available in Project Online.

Сведения обо всех функциях Project Online см.Looking for information about all Project Online features? Описание службы Project Online.See the Project Online service description.

Анализ проектов и оптимизация портфеляAnalyze projects and optimize portfolio

Проанализируйте проекты, чтобы определить, какой из них даст вам наилучший доход от инвестиций как бюджета, так и ресурсов. Analyze your projects to determine which of them will give you the best return on your investment of both budget and resources. Этот процесс называется анализом портфеля.This process is known as portfolio analysis. Дополнительные сведения см. в таблице разброса анализа портфеля.For more information, see Use the portfolio analysis scatter chart.

Создание и изменение проектовCreate and edit projects

Возможность создания проектов различными способами.Create projects in multiple ways. Дополнительные сведения см. в статье Создание проекта в Project Web App.For more information, see Create a project in Project Web App.

Управление корпоративными ресурсамиEnterprise resource management

Ресурсы — это люди, материалы или затраты, необходимые для реализации проекта.Resources are the people, materials, or costs that are required to get your project done. Решения microsoft PPM, позволяя руководителям ресурсов управлять пулом ресурсов, планировать емкость ресурсов, а также утверждать, отклонить и изменять входящие запросы на вовлечение ресурсов. Дополнительные дополнительные ресурсы см. в добавленииресурса в Project Web App.Microsoft PPM solutions let resource managers manage the resource pool, plan resource capacity, and approve, reject, and modify incoming resource engagement requests.To learn more, see Add a resource to Project Web App.

Управление финансамиFinancial management

Используйте финансовый менеджмент, чтобы прогнозировать выгоды от реализации проекта. Отслеживайте эффективность затрат, чтобы каждый проект выполнялся в рамках бюджета, а портфель обеспечивал ожидаемые результаты. Дополнительные сведения см. в статье Руководство по решениям для управления портфелем проектов (официальный документ).Adopt financial management processes to improve estimates of costs and benefits. Effectively track cost performance to make sure that each project is delivered within budget and that the portfolio achieves the expected results. To learn more, see Project Portfolio Management Solutions Guide (white paper).

Участие в рабочем процессеParticipate in workflow

Рабочие процессы помогают структурировать прохождение проектами всех необходимых этапов. Рабочий процесс включает определения стадий жизненного цикла, через которые проходит проект, например создание предложения и первоначальное утверждение. Он также задает необходимые или заблокированные сведения на каждом этапе.Workflows provide a structured way for projects to proceed through the phases. A workflow includes definitions of the lifecycle stages through which the project progresses, such as proposal creation and initial approval. The workflow sets the information that is required or locked in each stage.

Аналитика и выбор портфеляPortfolio analytics and selection

Эффективно выявляйте, выбирайте и реализуйте портфели проектов, которые согласуются с бизнес-стратегией вашей организации, и увеличивайте рентабельность инвестиций (ROI). Дополнительные сведения см. в статье Руководство по решениям для управления портфелем проектов (официальный документ).Effectively identify, select, and deliver project portfolios that best align with your organization’s business strategy and maximize your return on investment (ROI). To learn more, see Project Portfolio Management Solutions Guide (white paper).

Управление программамиProgram management

Каждый проект имеет свои цели, которые в сочетании друг с другом обеспечивают прогнозируемые выгоды программы в целом. Дополнительные сведения см. в статье Руководство по решениям для управления портфелем проектов (официальный документ).In program management, each project has its own set of goals that, when combined with each other, deliver the forecasted benefits of the overall program. To learn more, see Project Portfolio Management Solutions Guide (white paper).

СтратегияRoadmap

Дорожная карта объединяет сведения из нескольких водопадов и гибких проектов, чтобы обеспечить визуальное, агрегированное представление временной шкалы.Roadmap combines information from multiple waterfall and agile projects to provide a highly visual, aggregated timeline view. Дополнительные дополнительные информации см. в «Добро пожаловать в дорожную карту». To learn more, see Welcome to Roadmap.

Управление с портфелем | Открытые системы. СУБД

Дисциплина управления портфелями проектов (Project Portfolio Management, PPM) берет свои истоки в финансовой сфере. Для инвестора управление инвестициями в комплексе — формирование из них диверсифицированного портфеля различных типов капиталовложений — позволяет сократить риски, так как повышает вероятность того, что, по крайней мере, от нескольких инвестиций удастся получить значительную отдачу, какие бы неожиданности ни преподносил рынок. Со временем идеи портфельного управления были взяты на вооружение другими индустриями, что привело к появлению таких понятий, как управление портфелями приложений — группой программных систем, которые эксплуатирует компания, управление портфелем продуктов — набором изделий, которые выпускает предприятие, и, наконец, управление портфелем проектов.

Проект — это временное предприятие для получения некоего уникального результата, например создание новых продуктов или услуг. Группировка проектов в портфель производится для достижения определенных целей в рамках общей бизнес-стратегии. Компания ставит перед собой задачи — повысить прибыль в целом или в некотором сегменте своей деятельности, создать новый или усовершенствовать существующий продукт, улучшить структуру затрат, завоевать новые рынки. Реальное достижение этих целей требует их конкретизации путем задания соответствующих метрик. Например, формулируя цель «повысить прибыль», компания уточняет, что необходимо добиться пятипроцентного повышения в течение ближайших двух лет, а реструктуризация затрат будет достигаться путем сокращения на 5% расходов на оплату сотрудников в следующем году. Совокупность таких целей и связанных с ними метрик и образует бизнес-стратегию, а ее реализация осуществляется с помощью проектов, или инициатив.

Формирование портфеля проектов помогает оптимизировать деятельность по достижению поставленных целей. Портфель позволяет организовать серию проектов таким образом, чтобы в комплексе рассматривать задачи входящих в него проектов, связанные с ними затраты, сроки выполнения, ресурсы, риски и другие важные факторы, а также отслеживать ход их выполнения. Объединение проектов в портфель — это переход от эпизодического анализа отдельных возникающих в компании проектов к выстраиванию цельной системы управления проектами в организации. Работая с портфелем, менеджеры получают возможность на регулярной основе анализировать и контролировать его выполнение, оптимизировать распределение ресурсов между проектами и менять приоритеты так, чтобы проекты наилучшим образом обеспечивали реализацию бизнес-стратегии и возврат инвестиций. Если дисциплина управления проектами учит, как правильно выполнять отдельный проект, то управление портфелем проектов помогает выявить и реализовать «правильные» проекты, которые действительно принесут выгоду бизнесу.

Слагаемые PPM

PPM объединяет в себе элементы различных управленческих дисциплин, включая управление бизнесом, общее управление и управление проектами. Использование практик управления бизнесом позволяет выстраивать портфель таким образом, чтобы входящие в его состав проекты обеспечивали реализацию бизнес-стратегии. Методы общего управления направлены на эффективный контроль распределения ресурсов и учет рисков в ходе выполнения портфеля. И наконец, управление проектами дает инструменты анализа и контроля за тем, чтобы отдельные проекты в полной мере вносили запланированный для них вклад в реализацию всего портфеля.

На реализацию портфеля влияет ход каждого из входящих в него проектов, а также явные и неявные зависимости между ними (в общем случае входящие в портфель проекты не обязаны быть связаны друг с другом). Анализируя выполнение отдельных проектов, менеджер портфеля должен принимать решения, направленные на достижение общей цели компании, даже если это противоречит интересам того или иного конкретного проекта. Управление портфелем включает в себя выбор проектов, которые обеспечат выполнение определенных задач в рамках бизнес-стратегии; оптимизацию использования доступных ресурсов, так чтобы они выделялись в первую очередь проектам с высоким приоритетом; регулярную оценку того, как отдельные проекты влияют на достижение общей цели портфеля; принятие необходимых решений и управленческих мер для того, чтобы реализация портфеля в конечном итоге привела к достижению поставленной цели.

