Показатели рентабельности основные: Показатели рентабельности предприятия

Содержание

Понятие и показатели рентабельности | Всё по специальности Менеджмент

Понятие и показатели рентабельности

Рентабельность представляет собой доходность или прибыльность производственно-торгового процесса. Это один из основных стоимостных качественных показателей эффективности деятельности предприятия. В торговле наиболее широкое распространение получил показатель рентабельности, исчисляемый как отношение суммы прибыли к объему товарооборота.

Показывает долю прибыли от продаж товаров и услуг в розничной цене товаров. Чем выше значение этого уровня, тем эффективнее использовались ресурсы.
В целом показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:
1) показатели, характеризующие окупаемость издержек обращения и инвестиционных проектов;
2) показатели, характеризующие рентабельность продаж;
3) показатели, характеризующие доходность капитал и его частей.
Рентабельность продукции (коэффициент окупаемости затрат) исчисляется путем отношения прибыли от реализации (Прп) к сумме затрат по реализованной продукции (Зпр):

Показывает сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля затраченного на реализацию продукции.


Аналогичным образом определяется доходность инвестиционных проектов полученная сумма прибыли от инвестиционной деятельности (Пид) относится к сумме инвестиционных затрат (ИЗ).
Рентабельность можно рассчитать для:
1. Совокупных ресурсов:

Р.сов.рес. = сумма Прибыли / (оборотные средства+ОФ+сумма ФЗП)*%.

2. Производственных факторов:

Р= сумма Прибыли / (сумма оборотных средств + сумма ОФ)*%.

3. Трудовых ресурсов:

Р= сумма прибыли / сумма ФЗП*100%.

Понравился данный материал?
Не стесняйся, поставь лайк, расскажи о нас своим друзьям, однокурсникам, короче, всем, кому был бы полезнен наш сайт! Тебе ничего не стоит, а нам приятно, что не зря стараемся 😉

Спасибо!

Какие показатели рентабельность деятельности предприятия?

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим показатели рентабельности. Относительным показателем экономической активности работы предприятия является рентабельность. Существует широкий спектр коэффициентов рентабельности, каждый из которых помогает оценить степень эффективности бизнеса и целесообразность вложения средств в его развитие. Разберемся в том, с какой целью вычисляются основные коэффициенты рентабельность деятельности предприятия, и как найти их значения.

Рентабельность: понятие, определяющие коэффициенты

Рентабельность – это отношение величины прибыли к показателю, доходность которого требуется оценить. Это относительный показатель экономической активности изучаемого предприятия, который комплексно отражает:

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс
  • уровень эффективности денежных, трудовых и материальных ресурсов;
  • эксплуатацию полезных ископаемых и прочих природных ценностей.

Обобщенная формула, по которой можно определить уровень рентабельности бизнеса, выглядит следующим образом:

Существует 4 основных показателя, которые при единовременном их анализе достаточно полно характеризуют рентабельность деятельности компании. Это коэффициенты:

  1. Общей рентабельности (обобщающий показатель экономической эффективности хозяйства, отрасли, компании, который равен отношению балансовой прибыли за некий период (как правило, 12 месяцев) к средней стоимости основных средств и нормативной доли оборотных средств за то же время).
  2. Рентабельность капитала (отношение прибыли к собственному или заемному капиталу).
  3. Рентабельность товаров, продукции, работ, услуг (отношение прибыли к издержкам, себестоимости).
  4. Рентабельности производства (отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных оборотных средств производственного назначения).
  5. Рентабельности активов (отношение прибыли к средней стоимости активов – чистых, оборотных, внеоборотных, суммарных, основных средств и т.д.).
  6. Рентабельности продаж (отношение прибыли к выручке).

Это наиболее часто анализируемые показатели рентабельности, но имеются и другие – рентабельность персонала компании, например.

Но поговорим о самых полезных коэффициентах подробнее.

Особенности анализа значений коэффициентов рентабельности деятельности предприятия

Чтобы итоги исследований с участием коэффициентов рентабельности были обоснованы, следует учитывать следующие моменты:

Особенности анализа Подробные сведения
Проблема риска Высокие показатели рентабельности достижимы, однако, стремление к стремительному их достижению может привести к необходимости совершения рискованных операций. Поэтому в целях проведения подробного исследования эффективности работы компании нужно также остановиться на анализе структуры текущих расходов, финансовых рычагов, операционных рычагов и финансовой устойчивости.
Несопоставимость расчетов Как можно заметить, числитель и знаменатель показателя рентабельности выражаются в различных единицах измерения. Прибыль отражает текущие итоги, сумма активов (капитала) формируется на протяжении нескольких периодов, является учетной и не может совпадать с текущим анализом. А потому требуется учесть в том числе индикаторы рыночной стоимости предприятия.
Временной аспект Показатели рентабельности являются статичными, не учитывают перспективную отдачу от долгосрочных вложений, отражают итоги деятельности взятого в отдельного года – по этим причинам может наблюдаться ухудшение их значений при переходе на новые технологии.

Наиболее часто анализируемые коэффициенты рентабельности деятельности (формулы расчета)

Важно!

Все коэффициенты рентабельности можно рассчитать в соответствии с международными стандартами, чтобы результаты исследований могли быть изучены специалистами из-за рубежа.

Описание некоторых коэффициентов рентабельности с формулами расчета можно найти в представленной ниже таблице:

Наименование коэффициента Описание показателя Формула расчета
Коэффициент общей рентабельности Вычисляется как отношение прибыли до уплаты налогов к выручки от продажи продукции, товаров, работ и услуг. Общая формула:

Формула по балансу:

Формула по форме №2:

Коэффициент рентабельности продаж Рассчитывается для подсчета прибыли с каждого 1 рубля выручки, полученной за продукцию, работы или услуги.

Можно вычислить К по отдельным товарам или в целом.

Общая формула:

Формула балансу:

Формула по форме №2:

Коэффициент рентабельности производства Рассчитывается ради оценки эффективности процесса изготовления продукции, выполнения работ и оказания услуг.

Дает понять, сколько прибыли принес каждый рубль издержек.

Общая формула:

Формула по балансу:

Формула по форме №2:

Коэффициент рентабельности активов: Показатель помогает дать оценку эффективности вложений в предприятие. Общая формула:

или

Формула расчета выбирается в зависимости от предмета исследования и преследуемых целей.

Для нахождения коэффициента рентабельности совокупного капитала по балансу выглядит так:

1. Коэффициент рентабельности чистых активов
2. Коэффициент рентабельности текущих активов
3. Коэффициент рентабельности активов
4. Коэффициент рентабельности собственного капитала
5. Коэффициент рентабельности производственных фондов

Для чего рассчитывается рентабельность деятельности предприятия

Рентабельность деятельности организации – величина, определяемая на базе данных Бухгалтерского баланса исследуемого предприятия. Это коэффициент, который равен отношению балансовой прибыли от продаж товаров (продукции, услуг, работ) к среднегодовой стоимости всего имеющегося инвестиционного капитала. Сведения о рентабельности компании необходимы по следующим причинам:

Ценность информации об уровне рентабельности Дополнительные сведения
Показатель дает представление о том, насколько эффективно ведется деятельность фирмы Каких-либо нормативных значений коэффициента рентабельности не установлено, а потому судить о хорошей/неудовлетворительной работе компании следует после сопоставления расчетных значений со среднеотраслевыми.
Появляется возможность выявить и провести оценку степени влияния различных внешних и внутренних факторов на размер прибыли Такой анализ проводится при помощи факторных моделей рентабельности.
Аналитики могут выяснить, развивается ли производство, или регрессирует Для получения такой информации следует выбрать определенный период и проанализировать показатели рентабельности в динамике.

Показатель рентабельности деятельности компании: что демонстрирует

Аналитики рассчитывают коэффициент рентабельности деятельности интересующей их фирмы с той целью, чтобы оценить сумму прибыли, которую планирует получить компания на единицу стоимости ее капитала (сколько чистой прибыли пришлось на проданную продукцию, работы и услуги). Под капиталом подразумеваются абсолютно все имеющиеся ресурсы в денежном выражении, вне зависимости от источников финансирования.

Если говорить обобщенно, то целью расчета значений показателей рентабельности является оценка эффективности хозяйственной деятельности предприятия.

С какой целью производится расчет коэффициента рентабельности деятельности предприятия

Важным является не только вычисление показателя рентабельности хозяйственной деятельности на определенную дату, но и изучение динамики данного коэффициента. Уровень и динамика рентабельности становятся важным объектом наблюдения управленцев предприятия, поскольку они позволяют понять, в какой степени фирме удалось достичь баланса экономических интересов внешних и внутренних участников бизнеса. Заинтересованным сторонам показатели рентабельности дают понять:

  • насколько эффективно эксплуатируются вложенные в нее ресурсы (и целесообразны ли вложения в принципе) – эта информация важна для менеджмента организации;
  • рискованно ли инвестировать средства в данное производство – эти сведения ценны для инвесторов;
  • каковы прогнозы результативности деятельности компании;
  • каковы объем неэффективных и малоэффективных издержек;
  • какие имеются резервы роста.

Информирование заинтересованных лиц о степени результативности работы компании – вот основное предназначение коэффициентов рентабельности. При этом коэффициенты рентабельность деятельности предприятия включают в себя следующую важнейшую информацию:

  • величину, структуру и степень соответствия производимой продукции или реализуемых товаров (работ, услуг) рыночному спросу;
  • расходы на производство и сбыт;
  • структуру всех разновидностей денежных и производственных ресурсов и их движение (оборачиваемость).

Как определить рентабельность деятельности предприятия (общая формула)

Величина коэффициента рентабельности деятельности фирмы определяется по следующей обобщенной формуле:

Как найти величину рентабельности деятельности предприятия (формула по балансу)

Также коэффициент рентабельности деятельности организации можно рассчитать, воспользовавшись формулой, данные для которой отыскиваются в Бухгалтерском балансе:

Ответы на часто задаваемые вопросы про коэффициенты рентабельность деятельности предприятия

Вопрос: В каких единицах измерения выражается коэффициент рентабельности предприятия?