Жизненный цикл управления портфелем проектов включает в себя следующие этапы (рис. 1):

• идентификация, категоризация и финансирование проектов, которые обеспечат реализацию бизнес-стратегии;

• анализ выполнения проектов с целью удостовериться, что проекты в портфеле совместно обеспечивают достижение поставленных целей;

• определение и выполнение необходимых корректирующих действий с проектами, которые не соответствуют поставленным целям;

• формирование эффективных механизмов коммуникаций и отчетности для обеспечения принятия своевременных и обоснованных решений в отношении отдельных проектов и портфеля в целом;

• постоянное совершенствование портфеля.

Для выполнения этих этапов необходимы такие процессы, как выбор и ранжирование проектов по приоритетам, мониторинг и оценка портфеля, управление корректирующими действиями, прекращение проектов.

Выбор и ранжирование проектов направлены на включение в портфель тех проектов, которые наилучшим образом обеспечат реализацию бизнес-целей. Для обоснованного выбора и расстановки приоритетов необходимо вначале задать понятный набор критериев, связанных с целями, которые ставит бизнес перед данным портфелем проектов. Эти цели часто выходят за рамки финансовых достижений, таких как увеличение прибыли или сокращение затрат, и основываются на необходимости, например, повысить удовлетворенность клиентов, освоить новые рынки и т.д.

При выборе проектов для портфеля надо также учитывать принятые в организации ограничения по количеству и доступности необходимых ресурсов, в том числе оценить число специалистов соответствующей квалификации, которые смогут принять участие в выбранных проектах. Управление ресурсами в PPM включает в себя планирование и выделение ресурсов с учетом будущих требований, принятие решений по инвестициям в ресурсы в зависимости от текущих и прогнозируемых требований проектов, анализ адекватности текущих и планируемых ресурсов целям портфеля, оценку текущих и будущих потребностей в обучении, перераспределение ключевых ресурсов на проекты с более высоким приоритетом.

Важным компонентом PPM является управление рисками: определение, анализ, отслеживание, контроль и принятие соответствующих мер в отношении любых рисков, которые могут помешать достижению поставленных целей в реализации портфеля. Управление рисками портфеля включает в себя как оценку возможного негативного влияния на портфель рисков, связанных с отдельными проектами, так и консолидированную оценку рисков для портфеля в целом. Планы по управлению рисками портфеля должны постоянно анализироваться и корректироваться по ходу жизненного цикла PPM с учетом динамики среды реализации портфеля. К рискам портфеля проектов относятся взаимозависимости проектов в портфеле, ограниченность ресурсов, изменения в бизнес-стратегии, большой процент проектов с высокой степенью риска, бизнес-процессы, которые входят в конфликт с практиками управления портфелем.

Для точной оценки хода выполнения портфеля менеджерам необходима консолидация количественных (бюджет, доля рынка и т. д.) и качественных (риски, удовлетворенность клиентов, участие заинтересованных лиц и т.д.) данных уровня отдельных проектов. Такие данные анализируются и с точки зрения отдельного проекта, и в перспективе управления портфеля в целом, например, оценивается финансовое состояние конкретных проектов и всего портфеля. Анализ портфеля подразумевает сравнение результатов реализации отдельных проектов и результатов портфеля в целом на соответствие поставленным целям. Оценка портфеля позволяет определить, как активные проекты поддерживают бизнес-стратегию, насколько ранжирование проектов обеспечивает сбалансированность рисков, какие тенденции сигнализируют о возможных проблемах в проектах, достаточно ли ресурсов для выполнения проектов и т.д.

Корректирующие действия в отношении проектов, не соответствующих поставленным целям, — ключевой компонент управления портфелями проектов. Для этого требуется выявление корневых причин неудач, разработка соответствующего плана действий, а затем тщательный мониторинг их выполнения. Кроме того, менеджеры портфелей должны иметь инструменты отслеживания тенденций и прогнозирования проблем, чтобы иметь возможность принимать упреждающие меры. Корректирующие/проактивные воздействия на проекты в портфеле могут включать в себя перераспределение ресурсов для удовлетворения потребностей проектов с более высоким приоритетом, назначение на проект сертифицированного менеджера проекта, прекращение проектов, реализацию плана уменьшения рисков, анализ качества выполнения проекта и др. Процессы оценки портфеля и управления корректирующими действиями позволяют реализовать процесс постоянного совершенствования портфеля проектов.

Инструментарий PPM

Управление портфелями проектов — сложная, комплексная дисциплина, требующая определенного уровня организационной зрелости, а также соответствующей автоматизированной поддержки. PPM становится настоятельной необходимостью для крупных организаций, где ведется много проектов, и возможность их консолидированного планирования и выполнения для достижения максимальной отдачи от инвестиций становится одним из важнейших факторов эффективности бизнеса. Управление портфелями может быть конкурентным преимуществом компаний, для которых критичными являются сроки выпуска новой продукции на рынок и обеспечение качества при надлежащем контроле затрат. Для госструктур важен высокий уровень финансовой эффективности реализуемых проектов, который позволяет обеспечить PPM.

Свидетельством востребованности управления портфелями является жесткая конкурентная ситуация на рынке программных PPM-систем, о которой сообщают аналитики Gartner и Forrester. По их данным, быстрый рост этого рынка отмечается примерно с середины 2006 года. Помимо выпуска новых версий продуктов и анонса крупных сделок по слиянию и приобретению, в сфере автоматизации PPM начали появляться предложения по модели «программа как услуга» (Software-as-a Service, SaaS), что говорит о возникновении необходимости в таких решениях не только у крупных, но и у средних и малых предприятий.

Своими корнями современные системы PPM естественным образом уходят в автоматизированную поддержку дисциплины управления проектами. Первые такие программы появились в 70-х годах на мэйнфреймах, вскоре вслед за ними возникли и решения для настольных систем, что фактически привело к демократизации проектного менеджмента. Новый инструментарий приобрел широкую популярность и способствовал распространению самой дисциплины управления проектами. Как это часто бывает на развивающихся ИТ-рынках, первые серьезные предложения в области PPM были сделаны нишевыми компаниями, однако затем новая функциональность заинтересовала более крупных игроков, и начался процесс приобретений. Интерес к PPM проявили как ведущие представители рынка решений для управления проектами, так и производители комплексных систем ИТ-управления.

Наиболее заметные решения на первых этапах развития рынка PPM, как считают аналитики Forrester, были выпущены компаниями Niku, Pacific Edge и Mercury Interactive. Сегодня система Niku Clarity стала частью портфеля продуктов CA, а Pacific Edge была куплена компанией Serena, разработчиком средств управления жизненным циклом приложений. Компания Mercury, в свое время лидер в сфере тестирования программного обеспечения, несколько лет назад вышла на рынок PPM благодаря покупке Kintana, а с конца 2006 года сама стала частью HP. Известный производитель инструментария для управления проектами, компания Primavera Systems, также в конце 2006-го купила компанию ProSight с целью усилить свои предложения в области PPM.

По мнению аналитиков Forrester, сегодня консолидация на рынке PPM в основном завершена, и теперь его представители сосредоточат свое внимание на расширении и совершенствовании функциональности своих продуктов. Системы управления портфелем проектов обеспечивают поддержку основным процессам жизненного цикла PPM и предоставляют средства для оценки проектов, измерения и отслеживания затрат, планирования ресурсов, отчетности по выполнению портфеля, а также для управления отдельными проектами и поддержки методологий управления проектами и портфелями.

Важным отличием систем PPM от решений по управлению проектами является возможность интегрального представления и анализа данных по отдельным проектам. Есть и целый ряд перспективных областей, где системы PPM еще требуют развития. Так, в Forrester отмечают недостаточные аналитические возможности современных решений. В системах PPM агрегируются показатели эффективности выполнения проектов в портфеле, и на базе таких консолидированных метрик возможно создание систем, предупреждающих о достижении определенных пороговых значений, например, расходов бюджета или конфликтов по ресурсам, которые могут оказывать отрицательное влияние на проект. Динамический анализ по принципу «что — если» также способен дать полезную информацию для работы с портфелем.

В улучшении нуждаются и возможности перераспределения кадровых ресурсов между проектами. По мнению аналитиков, инструментов идентификации аномальных ситуаций здесь уже недостаточно, нужны средства для создания и анализа различных сценариев назначения специалистов на проекты. В Gartner считают, что в системах PPM необходимо реализовать более структурированный подход к управлению рисками, а также отмечают важность эффективной поддержки коммуникаций в процессе управления портфелем. Среда управления портфелем подразумевает постоянное общение между всеми заинтересованными сторонами — система может поддерживать не только формальные процедуры работы с определенными документами или совместного отслеживания проблем, но и онлайн-дискуссии между различными участниками управления портфелем, при этом обеспечивая необходимый контроль доступа к данным по проектам и портфелю. Говорят и о возможном проникновении в область PPM новейших коммуникативных возможностей, реализуемых с помощью технологий Web 2.0.

PPM и ИТ-системы

Одна из областей применения управления портфелем проектов — ИТ-системы, и, хотя многие поставщики решений PPM декларируют их универсальность, ИТ-департаменты рассматриваются большинством из них как приоритетные клиенты. Необходимость в управлении портфелем ИТ-проектов диктуется целым рядом причин, среди которых известные бюджетные ограничения в совокупности с растущей зависимостью бизнеса от ИТ и, как следствие, повышенные требования к эффективности и прозрачности реализации внедрения новых систем, развертывания новых инфраструктур и комплексов этих всегда далеко непростых инициатив. По данным опроса Forrester, 32% из более чем 300 ИТ-менеджеров используют управление портфелем ИТ-проектов на корпоративном уровне, 33% применяют практики PPM ко всем проектам, а не только к тем, затраты на которые превышают некое пороговое значение. Исследование показало также, что стимулом для обращения к инструментарию PPM является рост числа активных проектов в организации. Там, где их количество переваливает за две сотни, отслеживание состояния проектов в комплексе с помощью специализированных решений, а не таблиц Excel или даже средств Microsoft Project становится императивом.

Тесно связана с PPM область управления портфелями приложений (Application Portfolio Management, APM), то есть оптимизация использования большого числа ИТ-систем в организации, включая оценку их эффективности, принятие решений об изменениях, исключение избыточности прикладной функциональности.

Компании Serena и IBM, входящие в группу лидеров рынка PPM по оценкам Forrester, развивают свои системы в тесной связи еще c одним направлением ИТ — управлением жизненным циклом приложений, позволяющим отслеживать все этапы развития прикладных решений, от их создания до вывода из эксплуатации. И очевидная тенденция последних двух лет – интерес к функциональности управления портфелем проектов со стороны традиционных поставщиков средств комплексного ИТ-управления,

Поделитесь материалом с коллегами и друзьями

Алгоритм управления портфелем проектов в национальных нефтегазовых компаниях

Национальные нефтегазовые компании во всем мире стали важнейшими игроками в своей отрасли. На их долю приходится порядка 50% [1] объема запасов и добычи. Российская Федерация в этом вопросе не является исключением. Крупные национальные компании: «Роснефть», «Газпром», «Газпром нефть» играют ключевую роль в формировании бюджета страны. Однако их роль на этом не заканчивается, компании имеют и прочие обязательства, такие как: создание рабочих мест, выполнении социальных обязательств, развитии инфраструктуры, привлечение отечественных подрядчиков и оборудования. Таким образом, государство и ННК имеют общие цели и задачи.

Развитие нефтегазовой отрасли является потенциальным источником конкурентного преимущества отечественной экономики. Практика показывает постоянный рост количества реализованных проектов, усиление требований к их качеству, срокам и бюджету, требующие сложной процедуры управления всей совокупностью проектов. В связи с этим для национальных нефтегазовых компаний является актуальным управление, предусматривающее неразрывную связь всех проектов, осуществляемых на предприятии, и его стратегии – управление портфелем проектов [2].

Управление проектами — это применение знаний, методов, навыков, средств и технологий к проектам в условиях имеющихся материальных и не материальных ресурсов предприятия с целью достижения наилучших результатов его деятельности [3].

Несмотря на то, что характеристики проектов в различных отраслях хозяйствования общества совпадают, критерии организации проектных действий и цели проектов, отличаются. В области производства и обслуживания частного предпринимательства большинство проектов должно обеспечивать конкурентоспособность из-за сокращения времени поставок, снижение цены, сокращение персонала и повышение качества продуктов. В области государственных и общественных предприятий необходимы систематические изменения технических и управленческих процессов с целью более эффективного обслуживания клиентов и ускорение административных решений, а также с целью обеспечения общественного благосостояния.

Основными функциями проектного менеджмента, которые определены Американским Институтом управления проектами, направленными на управление целями являются: управление объемом работ, управление качеством, управление затратами, управление временами.

Дополнительными функциями, которые направлены на управление определенными объектами, являются: управление персоналом или человеческими ресурсами, управление коммуникациями или информационными связями, управление контрактами и обеспечением проекта, управление риском, управление проектной интеграцией.

Проект имеет ряд лишь ему присущих признаков, наличие которых поможет осуществить эффективную его реализацию. Основные признаки проекта:

• изменение состояния проекта для достижения его цели;
• ограниченность во времени;
• ограниченность ресурсов;
• неповторимость.

Необходимость управления проектами, а именно необходимость координации использования человеческих и материальных ресурсов в течение жизненного цикла проекта с помощью современных методов и техники управления для достижения соответствующего уровня доходов участников проекта, высокого качества продукции, связанная с массовым ростом масштабов и сложности проектов, требований к срокам их осуществления, качества выполняемых работ.

Значимый вклад в развитие управления портфелем проектов внес институт управления проектов PMI [4], а также зарубежные ученые, которые разработали и обобщили лучшие рекомендации по управлению портфелем. Однако в сегодняшней высоковолатильной среде, национальные нефтегазовые компании должны учитывать сильнейшее влияние внешних факторов, а также проводить оценку потенциальных проектов с учетом корреляции. Поэтому важнейшим этапом управления портфелем должна стать оценка устойчивости, а ключевым инструментом – бенчмаркинг, для выявления лучших практик, используемых в отрасли. При этом необходимо выявить те риски, которые в большей степени влияют на отклонение от стратегических целей компании. Поэтому предлагается использовать алгоритм управления портфелем проектов, позволяющий учитывать вышеперечисленные аспекты (рисунок).

Рис. Алгоритм управления портфелем проектов

Благодаря предложенной схеме, национальные нефтегазовые компании смогут оценить устойчивость своего портфеля и гибко реагировать на изменения окружающей среды.

Определение управления портфелем

Что такое управление портфелем?

Управление портфелем — это искусство и наука выбора и контроля группы инвестиций, которые отвечают долгосрочным финансовым целям и терпимости к риску клиента, компании или учреждения.

Ключевые выводы

• Управление портфелем включает создание и наблюдение за выбранными инвестициями, которые будут соответствовать долгосрочным финансовым целям и толерантности к риску инвестора.
• Активное управление портфелем требует стратегической покупки и продажи акций и других активов в попытке превзойти более широкий рынок.
• Пассивное управление портфелем стремится соответствовать доходности рынка, имитируя структуру определенного индекса или индексов.

Понимание управления портфелем

Профессиональные лицензированные менеджеры портфелей работают от имени клиентов, в то время как отдельные лица могут создавать собственные портфели и управлять ими.В любом случае конечная цель портфельного менеджера — максимизировать ожидаемую доходность инвестиций при соответствующем уровне подверженности рискам.