Ответ: В прибыли, формируемой из 1 денежной единицы, или в прибыли на 1 единицу вложенного капитала.

Вопрос: Какие виды деятельности являются наиболее рентабельными на территории Российской Федерации?

Ответ: Согласно отчетам Росстата, наиболее рентабельными считаются операции с недвижимостью (23,5%), рыболовство/рыбоводство (33,2%), добыча полезных ископаемых (36%).

Вопрос: Какие сферы деятельности в России отличаются низкими показателями рентабельности?

Ответ: Для коммунальных служб показатель отрицательный, финансовый сектор отличается значением показателя на уровне 0,7%, для розницы это коэффициент 2,2%.

95. Система показателей рентабельности. Финансы и кредит

Читайте также

Сбалансированная система показателей

Сбалансированная система показателей Об одном из упоминаемых Роосом управленческих камней преткновения – неоправданном росте числа показателей деятельности компании – уже писали в 1992 г. Роберт Каплан и Дейвид Нортон, когда разрабатывали свою сбалансированную

1.2. Система показателей, характеризующих продовольственную безопасность

1.2. Система показателей, характеризующих продовольственную безопасность Уровень обеспечения продовольственной безопасности региона может быть оценен широким спектром показателей, которые условно можно разделить на следующие группы:1. Натуральные/абсолютные

2.2. Система аналитических показателей

2.2. Система аналитических показателей Под системой показателей подразумевается такое упорядоченное их множество, в котором каждый показатель дает качественную или количественную характеристику определенной стороны деятельности хозяйствующего

10.1. Система показателей рентабельности

10.1. Система показателей рентабельности Абсолютные показатели прибыли не всегда дают четкое представление об уровне эффективности деятельности коммерческих организаций, так как одни и те же суммы прибыли могут быть получены в различных экономических условиях. Для

10.2. Моделирование показателей рентабельности активов как база проведения факторного анализа

10.2. Моделирование показателей рентабельности активов как база проведения факторного анализа Экономико-математическое моделирование является основой методики факторного анализа.Модель рентабельности активов организации (Ra) может быть представлена в следующем виде

10.6. Взаимосвязь показателей экономической и финансовой рентабельности. эффект финансового рычага

10.6. Взаимосвязь показателей экономической и финансовой рентабельности. эффект финансового рычага Ранее мы определились в том, что экономическая рентабельность – это рентабельность активов организации; финансовая рентабельность – это рентабельность собственного

3. Система показателей экономической статистики

3. Система показателей экономической статистики Под термином «система показателей» подразумевается некоторое упорядоченное множество взаимосвязанных и взаимосогласованных показателей, описывающих основные процессы экономического развития и экономику в целом.

28. Система показателей доходов населения

28. Система показателей доходов населения Система показателей доходов населения, сгруппированная по основным характеристикам:1) первичные доходы – доходы, поступившие домашним хозяйствам в порядке первичного распределения добавленной стоимости (оплат труда, доходы от

33. Система показателей рынка продуктов

33. Система показателей рынка продуктов Показатели рынка продуктов характеризуют его состояние и отражают индивидуальные рыночные явления и процессы, сводные совокупности индивидуальных единиц (продавцов и покупателей) и взаимосвязи между ними.В системе показателей

35. Задачи и система показателей статистики цен

35. Задачи и система показателей статистики цен Цена – важнейший стоймостной измеритель. На цену оказывают влияние отраслевые пропорции, системы распределения национального дохода, налогообложения и кредитования, порядок формирования затрат. Цена – это механизм,

58. Система показателей себестоимости продукции

58. Система показателей себестоимости продукции Себестоимость продукции оценивается с помощью системы показателей, которые отражают:• затраты на натуральную единицу продукции (себестоимость единицы продукции). Используются тогда, когда выпускается одно изделие

6.1. Система показателей для оценки деловой активности

6.1. Система показателей для оценки деловой активности Деловая активность предприятия измеряется с помощью системы количественных и качественных критериев.Качественные критерии – широта рынков сбыта (внутренних и внешних), деловая репутация предприятия, его

7.6. Система показателей лая опенки рентабельности

7.6. Система показателей лая опенки рентабельности Экономическая эффективность деятельности предприятий выражается показателями рентабельности (доходности). В общем виде показатель экономической эффективности выражается формулой: Ээ = (Экономический эффект (прибыль) /

Система сбалансированных показателей

Система сбалансированных показателей Система сбалансированных показателей, разработанная Капланом и Нортоном (1992, 1996), часто используется в качестве основы измерений. Авторы ставили перед собой цель противостоять склонности компаний концентрироваться на

Система сбалансированных показателей (BSC)

Система сбалансированных показателей (BSC) Система сбалансированных показателей (BSC) {36} дает возможность количественно выразить целевые показатели организации в увязке со стратегией и видением перспективы. Упомянутые выше стратегические карты можно напрямую связать с

Вопрос 51 Факторный анализ показателей рентабельности

Вопрос 51 Факторный анализ показателей рентабельности Анализ рентабельности проводится по показателям, условно выделяемым в три группы: рентабельность функционирования организации, рентабельность основной деятельности (производства и реализации), рентабельность

Рентабельность. Анализ рентабельности предприятия и рентабельности продукции

Рентабельность – это относительный показатель, который отображает степень прибыльности экономической деятельности предприятия. Во время анализа рентабельности предприятия или продукции исследуются как текущие уровни рентабельности, так и динамика их изменения.
Рентабельным называют такое предприятие, которое имеет прибыль, а значит, имеет положительные показатели рентабельности. Если предприятие убыточно, то его называют нерентабельным. Продукцию называют рентабельной, если она приносит прибыль.

Показатели рентабельности предприятия очень важны при комплексном анализе его деятельности. На основании анализа рентабельности предприятия проводится инвестиционная политика, а на основании анализа рентабельности продукции — политика ценообразования.

Рентабельность дает понятие об отношении между полученным результатом и использованными ресурсами, а значит и об эффективности деятельности предприятия. Источником информации для анализа рентабельности предприятия являются все формы финансовой отчетности.
 

Основные показатели рентабельности это:

  1. Общая рентабельность производства (рентабельность предприятия, рентабельность фондов, Return on Assets, ROA) – отношение чистой прибыли к среднегодовой величине активов.
  2. Рентабельность собственного капитала (Return of Equity, ROE) – отношение чистой прибыли к среднегодовой величине собственного капитала
  3. Рентабельность основных средств и других внеоборотных активов — отношение операционной прибыли к среднегодовой величине основных средств  и других внеоборотных активов
  4. Рентабельность инвестированного капитала (Return on Invested Capital ROIC) — отношение операционной прибыли за вычетом скорректированных налогов к среднегодовой величине инвестированного капитала
  5. Рентабельность перманентного капитала – отношение чистой прибыли к среднегодовой величине собственного капитала и долгосрочных займов
  6. Рентабельность суммарных активов (ROTA, Return on Total Assets) – отношение EBIT к  среднегодовой величине активов
  7. Рентабельность чистых активов (RONA) — отношение прибыли к  среднегодовой величине внеоборотных активов и чистого оборотного капитала
  8. Рентабельность активов бизнеса (ROBA) — отношение EBIT к среднегодовой величине требований к оборотному капиталу плюс основных средств
  9. Рентабельность продаж (Profit margin) – отношение операционной или чистой прибыли к выручке от реализации.
  10. Рентабельность продукции – отношение операционной прибыли к себестоимости реализованной продукции.
  11. Рентабельность единицы продукции – отношение валовой, операционной или чистой прибыли единицы продукции к ее себестоимости
Показатели рентабельности в зависимости от параметра в знаменателе делятся на два вида: рентабельность предприятия и рентабельность продукции. В формуле рентабельности предприятия в знаменателе находятся статьи баланса (активов или пассивов), а в формуле рентабельности продукции — себестоимость или выручка.

Во время анализа рентабельности предприятия аналитики обращают внимание не только на значения отдельных показателей и их изменения, но и сравнивают их между собой. Например, рост ROBA при снижении ROTA может сигнализировать о чрезмерной дебиторской задолженности, неоправданных количествах свободных денежных средств и/или затоваренности склада. Такая динамика показателей рентабельности, скорее всего, подтолкнет менеджмент к инвестициям в основные фонды.

После анализа рентабельности предприятия начинается анализ рентабельности отдельных видов продукции с целью выявления нерентабельной и малорентабельной продукции, причин выпуска такой продукции и разработки решений с целью их устранения.

Единственными факторами, влияющими на рентабельность единицы продукции являются: изменение отпускной цены и изменение себестоимости. В аналитической записке изменение и влияние этих факторов рентабельности продукции отмечается наравне с изменением самой рентабельности.

Таким образом. Рентабельность – это важный показатель деятельности предприятия, дающий более полную, чем прибыль, картину и хорошо поддающийся разного рода анализу.