Управление портфелем требует умения взвешивать сильные и слабые стороны, возможности и угрозы по всему спектру инвестиций. Выбор включает компромисс: от долга против собственного капитала до внутреннего и международного и роста против безопасности.

Управление портфелем может быть пассивным или активным по своему характеру.

• Пассивное управление — это долгосрочная стратегия «установил и забыл». Это может включать в себя инвестирование в один или несколько индексных фондов, торгуемых на бирже (ETF). Это обычно называется индексированием или индексным инвестированием. Те, кто создает индексируемые портфели, могут использовать современную теорию портфелей (MPT), чтобы помочь оптимизировать сочетание.
• Активное управление включает в себя попытку превзойти показатели индекса путем активной покупки и продажи отдельных акций и других активов. Закрытые фонды обычно находятся в активном управлении.Активные менеджеры могут использовать любую из множества количественных или качественных моделей, чтобы помочь в оценке потенциальных инвестиций.

Ключевые элементы управления портфелем

Распределение активов

Ключом к эффективному управлению портфелем является долгосрочное сочетание активов. Как правило, это акции, облигации и «наличные деньги», такие как депозитные сертификаты. Есть и другие, часто называемые альтернативными инвестициями, такие как недвижимость, товары и деривативы.

Распределение активов основывается на понимании того, что различные типы активов не перемещаются согласованно, и некоторые из них более изменчивы, чем другие. Сочетание активов обеспечивает баланс и защищает от рисков.

Инвесторы с более агрессивным профилем отдают предпочтение своим портфелям более волатильным инвестициям, таким как акции роста. Инвесторы с консервативным профилем отдают предпочтение своим портфелям более стабильным инвестициям, таким как облигации и акции голубых фишек.

Ребалансировка фиксирует прибыль и открывает новые возможности, сохраняя при этом портфель в соответствии с исходным профилем риска / доходности.

Диверсификация

Единственная уверенность в инвестировании заключается в том, что невозможно последовательно предсказать победителей и проигравших. Благоразумный подход заключается в создании корзины инвестиций, которая обеспечивает широкую подверженность риску в рамках класса активов.

Диверсификация — это распределение риска и прибыли внутри класса активов. Поскольку сложно определить, какое подмножество одного класса активов или сектора, вероятно, превзойдет другие, диверсификация направлена ​​на получение доходности всех секторов с течением времени при одновременном снижении волатильности в любой момент времени.

Реальная диверсификация осуществляется по различным классам ценных бумаг, секторам экономики и географическим регионам.

Ребалансировка

Ребалансировка используется для возврата портфеля к его первоначальному целевому распределению через регулярные промежутки времени, обычно ежегодно. Это делается для того, чтобы восстановить исходную структуру активов, когда движение рынков вынуждает ее выйти из строя.

Например, портфель, который начинается с распределения 70% капитала и 30% фиксированного дохода, может после продолжительного роста рынка перейти на распределение 80/20.Инвестор получил хорошую прибыль, но теперь в портфеле больше рисков, чем инвестор может терпеть.

Ребалансировка обычно включает продажу ценных бумаг с высокой ценой и использование этих денег в более дешевых ценных бумагах.

Ежегодная перебалансировка позволяет инвестору фиксировать прибыль и расширять возможности для роста в секторах с высоким потенциалом, сохраняя при этом портфель в соответствии с исходным профилем риска / доходности.

Активное управление портфелем

Инвесторы, применяющие активный подход к управлению, используют управляющих фондами или брокеров для покупки и продажи акций в попытке превзойти определенный индекс, такой как индекс Standard & Poor’s 500 или индекс Russell 1000.

Активно управляемый инвестиционный фонд имеет индивидуального управляющего портфелем, со-менеджеров или группу менеджеров, активно принимающих инвестиционные решения для фонда. Успех активно управляемого фонда зависит от сочетания глубокого исследования, прогнозирования рынка и опыта менеджера портфеля или команды менеджеров.

Управляющие портфелем, занимающиеся активным инвестированием, внимательно следят за рыночными тенденциями, изменениями в экономике, изменениями политического ландшафта и новостями, влияющими на компании.Эти данные используются для определения времени покупки или продажи инвестиций, чтобы воспользоваться нарушениями. Активные менеджеры заявляют, что эти процессы повысят потенциал получения прибыли выше, чем достигаемый простым имитацией холдингов по определенному индексу.

Попытки обыграть рынок неизбежно сопряжены с дополнительным рыночным риском. Индексирование устраняет этот конкретный риск, поскольку исключена возможность человеческой ошибки при выборе акций. Индексные фонды также реже торгуются, что означает, что они несут более низкие коэффициенты расходов и более эффективны с точки зрения налогообложения, чем активно управляемые фонды.

Пассивное управление портфелем

Пассивное управление портфелем, также называемое управлением индексными фондами, направлено на дублирование доходности определенного рыночного индекса или эталона. Менеджеры покупают те же акции, которые указаны в индексе, используя тот же вес, который они представляют в индексе.

Портфель пассивной стратегии может быть структурирован как биржевой фонд (ETF), паевой фонд или паевой инвестиционный фонд. Индексные фонды считаются пассивно управляемыми, потому что у каждого из них есть управляющий портфелем, чья работа заключается в воспроизведении индекса, а не в выборе купленных или проданных активов.

Комиссия за управление пассивными портфелями или фондами обычно намного ниже, чем у активных стратегий управления.

Часто задаваемые вопросы

Чем пассивное управление портфелем отличается от активного?

Пассивное управление — это долгосрочная стратегия типа «установил и забыл». Часто называемое индексированием или индексным инвестированием, оно направлено на дублирование доходности определенного рыночного индекса или эталона и может включать в себя инвестирование в один или несколько индексных фондов, торгуемых на бирже (ETF).Активное управление включает в себя попытку превзойти показатели индекса путем активной покупки и продажи отдельных акций и других активов. Закрытые фонды обычно находятся в активном управлении.

Что такое распределение активов?

Распределение активов основывается на понимании того, что различные типы активов не перемещаются согласованно, и некоторые из них более изменчивы, чем другие. Это инвестиционная стратегия, которая направлена ​​на уравновешивание риска и прибыли путем распределения активов портфеля в соответствии с индивидуальными целями, толерантностью к риску и горизонтом инвестирования.Три основных класса активов — акции, активы с фиксированным доходом, а также денежные средства и их эквиваленты — имеют разные уровни риска и доходности, поэтому каждый из них будет вести себя по-разному с течением времени.

Что такое диверсификация?

Диверсификация — это стратегия управления рисками, которая объединяет в портфель самые разные инвестиции. Диверсифицированный портфель содержит сочетание различных типов активов и инвестиционных инструментов в попытке ограничить подверженность любому отдельному активу или риску. Поскольку трудно определить, какое подмножество одного класса активов или сектора, вероятно, превзойдет другие, диверсификация направлена ​​на получение доходности всех секторов с течением времени при одновременном снижении волатильности в любой момент времени.По сути, это включает распределение риска и прибыли между различными классами ценных бумаг, секторами экономики и географическими регионами.

Что такое управление портфелем? — NerdWallet

Управление портфелем — это процесс выбора типа и сочетания инвестиций, таких как акции и облигации, для достижения конкретной инвестиционной цели с последующим отслеживанием и корректировкой этих инвестиций с течением времени.

Управление портфелем: основные выводы

• Управление портфелем разрабатывает целостную стратегию инвестирования, основанную на ваших целях, сроках и устойчивости к риску.

• Можно сделать самостоятельно, с помощью профессионального управляющего портфелем или с помощью автоматизированной службы инвестирования.

• Основное внимание уделяется распределению активов — правильному сочетанию различных типов акций, облигаций или фондов — и перебалансировке с течением времени, а также минимизации налогов.

Типы управления портфелем

Две основные стратегии управления портфелем — активное и пассивное управление.

Активное управление портфелем: Активные менеджеры портфеля используют практический подход при принятии инвестиционных решений.Они взимают с инвесторов процент от активов, которыми они управляют для вас. Их цель — превзойти инвестиционный ориентир (или индекс фондового рынка). Однако доходность инвестиций снижается из-за высоких комиссий за управление портфелем — клиенты платят 1% или более в год для покрытия консультационных сборов, поэтому более доступные услуги по пассивному управлению портфелем стали настолько популярными.

Пассивное управление портфелем: Пассивное управление портфелем включает выбор группы инвестиций, которые отслеживают общий индекс фондового рынка.Цель состоит в том, чтобы отразить доходность рынка (или его определенную часть) с течением времени.

Как и традиционные менеджеры портфелей, робо-советники позволяют вам устанавливать свои параметры (ваши цели, временной горизонт и устойчивость к риску). Робо-консультанты обычно взимают процент от управляемых активов, но поскольку необходимость в активном практическом управлении инвестициями невелика, эта стоимость составляет доли процента от платы за управление (обычно от 0,25% до 0,50%). (Посмотрите наши подборки лучших робо-советников.)

Если вам нужна более полная помощь — управление инвестиционным счетом плюс совет по финансовому планированию — рассмотрите возможность использования таких услуг, как Facet Wealth или Personal Capital. (Facet Wealth и Personal Capital являются рекламными партнерами NerdWallet.) Эти услуги сочетают недорогое автоматическое управление портфелем с типом финансовых консультаций, которые вы можете получить в традиционной фирме финансового планирования — консультанты предоставляют рекомендации по расходам, сбережениям, инвестированию и защите ваши финансы. Основное отличие заключается в том, что встречи со специалистом по финансовому планированию проходят по телефону или видео, а не лично.

Чем занимается портфельный менеджер?

Управляющий портфелем создает инвестиционную стратегию, основанную на финансовых потребностях клиента и толерантности к риску, и обеспечивает постоянный надзор за портфелем, при необходимости корректируя владения. Вам не нужен портфельный менеджер, если вы предпочитаете управлять своими инвестициями самостоятельно, но если вы предпочитаете не вмешиваться, вы можете работать с профессионалом.

Процесс управления портфелем

Решения по управлению портфелем принимаются на основании четырех основных факторов: целей инвестора, степени помощи (если таковая требуется), сроков и устойчивости к риску.

1. Постановка целей: ваши цели сбережений — выход на пенсию, ремонт дома, образование ребенка или семейный отдых — определяют, сколько денег вам нужно сэкономить и какая инвестиционная стратегия наиболее подходит для достижения ваших целей.

2. Выяснение того, сколько помощи вы хотите: Некоторые инвесторы могут предпочесть сами выбирать все свои инвестиции; другие были бы более чем счастливы позволить портфельному менеджеру взять на себя ответственность. Если вы не можете решить, робот-консультант (услуга, которая использует компьютерный алгоритм для выбора и управления вашими инвестициями) может быть идеальным решением, поскольку эти услуги очень дешевы.Управляющие портфелем берут больше, чем робот-консультант, но обычно они предлагают индивидуальный портфель и другие услуги помимо управления портфелем, такие как финансовое планирование.

1. Составление графика: когда вам нужны деньги, которые вы вкладываете, и является ли эта дата твердой или гибкой? Ваш график помогает понять, насколько агрессивной или консервативной должна быть ваша инвестиционная стратегия. Большинство инвестиционных целей можно сопоставить с краткосрочными, среднесрочными и долгосрочными временными горизонтами, которые можно условно определить как три года, от трех до 10 лет и от 10 или более лет.Если, например, вам понадобятся деньги в течение трех лет, вы захотите свести к минимуму свою подверженность краткосрочной волатильности фондового рынка.

2. Определение вашей терпимости к риску. Готовность инвестора принять риск — еще один ключевой фактор, влияющий на решения о диверсификации или сочетание активов, которые вы держите в своем портфеле. Чем больший риск вы готовы принять, тем выше потенциальная отдача — инвестиции с высоким риском, как правило, приносят более высокую прибыль с течением времени, но могут иметь более высокую краткосрочную нестабильность.Цель состоит в том, чтобы достичь правильного баланса риска и вознаграждения, выбирая такие инвестиции, которые помогут вам достичь ваших целей, но не заставят вас спать по ночам от беспокойства.

Аспекты управления портфелем

Управление портфелем — это не только создание и управление инвестиционным портфелем. Вот некоторые из наиболее важных аспектов управления портфелем.

Местоположение актива

Местоположение актива отвечает на один вопрос: где будут жить ваши инвестиции? Выбранный вами тип учетной записи станет домом для ваших инвестиций — и есть из чего выбирать.Главное — выбрать лучший тип инвестиционного счета для ваших целей.

Часть выбора инвестиционного счета — это выбор между налогооблагаемыми счетами и налоговыми льготами. Это решение может иметь как краткосрочные, так и долгосрочные налоговые последствия. Обязательно используйте специальные пенсионные счета, такие как IRA и 401 (k) s, для своих пенсионных сбережений, потому что они предлагают налоговые преимущества — например, деньги, которые вы вносите в IRA Roth, растут без налогов. (Узнайте больше об IRA Roth и их налоговых льготах.Вы также можете иметь стандартный налогооблагаемый инвестиционный счет для инвестирования в целях, не связанных с выходом на пенсию (например, сбережения для первоначального взноса).

Ребалансировка

Ребалансировка — это способ, которым управляющие портфелем поддерживают равновесие в своих счетах. Управляющие портфелем делают это, чтобы оставаться верными целевому распределению, первоначально установленному для инвестиционной стратегии. Со временем колебания рынка могут привести к отклонению портфеля от первоначальных целей. Прочтите о способах перебалансировки вашего портфеля.

Минимизация налогов

Минимизация налогов — это процесс выяснения того, как платить меньше налогов в целом. Эти стратегии работают, чтобы компенсировать или снизить подверженность инвестора текущим и будущим налогам, которые могут увеличить или уменьшить прибыль инвестора. Важно учитывать налоговые последствия инвестиционных решений, чтобы избежать дорогостоящих сюрпризов от IRS.

Собираем все вместе

Управление портфелем в реальном мире объединяет все эти аспекты в одно персонализированное портфолио.Допустим, инвестор планирует выйти на пенсию через пять лет и не хочет брать на себя такой большой риск. У них есть 401 (k) от своего работодателя (местонахождение их активов), куда они кладут часть своей зарплаты. Их активы могут быть распределены на 50% из акций и 50% из облигаций. Если это соотношение со временем меняется и инвестор получает портфель акций, близкий к 55%, это дает ему более рискованный портфель, чем он привык. Затем инвестор или управляющий портфелем повторно балансируют портфель, чтобы вернуть его к исходному соотношению 50/50.

Минимизация налогов может идти рука об руку с размещением активов. Например, если вы решите разместить свои активы в Roth IRA, вы по своей сути минимизируете свои налоги, поскольку квалифицированные распределения Roth не облагаются налогом при выходе на пенсию.

Управление портфелем и управление капиталом

Управление портфелем занимается строго инвестиционным портфелем клиента и тем, как наилучшим образом распределить активы в соответствии с их устойчивостью к риску и финансовыми целями. Управление капиталом — это высший уровень финансового планирования, который часто включает такие услуги, как планирование наследства, подготовка налогов и юридические консультации в дополнение к управлению инвестициями.

Руководство для начинающих по управлению портфелем проектов — важные шаги, инструменты, преимущества

Какова роль менеджера портфеля проектов?