Показатели рентабельности предприятия — Энциклопедия по экономике

Индекс себестоимости рассчитывают по товарной продукции предприятия, чтобы была достигнута увязка показателя изменения себестоимости с показателями рентабельности предприятия. Если же определять индекс не по товарной продукции, а по валовому обороту, экономия (перерасход) будет учитываться несколько раз.  [c.314]

В число членов формулы финансовой устойчивости предприятия Z показатель рентабельности предприятия Ро входит с наибольшим весовым коэффициентом, что предопределяет существенное значение уровня рентабельности производственных фондов в финансовой устойчивости предприятия.  [c.118]

В первую группу включены наиболее обобщенные и важные показатели оценки прибыльности (рентабельности) хозяйственной деятельности предприятия. В общем случае показатели рентабельности предприятия представляют собой отношение прибыли к тем или иным средствам (имуществу) предприятия, участвующим в получении прибыли. Поэтому здесь полагается, что наиболее важными для сравнительной оценки являются показатели рентабельности, исчисленные по отношению чистой прибыли ко всему имуществу или к величине собственных средств предприятия.  [c.181]

Завышение финансовых результатов при заниженной стоимости активов порождает необоснованное завышение показателя рентабельности предприятия со всеми негативными последствиями в реальной оценке его деятельности. Особенно негативно этот фактор влияет на цены акций открытых акционерных обществ, ведет к неоправданному повышению этих цен.  [c.214]

Цель главы на основе методики анализа взаимосвязи затраты— выручка—прибыль раскрыть сущность и роль операционного рычага, прибыли и системы показателей рентабельности предприятия.  [c.306]

Вышеописанная система показателей рентабельности предприятия, на наш взгляд, дает наиболее точное представление об эффективности его работы и финансовых результатах.  [c.318]

Назовите систему показателей рентабельности предприятий.  [c.321]

Отчет о прибылях и убытках (форма №2) содержит сведения о текущих финансовых результатах деятельности предприятия за отчетный период. В нем показываются величина балансовой прибыли или убытка и слагаемые этого показателя. Отчет о финансовых результатах является источником информации для анализа показателей рентабельности предприятия, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли и других показателей.  [c.21]

Показатели рентабельности предприятия  [c.177]

С нашей точки зрения, финансовые планы предприятий всех отраслей народного хозяйства следует дополнить показателями выручка от реализации, валовой доход, чистый доход с указанием их распределения по целевым назначениям. Это способствовало бы усилению внимания производственных коллективов к достижению лучших конечных результатов за счет роста производительности труда, экономного использования материальных ресурсов, повышения качества продукции и выполняемых работ., Одновременно было бы целесообразным действующую систему показателей рентабельности предприятий дополнить новым показателем — народнохозяйственной доходности, определяемой как отношение общей суммы валового дохода к среднегодовой стоимости основных производственных фондов, нормируемых оборотных средств и годовой сумме фонда заработной платы всего производственного персонала. Такой показатель позволит оценивать экономическую эффективность работы каждого производственного коллектива не только с точки зрения его хозрасчетных интересов, но и народнохозяйственных интересов. Преимущество данного показателя заключается в том, что в нем наиболее  [c.50]

Как правило, анализ работы производственного предприятия начинают с изучения показателей объема производства и выпуска продукции. Изменение этих показателей влияет на величину дохода от реализации продукции (товаров, работ, услуг), затрат, прибыли и показателей рентабельности предприятия, т. е. на экономическую эффективность его деятельности.  [c.241]

Оценку системы показателей рентабельности предприятия с точки зрения ее достаточности.  [c.255]

Отчет о финансовых результатах является важнейшим источником информации для анализа показателей рентабельности предприятия, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, и других показателей.  [c.10]

Следует отметить, что промышленные предприятия являются основными эмитентами на рынке корпоративных ценных бумаг. В 2003 г. в секторе промышленности функционировало 1900 предприятий. Рост производства характеризует повышение активности в секторе промышленности, с другой стороны, на это повлияли также инфляционные процессы и девальвация национальной валюты. Колеблется показатель рентабельности предприятий  [c.136]

Соизмерение затрат или авансированного капитала и полученного дохода служит основным критерием оценки эффективности деятельности каждого предприятия. Поэтому экономический анализ деятельности предприятия предполагает расчет показателей рентабельности предприятия, осуществляемый на основании данных бухгалтерского учета по П(С)БУ и финансовой отчетности (ф. 1, 2, 3, 4 и примечаний), и расчет показателей рентабельности отдельных видов продукции, работ, услуг, осуществляемый на основании данных бухгалтерского и управленческого учета. Осуществление такого анализа собственнику предприятия просто необходимо, поскольку в целях дальнейшего осуществления руководства производственным процессом он должен иметь точную информацию о том, какие работы, продукция или услуги являются наиболее выгодными, какие менее выгодными, а какие просто убыточными (и поэтому их не имеет смысла производить или нужно повышать цену на них или уменьшать расходы на их производство).  [c.317]

Прибыль и рентабельность относятся к числу основных финансово-экономических показателей деятельности предприятий, объединений.  [c.275]

Постоянное повышение качества стало экономической закономерностью, одним из интенсивных факторов повышения эффективности производства. Экономический смысл повышения качества продукции и труда состоит в его влиянии на основные технико-экономические показатели деятельности предприятий объем производства, прибыль, рентабельность, производительность труда, улучшение использования всех видов производственных ресурсов и капиталовложений.  [c.111]

Рентабельность предприятия представляет собой отношение прибыли к сумме основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств. При разработке пятилетни) и годовых планов показатель рентабельности рассчитывается в виде общей и расчетной рентабельности.  [c.262]

Наряду с показателями общей и расчетной рентабельности предприятий для определения цен на отдельные виды продукции, а также для аналитических целей, используют показатель рентабельности продукции. Его рассчитывают по отдельным видам продукции и по всей продукции как отношение прибыли, получаемой от реализации продукции, к полной ее себестоимости  [c.263]

Руководящих работников предприятия и работников аппарата управления премируют за выполнение и перевыполнение плана реализации продукции и плана рентабельности при выполнении плана производства по важнейшим видам продукции и прибыли, т. е. за конечные показатели работы предприятия.  [c.94]

Рентабельность более полно, чем прибыль, характеризует хозрасчетную деятельность предприятия. Она стимулирует увеличение прибыли, улучшение использования производственных фондов, своевременный ввод в эксплуатацию нового оборудования. Повышение рентабельности связано с дальнейшим внедрением достижений науки и техники, улучшением качества продукции, совершенствованием ценообразования. В рентабельности прямо или косвенно отражаются объем и себестоимость реализованной продукции, производительность труда, стоимость используемых основных фондов и степень их использования, оборачиваемость оборотных средств и другие технико-экономические показатели деятельности предприятия.  [c.231]

Такое определение рентабельности имеет большое значение для стимулирования лучшего использования производственных фондов на каждом предприятии. Рентабельность относится к числу основных оценочных показателей, утверждаемых предприятиям в централизованном порядке. Она характеризует все стороны деятельности предприятия, поэтому является комплексным показателем.  [c.263]

При оценке результатов работы предприятий важно знать не только абсолютный размер прибыли, по и то, при использовании каких материальных ресурсов она была получена. Для этого применяют показатели рентабельности.  [c.48]

Через частные показатели формула рентабельности предприятия принимает следующее выражение (по данным табл. 4.15)  [c.269]

В процессе дальнейшего анализа посредством сравнения расчетных показателей рентабельности с учетом ввода в ее расчет различной информации об объекте анализа установим приближенное влияние отдельных факторов на изменение уровня рентабельности производства. Так, сопоставлением показателей второго пункта нашего расчета с первым установим степень влияния на рентабельность изменения выполнения плана реализации, а следовательно, и величины прибыли от реализованной продукции. В нашем расчете действие этого фактора обеспечило предприятию при прочих равных условиях по сравнению с плановыми повышение уровня рентабельности производства па 0,03% (14,48—14,45). Влияние на уровень расчетной рентабельности эффективности использования основных фондов выявляется сравнением показателей третьего и второго пунктов нашего расчета рентабельности производства. Действие этого фактора позволило предприятию обеспечить рост уровня рентабельности на 0,32% (14,80—14,48). Эффективное использование оборотных средств и его влияние на уровень расчетной рентабельности  [c.199]

Исходные показатели для рейтинговой оценки объединены в четыре группы1. В первую группу включены наиболее обобщенные и важные показатели оценки прибыльности (рентабельности) хозяйственной деятельности предприятия. В общем случае показатели рентабельности предприятия представляют  [c.287]

Основными показателями эффективности производства являются прибыль и рентабельность предприятий. Они отражают деятельность предприятия не только по производству и реализации продукции, по и по совершспстьчжапию технологических процессов, повышению технического и организационного уровня предприятия и улучшению организационных форм хозяйствования.  [c.267]

Расчетная рентабельность более объективно, чем другие экономические показатели, характеризует эффективность деятель ности предприятия, коллектива его работников. Являясь стоимостным показателем, рентабельность выражает конечный экономический результат деятельности химического предприятия. Ее уровень пока швает, сколько копеек расчетной прибыли пред приятие получает с каждого рубля основных производственны фондов и нормируемых оборотных средств.  [c.196]

План по себестоимости разрабатывают производственные единицы, предприятия, входящие в ПО, или автономные предприятия. Производственное объединение составляет сводный план, корректируя его для подчиненных предприятий и производственных единиц. Директивным показателем для предприятия являются себестоимость, размер прибыли, а рентабельность по отношению к стоимости основных фондов и нормируемых оборотных средств — расчетным1.  [c.291]

Показатель рентабельности — расчет, виды, способы повышения

Соглашение о конфиденциальности

и обработке персональных данных

 

1.Общие положения

 

1.1.Настоящее соглашение о конфиденциальности и обработке персональных данных (далее – Соглашение) принято свободно и своей волей, действует в отношении всей информации, которую ООО «Инсейлс Рус» и/или его аффилированные лица, включая все лица, входящие в одну группу с ООО «Инсейлс Рус» (в том числе ООО «ЕКАМ сервис»), могут получить о Пользователе во время использования им любого из сайтов, сервисов, служб, программ для ЭВМ, продуктов или услуг ООО «Инсейлс Рус» (далее – Сервисы) и в ходе исполнения ООО «Инсейлс Рус» любых соглашений и договоров с Пользователем. Согласие Пользователя с Соглашением, выраженное им в рамках отношений с одним из перечисленных лиц, распространяется на все остальные перечисленные лица.