Как лицо, контролирующее портфель проектов организации, менеджер проекта портфеля является неотъемлемой частью успешного выполнения стратегии организации. Часто роль менеджера портфеля проектов сводится к управлению одним или несколькими портфелями и работе с различными финансовыми алгоритмами и финансовыми моделями для согласования проектов со стратегическими целями компании.Менеджеры портфеля часто разрабатывают стандарты управления, чтобы направлять портфель, и они постоянно контролируют все, что есть в портфеле.

Часто менеджеры портфеля проектов являются частью офиса управления проектами (PMO). Роль PMO включает управление портфелем и установление процессов и стандартов управления проектами, которым должен следовать весь отдел.

PMO может также указать, какие методологии используются в организации, например, методологии Agile или Scrum, и обеспечить их соблюдение в отдельных проектах.

В чем разница между управлением проектами и управлением портфелем?

Управление проектами и портфелем требует одних и тех же общих навыков, но, несмотря на их похожие названия, управление проектами и управление портфелем на самом деле совершенно разные.

Управление проектами, как вы знаете, — это применение знаний, навыков, инструментов и методов к проектной деятельности с целью удовлетворения требований проекта. Его важность невозможно переоценить.

С другой стороны, ключевое слово в управлении портфелем проектов — это портфель. PPM в первую очередь занимается не запуском проектов, а выбором, в каких проектах следует участвовать и как их финансировать, в зависимости от того, соответствуют ли они целям и задачам компании. Проекты, не соответствующие целям компании, исключаются из конкурса.

Если вы, например, управляли портфелем технологической компании, вы, скорее всего, отклонили бы предложенный проект строительства, потому что он не соответствует заявленной стратегии компании, заключающейся в сосредоточении внимания только на некоторых заранее определенных типах технологических проектов.

В чем разница между программой и портфелем?

Программа состоит из набора связанных проектов. Например, программа, возглавляемая некоммерческой организацией по обеспечению чистой питьевой водой в сельской местности, может включать проект инфраструктуры, исследовательский проект и образовательный или PR-проект.

Проще говоря, программа часто является движущей силой и управленческой силой, стоящей за рядом проектов. Не каждый проект должен быть частью программы, но если это так, успех проекта также рассматривается на уровне программы — помогло ли это достичь общих целей программы?

Портфель связан с организационной стратегией и тем, как она влияет на сам бизнес.Цели, поставленные на уровне портфеля, будут определять различные проекты, программы и операционную деятельность.

Конечно, толкование этих названий зависит от организации. Например, есть система управления портфелем программ, которая оценивает программы на уровне портфеля.

Как выглядит управление портфелем информационных технологий?

Это частый вопрос, поэтому вот пример того, как выглядит управление портфелем в ИТ. Менеджер ИТ-портфеля обычно рассматривает три основных аспекта:

1. Процессы
2. Люди
3. Технологии

Цель управления ИТ-портфелем — гарантировать, что отдельные ИТ-инвестиции, встроенные в процессы, людей и технологии организации, будут на правильном пути, устраняя разрыв между общей стратегией организации и ее реализацией.Менеджер ИТ-портфеля изучает финансовый портфель, определяет потенциальную прибыль от различных ИТ-инвестиций, определяет соответствие проекта стратегическим целям и оценивает риски на уровне портфеля.

Управление ИТ-портфелем и управление портфелем проектов в ИТ схожи, однако в некоторых случаях управление ИТ-портфелем выходит за рамки проектов и инициатив, чтобы также изучить приложения и инфраструктуру, связанные с этими проектами.

В большой организации управление ИТ или программным обеспечением будет опираться не только на сами технологические портфели, но и на смежные дисциплины, включая архитектуру предприятия, анализ бизнес-кейсов, управление программами и управление производительностью.Даже в этом случае менеджеры ИТ-портфелей по-прежнему будут следовать тем же типам процессов управления портфелями, которые перечислены выше.

Значение, карьера и важные концепции

Что такое портфолио?

Портфель можно определить как различные инвестиционные инструменты, а именно акции, акции, паевые инвестиционные фонды, облигации, денежные средства, все вместе взятые в зависимости от конкретного дохода инвестора, бюджета, склонности к риску и периода владения. Он сформирован таким образом, чтобы стабилизировать риск неисполнения различных пулов инвестиций.

Что такое управление портфелем?

Управление портфелем определяется как искусство и наука принятия решений о структуре инвестиций и политике, согласовании инвестиций с целями, распределении активов для отдельных лиц и организаций и балансировании риска с производительностью. (Источник: Инвестопедия).

Проще говоря, кто-то дал вам свои кровно заработанные деньги, и вы должны помочь им увеличить капитал самым лучшим из разнообразных способов.Это должно быть таким образом, чтобы соотношение риска и доходности правильно поддерживалось с учетом предполагаемой прибыли и периода удержания инвестиций.

Управление портфелем относится к управлению инвестициями человека в форме облигаций, акций, денежных средств, паевых инвестиционных фондов и т. Д. Таким образом, чтобы он получал максимальную прибыль в установленные сроки. Это искусство управления деньгами человека под опытным руководством портфельных менеджеров.

Это подробный SWOT-анализ (сильные и слабые стороны, возможности и угрозы) инвестиционного пути, который может быть в форме долга / капитала, внутреннего / международного, с целью максимизации прибыли при заданном аппетите к риску. .

Типы управления портфелем

Существует четыре основных типа методов управления портфелем:

1. Дискреционное управление портфелем : В этой форме физическое лицо уполномочивает управляющего портфелем заботиться о своих финансовых потребностях от его имени.
2. Недискреционное управление портфелем : Здесь менеджер портфеля может просто посоветовать клиенту, что хорошо или плохо, правильно / неправильно для него, но клиент оставляет за собой полное право принимать свои собственные решения.
3. Пассивное управление портфелем: Это форма, которая включает только отслеживание индекса.
4. Активное управление портфелем: Сюда входит группа членов, которые принимают активные решения на основе глубоких исследований, прежде чем вкладывать корпус в какое-либо направление инвестирования. (например, закрытые фонды).

Цели управления портфелем

• Это удачно сформулировано как настройка инвестиционных потребностей, удовлетворяемых управляющими портфелем в соответствии с определенными требованиями.
• Управление портфелем помогает предоставить лучшие варианты инвестиций для физических лиц в соответствии с определенными критериями их дохода, бюджета, возраста, периода владения и способности принимать риски.
• В основном это делают менеджеры портфеля, которые понимают финансовые потребности инвесторов и, соответственно, предлагают инвестиционную политику, которая будет иметь максимальную доходность при минимальных рисках. Правильно говоря, это снижение рисков за счет диверсификации.
• Это метод, который предпочитают те, кто верит в наличие ликвидности в инвестициях, чтобы можно было вернуть деньги, когда это необходимо.
• Некоторые схемы управления портфелем также используются в целях экономии налогов.
• Помогает инвесторам поддерживать покупательную способность.

Кто выберет управление портфелем?

• Ограниченные знания: Его выбирает тот, кто хотел бы инвестировать в различные инвестиционные направления, такие как акции, металлы, другие товары, но не знает, как это делать.
• Ограничение по времени: Людям с другим профилем работы может не хватить времени для настройки и отслеживания своего портфолио, и поэтому они передадут его в опытные руки.

Как на практике происходит управление портфелем?

Фактический метод управления портфелем отличается от того, что мы применяем академически. Инвесторы проводят исследование рынка с точки зрения различных схем и их показателей в прошлом, управляющие фондами учитывают свой опыт и соотношение риска и вознаграждения и, соответственно, выбирают фонд, в который они будут вкладывать свои деньги.

• Это инициируется контрактом между инвестором и компанией, у которого будут разные схемы портфеля.Они могут быть исключительно ориентированы на акции / акции или могут иметь сочетание различных инвестиционных направлений.
• После заключения контракта проверка структуры комиссионных, временных рамок, подверженности рискам и того, является ли выбор дискреционным или недискреционным.
• После того, как все это на месте, управляющий фондом играет свою роль. Портфель структурирован на основе согласованных условий, а затем портфель периодически обновляется.
• Отчет о доходности портфеля периодически рассылается инвесторам.
• Есть определенное компьютерное программное обеспечение, которое используется менеджерами для отслеживания изменений в портфеле.
• Управляющий фондом принимает решения на основе тщательного исследования, проводимого командой менеджеров портфеля как для конкретной компании, так и для рынка.

Пример управления портфелем

Допустим, у инвестора есть 100 000 рупий для начала, и менеджер должен распределить их между различными вариантами инвестирования.Таким образом, управляющий портфелем в соответствии со способностью принимать риски и рассчитанной доходностью обеспечивает портфель, структурированный в тандеме с этим.

Так, например, портфель может включать недвижимость, фиксированные депозиты в банках, паевые инвестиционные фонды, акции и облигации. Эти пять единиц предоставленного общего корпуса должны быть разделены.

Таким образом, в зависимости от обеспеченности и отдачи от этих проспектов выполняется бифуркация.

С другой стороны, портфель также может зависеть от акций.Таким образом, бифуркация осуществляется по исследуемым акциям на рынках.

Следовательно, в зависимости от требований инвесторов, управляющий фондом принимает соответствующие решения и распределяет средства.

Карьера в качестве менеджера портфеля

Человек, который понимает финансовые потребности клиента и разрабатывает подходящий инвестиционный план в соответствии со своим доходом и способностями принимать риски, называется менеджером портфеля. Управляющий портфелем — это тот, кто инвестирует от имени клиента.Поняв финансовые цели и задачи инвестора, управляющий портфелем предлагает подходящее инвестиционное решение. Роль, которую играет портфельный менеджер, действительно сложная, ответственная и ответственная. Это причина того, что при иерархии в команде управления портфелем ответственность, а также вознаграждение достаточно высоки. Чем более опытен управляющий фондом, тем больший вес уделяется этим менеджерам и, соответственно, они занимают хорошие высокие должности с точки зрения заработной платы.Если масштабировать, они варьируются от миллионов до кроров в зависимости от рынка и индивидуального опыта. Все пакеты оплаты полностью зависят от опыта и прибыли, заработанной инвесторами в хорошие или плохие времена.

Заключение

В текущем сценарии, когда на рынках есть качественные деньги, управление портфелем действительно является предпочтительным методом инвестирования. Благодаря широкому ассортименту продуктов, доступных по разным схемам, каждому есть что предложить в соответствии с определенными критериями.Это один из хорошо изученных, отслеживаемых и подходящих методов инвестирования, дающий возможность использовать различные доступные варианты.

Управление портфелем — значение и важные понятия

Для людей важно разумно инвестировать в дождливые дни и обеспечивать безопасность своего будущего.

Что такое портфолио?

Портфель — это набор инвестиционных инструментов, таких как акции, акции, паевые инвестиционные фонды, облигации, денежные средства и т. Д., В зависимости от дохода инвестора, бюджета и удобных временных рамок.

Ниже приведены два типа портфеля:

1. Рыночный портфель
2. Портфель нулевых инвестиций

Что такое управление портфелем?

Искусство выбора правильной инвестиционной политики для физических лиц с точки зрения минимального риска и максимальной доходности называется управлением портфелем .

Управление портфелем относится к управлению инвестициями человека в форме облигаций, акций, денежных средств, паевых инвестиционных фондов и т. Д. Таким образом, чтобы он получил максимальную прибыль в установленные сроки.

Управление портфелем относится к управлению деньгами физического лица под экспертным руководством менеджеров портфеля.

На языке непрофессионала искусство управления индивидуальными инвестициями называется управлением портфелем.

Потребность в управлении портфелем

Управление портфелем представляет лучший инвестиционный план людям в соответствии с их доходом, бюджетом, возрастом и способностью брать на себя риски.

Управление портфелем минимизирует риски , связанные с инвестированием, а также увеличивает шансы на получение прибыли.

Управляющие портфелем понимают финансовые потребности клиента и предлагают ему лучшую и уникальную инвестиционную политику с минимальными рисками.

Управление портфелем позволяет менеджерам предоставлять индивидуальные инвестиционные решения клиентам в соответствии с их потребностями и требованиями.

Типы управления портфелем

Управление портфелем бывает следующих видов:

• Активное управление портфелем: Как следует из названия, в службе активного управления портфелем менеджеры портфеля активно участвуют в покупке и продаже ценных бумаг, чтобы обеспечить максимальную прибыль для физических лиц.
• Пассивное управление портфелем: При пассивном управлении портфелем менеджер портфеля имеет дело с фиксированным портфелем, разработанным для соответствия текущему рыночному сценарию.
• Дискреционные услуги по управлению портфелем: В дискреционных услугах по управлению портфелем физическое лицо уполномочивает управляющего портфелем заботиться о его финансовых потребностях от его имени. Человек выдает деньги менеджеру портфеля, который, в свою очередь, заботится обо всех его инвестиционных потребностях, оформлении документов, документации и т. Д.При дискреционном управлении портфелем менеджер портфеля имеет полные права принимать решения от имени своего клиента.
• Услуги недискреционного управления портфелем: При недискреционных услугах управления портфелем менеджер портфеля может просто посоветовать клиенту, что для него хорошо, а что плохо, но клиент оставляет за собой полное право принимать свои собственные решения.

Кто такой портфельный менеджер?

Лицо, которое понимает финансовые потребности клиента и разрабатывает подходящий инвестиционный план в соответствии со своим доходом и способностями принимать риски, называется управляющим портфелем.Управляющий портфелем — это тот, кто инвестирует от имени клиента.

Управляющий портфелем консультирует клиентов и советует ему лучший инвестиционный план, который гарантировал бы максимальную доходность для человека.

Управляющий портфелем должен понимать финансовые цели и задачи клиента и предлагать ему индивидуальное инвестиционное решение. У двух клиентов не может быть одинаковых финансовых потребностей.

Авторство / ссылки — Об авторе (ах)

Статья написана «Прачи Джунджа» и проверена группой по содержанию руководства по изучению руководства .В состав группы MSG по содержанию входят опытные преподаватели, профессионалы и эксперты в предметной области. Мы являемся сертифицированным поставщиком образовательных услуг ISO 2001: 2015 . Чтобы узнать больше, нажмите «О нас». Использование этого материала в учебных и образовательных целях бесплатно. Укажите авторство используемого содержимого, включая ссылку (-ы) на ManagementStudyGuide.com и URL-адрес страницы содержимого.

Planisware | Почему управление портфелем проектов?

Возможно, вы слышали термин «управление портфелем» в финансовом смысле.Этот термин означает, что вы управляете своими деньгами таким образом, чтобы максимизировать прибыль и минимизировать риски.

Определение управления портфелем проектов

В последнее время все большее распространение получает то же слово «управление портфелем» или, скорее, «управление портфелем проектов». Эта концепция стала популярной как способ управления бизнес-инвестициями или, скорее, совокупностью проектов или программ. Но сначала то, что на самом деле представляет собой управление портфелем «Институт управления проектами определяет его как« централизованное управление одним или несколькими портфелями, которое позволяет исполнительному руководству достигать целей и задач организации посредством эффективного принятия решений по портфелям, проектам, программам и операциям ».”

На определенном уровне есть много общего с управлением портфелем в финансовом смысле. У вас может быть ограниченная сумма денег или финансовых ресурсов (акции, облигации или паевые инвестиционные фонды). Вы хотите управлять этими деньгами как портфелем, чтобы максимизировать общую стоимость и позволить вам достичь своих финансовых целей. Процесс управления портфелем предоставляет способ выбора, определения приоритетов, авторизации и управления фондами в соответствии с определенной стратегией.