1.2.Использование Сервисов означает согласие Пользователя с настоящим Соглашением и указанными в нем условиями; в случае несогласия с этими условиями Пользователь должен воздержаться от использования Сервисов.

1.3.Сторонами (далее – «Стороны) настоящего Соглашения являются:

«Инсейлс» – Общество с ограниченной ответственностью «Инсейлс Рус», ОГРН 1117746506514, ИНН 7714843760, КПП  771401001, зарегистрированное по адресу: 125319, г.Москва, ул.Академика Ильюшина, д.4, корп.1, офис 11 (далее — «Инсейлс»), с одной стороны, и

«Пользователь»

либо физическое лицо, обладающее дееспособностью и признаваемое участником гражданских правоотношений в соответствии с законодательством Российской Федерации;

либо юридическое лицо, зарегистрированное в соответствии с законодательством государства, резидентом которого является такое лицо;

либо индивидуальный предприниматель, зарегистрированный в соответствии с законодательством государства, резидентом которого является такое лицо;

которое приняло условия настоящего Соглашения.

1.4.Для целей настоящего Соглашения Стороны определили, что конфиденциальная информация – это сведения любого характера (производственные, технические, экономические, организационные и другие), в том числе о результатах интеллектуальной деятельности, а также сведения о способах осуществления профессиональной деятельности (включая, но не ограничиваясь: информацию о продукции, работах и услугах; сведения о технологиях и научно-исследовательских работах; данные о технических системах и оборудовании, включая элементы программного обеспечения; деловые прогнозы и сведения о предполагаемых покупках; требования и спецификации конкретных партнеров и потенциальных партнеров; информацию, относящуюся к интеллектуальной собственности, а также планы и технологии, относящиеся ко всему перечисленному выше), сообщаемые одной стороной другой стороне в письменной и/или электронной форме, явно обозначенные Стороной как ее конфиденциальная информация.

1.5.Целью настоящего Соглашения является защита конфиденциальной информации, которой Стороны будут обмениваться в ходе переговоров, заключения договоров и исполнения обязательств, а равно любого иного взаимодействия (включая, но не ограничиваясь, консультирование, запрос и предоставление информации, и выполнение иных поручений).

 

2.Обязанности Сторон

 

2.1.Стороны соглашаются сохранять в тайне всю конфиденциальную информацию, полученную одной Стороной от другой Стороны при взаимодействии Сторон, не раскрывать, не разглашать, не обнародовать или иным способом не предоставлять такую информацию какой-либо третьей стороне без предварительного письменного разрешения другой Стороны, за исключением случаев, указанных в действующем законодательстве, когда предоставление такой информации является обязанностью Сторон.

2.2.Каждая из Сторон предпримет все необходимые меры для защиты конфиденциальной информации как минимум с применением тех же мер, которые Сторона применяет для защиты собственной конфиденциальной информации. Доступ к конфиденциальной информации предоставляется только тем сотрудникам каждой из Сторон, которым он обоснованно необходим для выполнения служебных обязанностей по исполнению настоящего Соглашения.

2.3.Обязательство по сохранению в тайне конфиденциальной информации действительно в пределах срока действия настоящего Соглашения, лицензионного договора на программы для ЭВМ от 01.12.2016г., договора присоединения к лицензионному договору на программы для ЭВМ, агентских и иных договоров и в течение пяти лет после прекращения их действия, если Сторонами отдельно не будет оговорено иное.

2.4.Не будут считаться нарушением настоящего Соглашения следующие случаи:

(а)если предоставленная информация стала общедоступной без нарушения обязательств одной из Сторон; 

(б)если предоставленная информация стала известна Стороне в результате ее собственных исследований, систематических наблюдений или иной деятельности, осуществленной без использования конфиденциальной информации, полученной от другой Стороны;

(в)если предоставленная информация правомерно получена от третьей стороны без обязательства о сохранении ее в тайне до ее предоставления одной из Сторон; 

(г)если информация предоставлена по письменному запросу органа государственной власти, иного государственного органа,  или органа местного самоуправления в целях выполнения их функций и ее раскрытие этим органам обязательно для Стороны. При этом Сторона должна незамедлительно известить другую Сторону о поступившем запросе;

(д)если информация предоставлена третьему лицу с согласия той Стороны, информация о которой передается.

2.5.Инсейлс не проверяет достоверность информации, предоставляемой Пользователем, и не имеет возможности оценивать его дееспособность.

2.6.Информация, которую Пользователь предоставляет Инсейлс при регистрации в Сервисах, не является персональными данными, как они определены в Федеральном законе РФ №152-ФЗ от 27.07.2006г. «О персональных данных».

2.7.Инсейлс имеет право вносить изменения в настоящее Соглашение. При внесении изменений в актуальной редакции указывается дата последнего обновления. Новая редакция Соглашения вступает в силу с момента ее размещения, если иное не предусмотрено новой редакцией Соглашения.

2.8.Принимая данное Соглашение Пользователь осознает и соглашается с тем, что Инсейлс может отправлять Пользователю персонализированные сообщения и информацию (включая, но не ограничиваясь) для повышения качества Сервисов, для разработки новых продуктов, для создания и отправки Пользователю персональных предложений, для информирования Пользователя об изменениях в Тарифных планах и обновлениях, для направления Пользователю маркетинговых материалов по тематике Сервисов, для защиты Сервисов и Пользователей и в других целях.

Пользователь имеет право отказаться от получения вышеуказанной информации, сообщив об этом письменно на адрес электронной почты Инсейлс — [email protected]

2.9.Принимая данное Соглашение, Пользователь осознает и соглашается с тем, что Сервисами Инсейлс для обеспечения работоспособности Сервисов в целом или их отдельных функций в частности могут использоваться файлы cookie, счетчики, иные технологии и Пользователь не имеет претензий к Инсейлс в связи с этим.

2.10.Пользователь осознает, что оборудование и программное обеспечение, используемые им для посещения сайтов в сети интернет могут обладать функцией запрещения операций с файлами cookie (для любых сайтов или для определенных сайтов), а также удаления ранее полученных файлов cookie.

Инсейлс вправе установить, что предоставление определенного Сервиса возможно лишь при условии, что прием и получение файлов cookie разрешены Пользователем.

2.11.Пользователь самостоятельно несет ответственность за безопасность выбранных им средств для доступа к учетной записи, а также самостоятельно обеспечивает их конфиденциальность. Пользователь самостоятельно несет ответственность за все действия (а также их последствия) в рамках или с использованием Сервисов под учетной записью Пользователя, включая случаи добровольной передачи Пользователем данных для доступа к учетной записи Пользователя третьим лицам на любых условиях (в том числе по договорам или соглашениям). При этом все действия в рамках или с использованием Сервисов под учетной записью Пользователя считаются произведенными самим Пользователем, за исключением случаев, когда Пользователь уведомил Инсейлс о несанкционированном доступе к Сервисам с использованием учетной записи Пользователя и/или о любом нарушении (подозрениях о нарушении) конфиденциальности своих средств доступа к учетной записи.

2.12.Пользователь обязан немедленно уведомить Инсейлс о любом случае несанкционированного (не разрешенного Пользователем) доступа к Сервисам с использованием учетной записи Пользователя и/или о любом нарушении (подозрениях о нарушении) конфиденциальности своих средств доступа к учетной записи. В целях безопасности, Пользователь обязан самостоятельно осуществлять безопасное завершение работы под своей учетной записью по окончании каждой сессии работы с Сервисами. Инсейлс не отвечает за возможную потерю или порчу данных, а также другие последствия любого характера, которые могут произойти из-за нарушения Пользователем положений этой части Соглашения.

 

3.Ответственность Сторон

 

3.1.Сторона, нарушившая предусмотренные Соглашением обязательства в отношении охраны конфиденциальной информации, переданной по Соглашению, обязана возместить по требованию пострадавшей Стороны реальный ущерб, причиненный таким нарушением условий Соглашения в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации.

3.2.Возмещение ущерба не прекращают обязанности нарушившей Стороны по надлежащему исполнению обязательств по Соглашению.

 

4.Иные положения

 

4.1.Все уведомления, запросы, требования и иная корреспонденция в рамках настоящего Соглашения, в том числе включающие конфиденциальную информацию, должны оформляться в письменной форме и вручаться лично или через курьера, или направляться по электронной почте адресам, указанным в лицензионном договоре на программы для ЭВМ от 01.12.2016г., договоре присоединения к лицензионному договору на программы для ЭВМ и в настоящем Соглашении или другим адресам, которые могут быть в дальнейшем письменно указаны Стороной.

4.2.Если одно или несколько положений (условий) настоящего Соглашения являются либо становятся недействительными, то это не может служить причиной для прекращения действия других положений (условий).

4.3.К настоящему Соглашению и отношениям между Пользователем и Инсейлс, возникающим в связи с применением Соглашения, подлежит применению право Российской Федерации.

4.3.Все предложения или вопросы по поводу настоящего Соглашения Пользователь вправе направлять в Службу поддержки пользователей Инсейлс www.ekam.ru либо по почтовому адресу: 107078, г. Москва, ул. Новорязанская, 18, стр.11-12 БЦ «Stendhal» ООО «Инсейлс Рус».

 

Дата публикации: 01.12.2016г.

 

Полное наименование на русском языке:

Общество с ограниченной ответственностью «Инсейлс Рус»

 

Сокращенное наименование на русском языке:

ООО «Инсейлс Рус»

 

Наименование на английском языке:

InSales Rus Limited Liability Company (InSales Rus LLC)

 

Юридический адрес:

125319, г. Москва, ул. Академика Ильюшина, д. 4, корп.1, офис 11

 

Почтовый адрес:

107078, г. Москва, ул. Новорязанская, 18, стр.11-12, БЦ «Stendhal»

ИНН: 7714843760 КПП: 771401001

 

Банковские реквизиты:

Р/с 40702810600001004854

 

В ИНГ БАНК (ЕВРАЗИЯ) АО, г.Москва,
к/с 30101810500000000222, БИК 044525222

Электронная почта: [email protected]

Контактный телефон: +7(495)133-20-43

Расчет показателей рентабельности

Поможем написать любую работу на аналогичную тему

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту

Узнать стоимость

Рентабельностьпоказатель эффективности деятельности предприятия, выражающий относительную величину прибыли и характеризующий уровень отдачи средств, используемых в его деятельности.

Все показатели объединены в 3 группы:

1) показатели, базирующиеся на затратном подходе – их уровень определяется соотношением прибыли и затрат. В РБ важнейшим в этой группе является показатель рентабельности продукции – показывает сколько прибыли от реализации приходится на единицу затрат на производство и сбыт продукции (себестоимость и реализация продукции): ;

2) показатели, характеризующие эффективность системы продаж. В РБ важнейшим является показатель рентабельности продаж (оборота) – определяется отношением прибыли от реализации и выручки от реализации:

3) показатели, в основе которых лежит ресурсный подход – их уровень определяется отношением прибыли к общей сумме или отдельным частям вложенного капитала. В РБ важнейшим является показатель рентабельности активов (капитала предприятия) – определяется отношением прибыли отчетного периода (либо чистой прибыли) к среднегодовой стоимости активов предприятия или отдельных его частей, таких как собственный капитал, заемный, оборотный и др.: ; .

Внимание!

Если вам нужна помощь в написании работы, то рекомендуем обратиться к профессионалам. Более 70 000 авторов готовы помочь вам прямо сейчас. Бесплатные корректировки и доработки. Узнайте стоимость своей работы.

Коэффициенты прибыльности — Рассчитайте маржу, прибыль, рентабельность капитала (ROE)

Что такое коэффициенты прибыльности?

Коэффициенты рентабельности — это финансовые показатели, используемые аналитиками и инвесторами для измерения и оценки способности компании генерировать доход (прибыль) по отношению к выручке, активам балансаIB Руководство — Активы баланса Активы баланса перечислены как счета или позиции, которые заказываются по ликвидности. Ликвидность — это легкость, с которой фирма может конвертировать актив в наличные.Наиболее ликвидным активом являются денежные средства (первая позиция в балансе), за которыми следуют краткосрочные депозиты и дебиторская задолженность. Это руководство охватывает все активы баланса, примеры, операционные расходы и акционерный капитал Акционерный капитал Акционерный капитал (также известный как Акционерный капитал) — это счет в балансе компании, который состоит из акционерного капитала плюс в течение определенного периода времени. Они показывают, насколько хорошо компания использует свои активы для получения прибыли и повышения ценности для акционеров.

Большинство компаний обычно добиваются более высокого коэффициента или стоимости, поскольку это обычно означает, что бизнес работает хорошо за счет генерирования доходов, прибыли и денежных потоков. Коэффициенты наиболее полезны, когда они анализируются в сравнении с аналогичными компаниями или с предыдущими периодами. Ниже рассматриваются наиболее часто используемые коэффициенты рентабельности.

Какие существуют типы коэффициентов рентабельности?

Существуют различные коэффициенты рентабельности, которые используются компаниями для получения полезной информации о финансовом благополучии и эффективности бизнеса.

Все эти коэффициенты можно разделить на две категории, а именно:

A. Коэффициенты маржи

Коэффициенты маржи представляют способность компании конвертировать продажи в прибыль с различной степенью измерения.

Примеры: валовая прибыль, маржа операционной прибыли Операционная маржа Операционная маржа равна операционному доходу, деленному на выручку. Это коэффициент рентабельности, измеряющий выручку после покрытия операционной деятельности, и маржа чистой прибыли. Маржа чистой прибыли. Маржа чистой прибыли (также известная как «Маржа прибыли» или «Коэффициент чистой прибыли») — это финансовый коэффициент, используемый для расчета процента прибыли, от которой компания получает общая выручка.Он измеряет сумму чистой прибыли, которую компания получает на доллар полученной выручки, маржу денежного потока, EBITEBIT Guide EBIT означает прибыль до уплаты процентов и налогов и является одним из последних промежуточных итогов в отчете о прибылях и убытках перед чистой прибылью. EBIT также иногда называют операционным доходом, потому что он определяется путем вычета всех операционных расходов (производственных и непроизводственных затрат) из выручки от продаж. EBITDAEBITDAEBITDA или прибыль до вычета процентов, налогов, амортизации и амортизации — это прибыль компании до производятся любые из этих чистых вычетов.EBITDA фокусируется на операционных решениях бизнеса, потому что он смотрит на прибыльность бизнеса от основных операций до влияния структуры капитала. Формула, примеры, EBITDAR, NOPATNOPATNOPAT означает чистую операционную прибыль после налогообложения и представляет теоретический доход компании от операций, коэффициент операционных расходов и коэффициент накладных расходов.

B. Коэффициенты доходности

Коэффициенты доходности отражают способность компании приносить прибыль своим акционерам.

Примеры включают рентабельность активов, рентабельность собственного капитала, рентабельность денежных средств, рентабельность долга, рентабельность нераспределенной прибыли, рентабельность выручки, рентабельность с поправкой на риск, рентабельность инвестированного капитала и рентабельность вложенного капитала.

Каковы наиболее часто используемые коэффициенты рентабельности и их значение?

Большинство компаний используют коэффициенты рентабельности при анализе производительности бизнеса, сравнивая доход с продажами, активами и капиталом.

Шесть наиболее часто используемых коэффициентов рентабельности:

# 1 Маржа валовой прибыли

Маржа валовой прибыли Маржа чистой прибыли Маржа чистой прибыли (также известная как «Маржа прибыли» или «Коэффициент чистой прибыли») — это финансовый коэффициент, используемый для рассчитать процент прибыли, которую производит компания, от общей выручки.Он измеряет размер чистой прибыли, которую получает компания на доллар полученной выручки. — сравнивает валовую прибыль с выручкой от продаж. Это показывает, сколько зарабатывает бизнес с учетом необходимых затрат на производство товаров и услуг. Высокий коэффициент валовой прибыли отражает более высокую эффективность основных операций, что означает, что он по-прежнему может покрывать операционные расходы, фиксированные затраты, дивиденды и амортизацию, а также обеспечивать чистую прибыль для бизнеса. С другой стороны, низкая маржа прибыли указывает на высокую стоимость проданных товаров, что может быть связано с неблагоприятной политикой закупок, низкими продажными ценами, низкими продажами, жесткой рыночной конкуренцией или неправильной политикой стимулирования сбыта.

Узнайте больше об этих коэффициентах на курсах финансового анализа CFI.

# 2 Маржа EBITDA

EBITDAEBITDAEBITDA или прибыль до вычета процентов, налогов, амортизации и амортизации — это прибыль компании до того, как будет произведен какой-либо из этих чистых вычетов. EBITDA фокусируется на операционных решениях бизнеса, потому что он смотрит на прибыльность бизнеса от основных операций до влияния структуры капитала. Формула, примеры означает прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации.Он представляет прибыльность компании без учета неоперационных статей, таких как проценты и налоги, а также неденежных статей, таких как износ и амортизация. Преимущества анализа маржи EBITDA компании Маржа EBITDA Маржа EBITDA = EBITDA / Выручка. Это коэффициент рентабельности, который измеряет прибыль, которую получает компания до вычета налогов, процентов, износа и амортизации. В этом руководстве есть примеры, а загружаемый шаблон позволяет легко сравнить его с другими компаниями, поскольку он исключает расходы, которые могут быть нестабильными или несколько произвольными.Обратной стороной маржи EBTIDA является то, что она может сильно отличаться от чистой прибыли и фактического генерирования денежных потоков, которые являются лучшими показателями эффективности компании. EBITDA широко используется во многих методах оценки Методы оценки При оценке компании как непрерывно действующей используются три основных метода оценки: DCF-анализ, сопоставимые компании и прецедент.

# 3 Маржа операционной прибыли

Маржа операционной прибыли Операционная маржа Операционная маржа равна операционной прибыли, разделенной на выручку.Это коэффициент рентабельности, измеряющий выручку после покрытия операционной деятельности, и — рассматривает прибыль как процент от продаж до вычета процентных расходов и налога на прибыль. Компании с высокой маржой операционной прибыли, как правило, лучше оснащены для оплаты фиксированных затрат и процентов по обязательствам, имеют больше шансов пережить экономический спад и более способны предлагать более низкие цены, чем их конкуренты, у которых более низкая маржа прибыли. Норма операционной прибыли часто используется для оценки силы менеджмента компании, поскольку хорошее управление может существенно повысить прибыльность компании за счет управления ее операционными расходами.

# 4 Маржа чистой прибыли

Маржа чистой прибыли Маржа чистой прибыли Маржа чистой прибыли (также известная как «Маржа прибыли» или «Коэффициент чистой прибыли») — это финансовый коэффициент, используемый для расчета процента прибыли, которую компания получает от своей общий доход. Он измеряет размер чистой прибыли, которую получает компания на доллар полученной выручки. это нижняя строка. Он учитывает чистую прибыль компании и делит ее на общий доход. Он дает окончательную картину прибыльности компании после учета всех расходов, включая проценты и налоги.Причина использования чистой прибыли в качестве меры рентабельности заключается в том, что при этом учитывается все. Недостатком этого показателя является то, что он включает в себя много «шума», такого как единовременные расходы и прибыль, что затрудняет сравнение результатов деятельности компании с ее конкурентами.