Как помогает управление портфелем проектов?

Управление портфелем проектов также предоставляет способ выбора, определения приоритетов, авторизации и управления всей работой или проектами в организации или отдельном отделе.Сюда входят работы, которые были завершены, незавершенные работы и работы, которые были утверждены на будущее. Но управление портфелем проектов — это нечто большее.

Это искусство и наука управления разнообразными проектами в разных отделах и регионах. Это включает в себя авторизацию (или отмену), приоритизацию и управление проектами в соответствии с целями и доступными ресурсами, с участием различных заинтересованных сторон из разных отделов и в то же время имея представление в реальном времени о повседневном ходе различных проектов.Это дает четкое представление о статусе проектов и обеспечивает базовый уровень, который можно использовать для измерения того, насколько хорошо управляется портфель проектов в соответствии с потребностями компании.

Например, представьте, что вы крупная транснациональная компания, в которой одновременно работает более 100 проектов, в которых участвует множество сотрудников со всего мира. Внезапно вы столкнулись с финансовыми ограничениями и проблемами из-за мирового финансового кризиса. Как узнать, какие из ваших проектов соответствуют стратегии компании, прибыльны и приносят прибыль, чтобы вы могли сохранить их и отбросить другие, не приносящие результатов? Что ж, принятие подхода к управлению портфелем проектов — хорошее решение, поскольку оно обеспечивает четкую видимость.Четкая видимость — одна из многих дополнительных ценностей управления портфелем проектов.

Возьмем другой пример. Представьте, что пять или десять лет назад вы открыли свой первый стартап или малый бизнес. Вначале вы управляли своей компанией слаженно и эффективно, используя таблицы Excel! У компаний на ранней стадии меньше данных для анализа и гораздо меньше сложных межфункциональных коммуникационных связей, которыми нужно управлять. Часто они прекрасно справляются с инструментами Microsoft Office, такими как Excel, PowerPoint и Word, и с решениями для обмена документами, такими как SharePoint.

Но после некоторого расширения, приобретений и набегов на новые рынки вы превращаетесь в предприятие среднего размера и все еще используете «электронные таблицы на стероидах». В жизни компании есть момент, когда управление сложными бизнес-процессами с большим объемом данных на отключенных электронных таблицах или ручная маршрутизация текстовых документов становится неэффективным. Здесь на сцену выходит управление портфелем проектов!

Управление портфелем проектов поддерживает стратегию организации

Таким образом, управление портфелем выходит за рамки приоритезации и согласования отдельных проектов.Его основным преимуществом является систематический и точный способ сбора и обмена информацией, относящейся к проектам, между всеми отделами для своевременного принятия решений.

Эффективное управление портфелем помогает реализовать общую стратегию компании. Управление портфелем — это реальный способ реализовать стратегию. Это позволяет организациям наиболее эффективно использовать ресурсы и понимать преимущества каждого из своих вложений. Это помогает обеспечить доверие и повышенную подотчетность перед заинтересованными сторонами, а также повышает способность своевременно и стратегически сокращать расходы, когда это необходимо.

Этот документ, озаглавленный «Реализация стратегии — возможности управления портфелем проектов», дает важное понимание того, почему управление портфелем проектов важно. Он публикуется как часть отчета PMI While Leadership Series.

В ближайшие недели мы опубликуем статьи об управлении портфелем проектов с других точек зрения. Например:

• Как управление портфелем проектов создает эффективный рабочий процесс?
• Как управление портфелем проектов помогает улучшить распределение ресурсов?
• Как Управление портфелем проектов расширяет возможности сотрудничества и улучшает общение?
• Как Управление портфелем проектов улучшает рабочий баланс и приводит работу в соответствие со стратегией?

Так что следите за обновлениями!

Почему 44-летние банкиры-мультимиллионеры перестают работать

Если и есть место в мире с репутацией трудящихся труднее, чем, скажем, Моэлис Нью-Йорк, то это офис Pimco в Ньюпорт-Бич, Калифорния.Трехчасовая разница во времени означает, что 7:30 утра в Нью-Йорке и 4:30 утра в Ньюпорт-Бич, поэтому, если вы хотите быть в курсе до открытия рынков, вам действительно нужно быть на своем столе в Ньюпорт-Бич к 4 утра или раньше. — Когда он работал в Pimco в Ньюпорт-Бич, Мохамед Эль-Эриан, как известно, вставал в час ночи каждое утро.

Излишне говорить, что Эль-Эриан ушел со своей работы в Pimco в возрасте 55 лет в 2014 году, после того как его дочь подготовила подробный список всех детских событий, которые он пропустил. Теперь другой житель Ньюпорт-Бич, 44-летний Ник Марутсос, делает то же самое.Марутсос покидает свою работу в качестве главы отдела глобальных облигаций в Janus Henderson Investors, чтобы отправиться в одну или несколько поездок со своей семьей, которые будут включать сопровождение своей 14-летней дочери на турниры по лакроссу.

Марутсос неплохо стартовал в 4 часа ночи. Он присоединился к офису Pimco в Ньюпорт-Бич в 1999 году и проработал там до 2002 года, когда он проработал три года в Pimco в Австралии, должность, которая, возможно, потребовала даже значительного сокращения рабочего времени. В возрасте 30 лет он основал собственную фирму в 2007 году.Ее приобрел Янус восемь лет спустя, где Марутсос с тех пор работает.

После своей 22-летней карьеры в сфере управления инвестициями Марутсос предположительно сказочно богат. Он также по-прежнему счастлив в браке со своей 16-летней женой, которая раньше работала в Fidelity. Он любит кататься на лыжах, и, как он сам говорит, его дети достаточно малы, чтобы любить его. Зачем ждать?

Интересно, что многие другие управляющие фондами с фиксированным доходом пришли к такому же выводу. Управляющему макро-хедж-фондом Грегу Коффи потребовалось шесть лет, чтобы провести со своей семьей в период с 2012 по 2018 год, после того как к этому моменту якобы заработал 400 миллионов долларов.В 37 лет, союзник Сороса Джим Роджерс совершил путешествие на мотоцикле по шести континентам, а затем совершил кругосветное путешествие со своей тогдашней невестой Пейдж Паркер.

Судя по их недавнему рождественскому видео, Паркер и Роджерс все еще счастливы в браке, несмотря на то, что проводят вместе много часов в замкнутом пространстве. Коффи, похоже, по-прежнему женат на бывшем аналитике Credit Suisse Ане Брезезински, поэтому внезапное присутствие в доме человека, который до этого все часы следил за рынками, очевидно, неплохо (хотя Коффи был занят тем, что строил шотландское поле для гольфа во время своей карьеры). семейный творческий отпуск).

Однако, в то время как различные управляющие фондами с фиксированным доходом, похоже, могут отказаться от покупателя на несколько лет, реже можно увидеть, как это делают высокопоставленные банковские трейдеры и профессионалы, работающие с клиентами. Как написал здесь на днях один бывший управляющий директор инвестиционного банка, рекрутеры уже проигнорировали его после того, как всего за 18 месяцев ушли с рынка. Мораль этой истории, кажется, такова: если вы хотите взять паузу — и вернуться снова (Марутсос говорит, что его поездка не навсегда), это помогает быть большой звездой на стороне покупателя.

Фото Дино Райхмута на Unsplash

У вас есть конфиденциальная история, совет или комментарий, которым вы хотели бы поделиться? В первую очередь обращайтесь: sbutcher@efin financialcareers.com . Также доступны Whatsapp / Signal / Telegram.

Будьте терпеливы, если оставите комментарий внизу этой статьи: все наши комментарии модерируются людьми.