# 5 Маржа денежного потока

Маржа денежного потока — выражает взаимосвязь между денежными потоками от операционной деятельности Операционный денежный поток Операционный денежный поток (OCF) — это сумма денежных средств, генерируемых обычной операционной деятельностью предприятия в определенный период времени. .и продажи, генерируемые бизнесом. Он измеряет способность компании конвертировать продажи в наличные. Чем выше процент денежного потока, тем больше денежных средств будет доступно от продаж для оплаты поставщиков, дивидендов, коммунальных услуг и долга по обслуживанию, а также для покупки основных средств. Однако отрицательный денежный поток означает, что даже если бизнес генерирует продажи или прибыль, он все равно может терять деньги. В случае компании с недостаточным денежным потоком, компания может выбрать заимствование средств или привлечение денег через инвесторов для продолжения работы.

Управление денежным потоком Цикл конвертации наличных денег Цикл конвертации наличных денег (CCC) — это показатель, который показывает количество времени, которое требуется компании, чтобы преобразовать свои инвестиции в запасы в наличные. Формула цикла конвертации денежных средств измеряет количество времени в днях, которое требуется компании, чтобы превратить вложенные ресурсы в денежные средства. Формула имеет решающее значение для успеха компании, потому что всегда наличие адекватного денежного потока минимизирует расходы (например, позволяет избежать штрафов за просрочку платежа и дополнительных процентных расходов) и позволяет компании воспользоваться любой дополнительной прибылью или возможностями роста, которые могут возникнуть (например,грамм. возможность приобрести с существенной скидкой инвентарь уходящего из бизнеса конкурента).

# 6 Рентабельность активов

Рентабельность активов (ROA) Рентабельность активов и формула ROA Формула ROA. Рентабельность активов (ROA) — это тип показателя рентабельности инвестиций (ROI), который измеряет прибыльность бизнеса по отношению к его общим активам. Этот коэффициент показывает, насколько хорошо компания работает, сравнивая прибыль (чистую прибыль), которую она генерирует, с капиталом, который она инвестирует в активы., как следует из названия, показывает процент чистой прибыли по отношению к общим активам компании. Коэффициент ROA показывает, какую прибыль после вычета налогов компания получает на каждый доллар активов, которыми она владеет. Он также измеряет интенсивность активов бизнеса. Чем ниже прибыль на доллар активов, тем более ресурсоемкой считается компания. Для высокоактивноемких компаний требуются большие вложения для приобретения техники и оборудования для получения дохода. Примеры отраслей, которые обычно являются очень ресурсоемкими, включают телекоммуникационные услуги, автомобилестроение и железные дороги.Примерами менее ресурсоемких компаний являются рекламные агентства и компании-разработчики программного обеспечения.

Узнайте больше об этих коэффициентах на курсах финансового анализа CFI.

# 7 Рентабельность капитала

Рентабельность собственного капитала (ROE) Рентабельность капитала (ROE) Рентабельность капитала (ROE) — это показатель прибыльности компании, при котором годовая прибыль (чистая прибыль) компании делится на ее стоимость. от общего акционерного капитала (т.е. 12%). ROE объединяет отчет о прибылях и убытках и баланс, поскольку чистая прибыль или прибыль сравнивается с собственным капиталом.- выражает процент чистой прибыли по отношению к акционерному капиталу или норму прибыли на деньги, которые инвесторы вложили в бизнес. Коэффициент рентабельности собственного капитала — это показатель, за которым особенно следят биржевые аналитики и инвесторы. Благоприятно высокий коэффициент рентабельности собственного капитала часто упоминается как причина для покупки акций компании. Компании с высокой рентабельностью капитала обычно более способны генерировать денежные средства внутри компании и, следовательно, менее зависимы от долгового финансирования.

# 8 Рентабельность инвестированного капитала

Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) — это рентабельность или показатель эффективности прибыли, полученной теми, кто предоставляет капитал, а именно держателями облигаций фирмы и акционеры.ROIC компании часто сравнивают с ее WACC, чтобы определить, создает ли компания ценность или разрушает ее. является мерой доходности, генерируемой всеми поставщиками капитала, включая обоих держателей облигаций. Эмитенты облигаций. Существуют различные типы эмитентов облигаций. Эти эмитенты облигаций создают облигации для заимствования средств у держателей облигаций, которые подлежат погашению при наступлении срока погашения. и акционеры Акционерный капитал Акционерный капитал (также известный как Акционерный капитал) — это счет в балансе компании, который состоит из акционерного капитала плюс.Он аналогичен коэффициенту рентабельности собственного капитала, но является более всеобъемлющим по своему охвату, поскольку включает доходы, полученные от капитала, предоставленного держателями облигаций.

Упрощенная формула ROIC может быть рассчитана как: EBIT x (1 — ставка налога) / (стоимость долга + стоимость + капитал). Показатель EBIT используется потому, что он представляет собой доход, полученный до вычета процентных расходов, и, следовательно, представляет собой прибыль, доступную всем инвесторам, а не только акционерам.

Видео Объяснение коэффициентов рентабельности и рентабельности собственного капитала

Ниже приводится короткое видео, в котором объясняется, как различные рычаги в финансовой отчетности компании влияют на коэффициенты прибыльности, такие как маржа чистой прибыли.

Финансовое моделирование (выход за рамки коэффициентов рентабельности)

Хотя коэффициенты прибыльности — отличное место для начала при выполнении финансового анализа, их главный недостаток заключается в том, что ни один из них не учитывает всю картину. Более полный способ учесть все существенные факторы, влияющие на финансовое здоровье и прибыльность компании, — это построить модель DCF. Бесплатное руководство по DCF-модели. DCF-модель — это особый тип финансовой модели, используемой для оценки бизнеса.n], где PV = текущая стоимость, F = будущий платеж (денежный поток), r = ставка дисконтирования, n = количество периодов в будущем бизнеса.

На снимке экрана ниже вы можете увидеть, сколько из перечисленных выше коэффициентов рентабельности (таких как EBIT, NOPAT и Cash Flow) являются факторами анализа DCF. Цель финансового аналитика — включить как можно больше информации и подробностей о компании в модель Excel Шаблоны Excel и финансовых моделейЗагрузить бесплатные шаблоны финансовых моделей — библиотека электронных таблиц CFI включает в себя 3 шаблона финансовой модели отчета, модель DCF, график долга, график амортизации, капитальные затраты, проценты, бюджеты, расходы, прогнозирование, диаграммы, графики, расписания, оценка, сопоставимый анализ компании, другие шаблоны Excel.

Чтобы узнать больше, посетите онлайн-курсы CFI по финансовому моделированию!

Дополнительные ресурсы

Благодарим вас за то, что вы прочитали это руководство по анализу и расчету коэффициентов рентабельности. CFI является официальным глобальным поставщиком звания аналитика по финансовому моделированию и оценке. Станьте сертифицированным аналитиком по финансовому моделированию и оценке (FMVA) ®, и его миссия — помочь вам продвинуться по карьерной лестнице. Помня об этой цели, эти дополнительные ресурсы CFI помогут вам стать финансовым аналитиком мирового уровня:

  • Бесплатные курсы по бухгалтерскому учету и финансам
  • Бесплатный ускоренный курс по Excel
  • Как оценить частную компанию Оценка частной компании3 Методы оценки частной компании — научитесь ценить бизнес, даже если он частный и с ограниченной информацией.В этом руководстве представлены примеры, в том числе сопоставимый анализ компании, анализ дисконтированных денежных потоков и первый чикагский метод. Узнайте, как профессионалы ценят бизнес. Вычислите их

    Коэффициенты рентабельности — это показатели, которые позволяют получить представление о финансовом состоянии бизнеса.Каждый коэффициент измеряет эффективность по отношению к определенной переменной, такой как доход, за определенный период. Результаты подчеркивают, насколько успешно бизнес использует свои активы для получения прибыли, для предоставления стоимости акционерам или для создания денежных средств для оплаты своих счетов.

    Как рассчитать коэффициенты рентабельности?

    Каждое финансовое соотношение имеет уникальную формулу прибыли, и мы рассмотрим самые популярные из них ниже. Всего их десятки, но они легко вписываются в три заголовка:

    • Коэффициенты маржи (т.е. способность генерировать виды прибыли в виде доли от выручки)
    • Коэффициенты доходности (т.е. способность создавать различные виды доходов для акционеров)
    • Коэффициенты денежных потоков (т.е. способность конвертировать выручку в наличные деньги или создавать излишки)

    Это Целесообразно внимательно следить за коэффициентами прибыли, включая их в ежемесячную управленческую отчетность. Как и в случае со всеми коэффициентами, вы обычно выражаете результат в процентах, а затем отслеживаете результат по той же метрике из более ранних периодов, прогнозу или отраслевому эталону.

    Давайте поговорим о… коэффициентах рентабельности

    Эти коэффициенты показывают, насколько хорошо бизнес конвертирует выручку в прибыль. Вы определяете прибыльность как степень, в которой у бизнеса остаются средства после вычета затрат из выручки. Конечно, существуют разные виды прибыли, в зависимости от того, какие категории затрат предприятие включает в расчет. Каждый показатель прибыли легко конвертируется в соответствующую маржу (т.е. коэффициент), если вы разделите это денежное выражение на его доход за тот же период.

    Три наиболее распространенных коэффициента этого типа — это маржа чистой прибыли, маржа операционной прибыли и маржа EBITDA.

    Маржа чистой прибыли

    При расчете чистой прибыли исключаются общие затраты предприятия. В общем, это включает любые проценты и налоги, которые он должен, но есть некоторая двусмысленность в отношении налогового пункта в Великобритании. Эта маржа — простая идея для понимания, но ее всеобъемлющий характер может сделать ее грубым инструментом по сравнению с показателями конкурентов.

    Маржа чистой прибыли = Чистая прибыль / Выручка x 100

    Узнайте больше о марже чистой прибыли и о том, как она рассчитывается.

    Маржа операционной прибыли

    Операционная прибыль — это выручка бизнеса за вычетом текущих текущих расходов, которые иногда называют операционными расходами. Этот расчет не включает ни проценты, ни налоги, которые должен бизнес, поэтому простой способ описать это — добавить эти элементы обратно к показателю чистой прибыли. Затем вы конвертируете этот результат в маржу операционной прибыли.

    Маржа операционной прибыли = (Чистая прибыль + Проценты + Налог) / Выручка x 100

    В отличие от маржи чистой прибыли, это соотношение ориентировано на основные затраты бизнеса, поскольку затраты на проценты и налоги менее актуальны для повседневных операций.Его часто называют EBIT, так как эти два показателя очень похожи, но у них есть тонкие различия, описанные здесь.

    Узнайте больше о марже операционной прибыли и о том, как она рассчитывается.

    Маржа EBITDA

    Показатель маржи EBITDA выходит на один уровень выше, чем показатель маржи операционной прибыли. Помимо игнорирования процентов или налогов, причитающихся с предприятия, расчет также не включает амортизационные расходы. Это резервы, сделанные в счетах бизнеса на снижение стоимости любых долгосрочных активов, которыми он владеет.

    Коэффициент рентабельности EBITDA = (Чистая прибыль + Проценты + Налог + Амортизация + Амортизация) / Выручка x 100

    Коэффициент рентабельности EBITDA полезен, поскольку исключает эти две технические затраты, которые напрямую не связаны с эффективностью бизнеса генерирует наличные деньги. Подробнее о EBITDA здесь.

    Давайте поговорим о… Коэффициенты доходности

    Коэффициенты доходности показывают, насколько хорошо бизнес приносит прибыль акционерам. В отличие от коэффициентов маржи, эти коэффициенты рассчитываются с использованием элементов баланса предприятия, а также его счета прибылей и убытков, что является еще одним способом описания отчета о прибылях и убытках.

    Этот тип коэффициента показывает, насколько хорошо бизнес конвертирует инвестиции, которые могут быть активами, акционерным капиталом или долгом, в прибыль. Чем выше значение коэффициента, тем выше прибыльность бизнеса на фунт, который он взял в долг, получил в качестве инвестиций или потратил на активы.

    Наиболее полезные коэффициенты доходности для МСП — это доходность задействованного капитала (ROCE), доходность собственного капитала (RoE) и доходность активов (RoA).

    Рентабельность задействованного капитала (ROCE)

    Этот коэффициент является надежным показателем того, насколько хорошо предприятие использует свои ресурсы.Вы рассчитываете эту цифру, разделив операционную прибыль на задействованный капитал. Используемый капитал — это сумма основных элементов баланса: акционерный капитал, нераспределенная прибыль и долгосрочная задолженность.

    Коэффициент рентабельности задействованного капитала = (Операционная прибыль / задействованный капитал) x100

    Чем выше этот процент, тем эффективнее бизнес превращает свой капитал в прибыль. Есть два способа увеличить ROCE: увеличить операционную прибыль или уменьшить задействованный капитал.

    Узнайте больше о ROCE.

    Рентабельность собственного капитала (RoE)

    Коэффициент рентабельности собственного капитала обычно рассчитывается вместе с рентабельностью задействованного капитала, поскольку он выражает прибыль на фунт, вложенный в бизнес акционерами.

    Это отличный способ оценить, насколько хорошо компания управляет своими инвестициями.

    Рентабельность собственного капитала = (Чистая прибыль / Акционерный капитал) x 100

    Узнайте больше о ROE.

    Рентабельность активов (RoA)

    Этот коэффициент полезен для предприятий, которые тратят значительные суммы денег на активы, например, в производственном или телекоммуникационном секторах.Более высокий процент рентабельности активов указывает на то, что бизнес эффективно использует свои активы для получения прибыли по сравнению с этой стоимостью.

    Рентабельность активов = (Чистая прибыль / Общие активы) x 100

    Давайте поговорим о… коэффициентах денежных потоков

    Они показывают, насколько хорошо бизнес конвертирует продажи в наличные, и указывают в относительном выражении, создает ли он избыток денежных средств или дефицит. Они жизненно важны, потому что бизнес может быть прибыльным, но при этом медленно собирать оплату своих счетов.Отсутствие наличности — частая причина банкротства бизнеса. Наиболее популярные коэффициенты этого типа — маржа денежного потока и чистый денежный поток.

    Коэффициент маржи денежного потока

    Этот коэффициент показывает прибыльность бизнеса исключительно в контексте движения денежных средств за определенный период. Как и другие коэффициенты движения денежных средств, он должен быть частью ежемесячной управленческой отчетности.

    При расчете берется значение чистой прибыли и добавляются неденежные бухгалтерские записи, такие как амортизация или амортизация, а также любые изменения в оборотном капитале (т.е. ежемесячное движение между дебиторами, торговой кредиторской задолженностью и запасами). Затем вы разделите этот результат на общий доход, чтобы увидеть, насколько эффективно бизнес конвертирует свои продажи (то есть доход) в наличные.

    Маржа денежного потока = (Чистая прибыль + Неденежные расходы + Изменения в оборотном капитале) / Выручка) x100

    Чистый денежный поток

    Коэффициент чистого денежного потока показывает процент, на который предприятие имеет либо дефицит денежных средств, либо избыток. Отрицательный результат здесь указывает на то, что бизнесу может потребоваться внешнее финансирование, в то время как высокий процент профицита означает, что у него вряд ли закончатся деньги.

    В этом простом расчете вы берете общую стоимость поступлений денежных средств (т.е. выручку) и вычитаете оттоки денежных средств (т.е. прямые и косвенные затраты). Затем вы делите результирующий дефицит или профицит на большее из значений притока или оттока денежных средств. Это оно.

    Маржа чистого денежного потока = (приток денежных средств — отток денежных средств) / (больший показатель притока или оттока денежных средств) x 100

    Давайте посмотрим на пример. Avocado Ltd — вымышленная фирма, которая производит и продает мебель в форме фруктов в Лондоне.В течение апреля он сообщает о притоке наличности в размере 40 000 фунтов стерлингов и оттоке наличных средств на сумму 30 000 фунтов стерлингов.

    Чистая маржа денежного потока = (40 000–30 000 фунтов стерлингов) / 40 000 фунтов стерлингов x 100 = 25%

    К настоящему моменту вы наверняка оцените мощную аналитическую информацию о коэффициентах рентабельности. Секрет извлечения максимальной пользы из них — понять преимущества и ограничения каждого из них. Как и в случае со всеми метриками, разумно отслеживать несколько из них каждый месяц — редко бывает одна серебряная пуля, — чтобы компания могла выявлять закономерности с течением времени и принимать соответствующие меры.

    Зарегистрируйтесь за минуты

    Коэффициенты прибыльности: типы коэффициентов прибыльности и их значение

    Существует множество финансовых показателей, которые можно использовать для отслеживания успеха вашего бизнеса. Если вы в настоящее время не отслеживаете коэффициенты прибыльности своей компании, вероятно, вам стоит это сделать.

    Прочтите, чтобы узнать о коэффициентах прибыльности и о том, как их рассчитать. Вы также узнаете, почему эта информация вообще важна для вашего бизнеса.

    Каковы коэффициенты рентабельности?

    Коэффициенты рентабельности измеряют способность компании получать прибыль по отношению к ее доходу от продаж, операционным расходам, активам баланса и собственному капиталу. Эти финансовые показатели также могут показать, насколько хорошо компании используют свои существующие активы для получения прибыли и ценности для владельцев и акционеров.

    Виды коэффициентов рентабельности

    Коэффициенты прибыльности делятся на две группы — коэффициенты маржи и коэффициенты доходности.Различные типы расчетов могут помочь вам измерить финансовые результаты вашей компании несколькими способами.

    Мгновенно получайте информацию о движении денежных средств

    Анализируйте денежный поток своего бизнеса с помощью мобильного приложения Nav.

    Скачать сейчас

    Коэффициенты маржи

    Коэффициенты маржи исследуют, насколько эффективно компания превращает выручку от продаж в прибыль. Вот простая разбивка трех общих коэффициентов маржи: валовая прибыль , маржа операционной прибыли и чистая прибыль .

    Маржа валовой прибыли

    Норма валовой прибыли — это обычно первый коэффициент рентабельности, рассчитываемый предприятиями. Он измеряет, какой доход от продаж компания оставляет после покрытия стоимости проданных товаров (COGS). Эта цифра известна как валовая прибыль компании.

    Вы можете рассчитать валовую прибыль своей компании по формуле, приведенной ниже. Первоначальные цифры, необходимые для заполнения формулы, должны быть указаны в отчете о прибылях и убытках вашего бизнеса.

    Валовая прибыль ÷ Выручка (также известная как Чистые продажи) = Маржа валовой прибыли%

    Более высокая валовая прибыль означает, что у вас осталось больше денег для покрытия операционных расходов, налогов, амортизации и других коммерческих расходов. Это также может привести к увеличению конечной прибыли владельцев и акционеров.

    Маржа операционной прибыли

    После расчета коэффициента валовой прибыли вы можете использовать эту цифру для определения своей операционной прибыли.Операционная прибыль или прибыль до уплаты процентов и налогов (EBIT) учитывает вашу валовую прибыль и вычитает операционные расходы. Эти расходы могут включать комиссионные, административные и другие общие расходы.

    Операционная прибыль компании показывает, сколько выручки остается после покрытия как COGS, так и операционных расходов. Операционная прибыль Маржа показывает процент выручки, который остается после вычета этих затрат из ваших чистых продаж.

    Вы можете рассчитать маржу операционной прибыли своей компании, используя формулу ниже.Опять же, обе исходные цифры, необходимые для ваших расчетов, могут появиться в отчете о прибылях и убытках вашей компании.

    Операционная прибыль ÷ Выручка (также известная как Чистые продажи) = Маржа операционной прибыли%

    Если ваша компания показывает низкую маржу операционной прибыли (особенно если ваша валовая маржа нормальная), это может быть признаком того, что вы слишком много тратите на операционные расходы.

    Маржа чистой прибыли

    Как владелец малого бизнеса, наиболее важным показателем прибыльности для вас является коэффициент чистой прибыли вашей компании.Он показывает, какая часть денег, зарабатываемых вашей компанией, направляется на чистую прибыль.

    В частности, маржа чистой прибыли показывает процент прибыли, удерживаемой вашей компанией из выручки от продаж после оплаты всех расходов (операционных и внереализационных).

    Вот формула, которую вы можете использовать для расчета чистой прибыли вашей компании. Проверьте свой отчет о прибылях и убытках на предмет начальных цифр, которые необходимо включить в уравнение.

    Чистая прибыль ÷ Выручка (также известная как Чистые продажи) = Маржа чистой прибыли%

    Высокая маржа чистой прибыли обычно указывает на успешную деятельность компании.Ваш бизнес хорошо справляется с управлением затратами и ценообразованием на свои товары или услуги.

    Коэффициент возврата

    Коэффициенты доходности показывают, приносит ли бизнес прибыль своим владельцам или акционерам. Двумя наиболее распространенными коэффициентами доходности, которые рассчитывают предприятия, являются рентабельности активов (ROA) и рентабельности капитала (ROE) .

    Рентабельность активов

    Рентабельность активов вашей компании, также называемая рентабельностью инвестиций, зависит от эффективности.Он показывает, насколько хорошо ваша компания превращает свои инвестиции в прибыль. Другими словами, ROA измеряет, насколько успешно ваша компания использует активы, находящиеся в ее распоряжении, для улучшения своей прибыли.

    Финансовые менеджеры могут рассчитывать ROA несколькими способами. Ниже приводится простая формула, по которой определяется рентабельность активов вашей компании.

    Чистая прибыль ÷ Общие активы = Рентабельность активов%


    Высокая рентабельность инвестиций может указывать на то, что ваша компания может эффективно получать доход, используя имеющиеся активы.

    Рентабельность капитала

    Инвесторов в бизнес может больше интересовать расчет рентабельности собственного капитала, чем другие финансовые показатели. ROE показывает, насколько хорошо компания может использовать инвестиции акционеров для получения прибыли. Это показатель прибыли акционера от его инвестиций.

    Вы можете рассчитать рентабельность собственного капитала компании, используя формулу ниже. Цифру чистого дохода можно найти в вашем отчете о доходах. Акционерный капитал может быть указан на балансе вашей компании.

    Чистая прибыль ÷ Средний акционерный капитал = Рентабельность капитала%

    ROE часто используется для оценки менеджмента компании. Низкая рентабельность собственного капитала может указывать на то, что руководство плохо использует средства своих инвесторов для получения прибыли.

    Почему важны коэффициенты рентабельности

    Каждый бизнес заинтересован в получении прибыли. Для владельца или акционера самый простой способ определить, приносит ли компания значительный доход, — это проанализировать ее коэффициенты прибыльности.

    Чем полезны коэффициенты рентабельности?
    • Показатели рентабельности могут привлечь новых инвесторов. Инвесторы хотят знать, что у компании есть потенциал для получения хорошей прибыли, прежде чем они вкладывают в нее какие-либо денежные средства. Анализ коэффициентов прибыльности компании — простой способ проанализировать, хорошо ли работает бизнес в этой области.
    • Вы можете сравнить эффективность своей компании с конкурентами. Как стартап или малый бизнес, вы можете не получать такой же доход, как более устоявшийся бизнес в вашей отрасли.Доходы вашей компании могут быть даже не близкими. Тем не менее, сравнивая коэффициенты прибыльности (также известные как проценты), вы можете увидеть, насколько ваш бизнес соответствует другим. Если вы зарабатываете меньше денег, чем другая компания, это не означает, что ваш бизнес автоматически становится менее прибыльным.
    • Финансовые коэффициенты могут помочь выявить области вашего бизнеса, в которых требуется работа. Хотя важно отслеживать основные финансовые отчеты вашей компании, сами по себе эти цифры могут не рассказать всей картины. Добавляя коэффициенты рентабельности, вы можете определить, эффективно ли работает ваш бизнес в определенных областях.Например, если вы обнаружите, что ваша валовая прибыль со временем снижается, это может указывать на то, что вам необходимо контролировать стоимость проданных товаров.

    Как повысить рентабельность

    Коэффициенты прибыльности могут помочь вам измерить финансовое благополучие вашей компании. Если вам не нравятся финансовые показатели, представленные в этих отчетах, вот пять стратегий, которые вы можете использовать, чтобы попытаться повысить прибыль своей компании.

    1. Исключите нерентабельные услуги и товары из своего модельного ряда. В целом, лучше сосредоточиться на услугах и продуктах, которые приносят максимальную прибыль вашему бизнесу.
    2. Уменьшите запасы. Когда вы сокращаете количество медленно оборачиваемых продуктов, это может иметь дополнительное преимущество в виде сокращения ваших запасов. Меньшее количество денег, вложенных в старые запасы, может высвободить деньги для инвестирования в другие области вашего бизнеса.
    3. Увеличьте ваши цены. Повышение цен потенциально может увеличить прибыль, но это непростой процесс. Прежде чем повышать цены повсеместно, подумайте о том, чтобы начать с тестирования нескольких продуктов или услуг.
    4. Более низкие затраты. Ваш бизнес может генерировать тонны продаж, но если ваши расходы высоки, это может сократить вашу прибыль. Есть множество способов сократить расходы. Вы можете договориться о более выгодных ценах с поставщиками или купить расходные материалы в другом месте. Вы можете подумать о переносе штаб-квартиры или сдаче в аренду неиспользуемых площадей на складе кому-то другому. Возможности практически безграничны.
    5. Привлечь новых клиентов. В целом проще (и экономичнее) удерживать клиентов, которые у вас уже есть.Но если вы будете тщательно управлять процессом, расширение вашего рынка может дать вашей компании толчок в отделе продаж. Кроме того, если вы недавно повысили цены, возможно, будет проще привлечь новых клиентов, которые оплатят более высокие затраты.

    Последнее слово: показатели рентабельности

    Даже если вы не на той стадии своего бизнеса, на которой вы ищете инвесторов, отслеживание финансовых коэффициентов может оказаться полезным. Но соотношения могут ввести вас в заблуждение, если вы не будете проводить эти расчеты регулярно.

    Представьте, например, компанию, занимающуюся пулом. Этот конкретный розничный торговец, вероятно, получил бы совсем другие результаты, если бы он запускал калькуляторы коэффициента рентабельности до и после летнего сезона.

    Лучше всего отслеживать прибыльность с течением времени. Можно начать с небольшого набора отчетов, но запускать их через регулярные промежутки времени (например, ежемесячно, ежеквартально и т. Д.). Затем, по мере роста вашего бизнеса, вы можете добавлять дополнительные отчеты, надеясь получить больше знаний, чтобы улучшить свой бизнес в будущем.Вы даже можете нанять профессионала, который проведет эти расчеты за вас и поможет проанализировать, как лучше всего отреагировать на обнаруженные вами результаты.

    Наконец, помните, что прибыльность вашей компании — не единственная цифра, которую вы должны отслеживать как владелец малого бизнеса. Также разумно следить за кредитным рейтингом вашего бизнеса. Nav позволяет легко следить за кредитными отчетами и оценками вашего бизнеса. Вы можете получить доступ к обоим бесплатно при регистрации учетной записи Nav.

    Застройщик бизнес-кредитов

    Получите доступ к полным кредитным рейтингам и отчетам вашего бизнеса, включая FICO SBSS — рейтинг, используемый для предварительной проверки кредитов SBA.

    Разблокируйте свои результаты сейчас

    Эта статья была первоначально написана 15 января 2020 г. и обновлена ​​31 января 2020 г.

    Оценить эту статью

    В настоящее время эта статья имеет 20 оценок со средней оценкой 4,5 звезды.

    class = «blarg»>

    Что такое анализ коэффициента рентабельности?

    Каждая фирма больше всего озабочена своей прибыльностью.Одним из наиболее часто используемых инструментов анализа финансовых показателей являются коэффициенты рентабельности. Они используются для определения чистой прибыли компании для ее менеджеров и ее рентабельности для инвесторов. Показатели рентабельности важны как для руководителей, так и для владельцев компаний. Руководство должно иметь показатель прибыльности, чтобы вести бизнес в правильном направлении. Если у бизнеса есть внешние инвесторы, которые приобрели акции компании, руководство компании должно показать прибыльность этим инвесторам.

    Коэффициенты прибыльности, как описано и проиллюстрировано ниже, показывают общую эффективность компании в использовании своих активов и результаты деятельности в конце каждого квартала или года. Коэффициенты прибыльности делятся на два типа: коэффициенты маржи и коэффициенты доходности. Коэффициенты, показывающие маржу, представляют способность фирмы переводить доллары с продаж в прибыль на различных этапах измерения. Коэффициенты, показывающие доходность, отражают способность фирмы измерить общую эффективность фирмы в получении прибыли для своих акционеров.

    Сравнительный анализ соотношений

    Финансовый анализ любых коэффициентов бессмыслен, если менеджеру не с чем сравнивать коэффициенты.

    Менеджеры обычно используют анализ тенденций или отраслевой анализ. В этом случае анализ тенденций включает изучение коэффициентов прибыльности бизнеса с течением времени и поиск положительных и отрицательных тенденций. Отраслевой анализ — это сравнение показателей рентабельности бизнеса с показателями рентабельности других предприятий в том же секторе.

    Коэффициенты маржи

    Маржа валовой прибыли

    Маржа валовой прибыли рассчитывает стоимость проданных товаров как процент от продаж — оба числа можно найти в отчете о прибылях и убытках. Этот коэффициент показывает, насколько хорошо компания контролирует стоимость своих запасов и производства своей продукции, а затем перекладывает эти расходы на своих клиентов. Чем больше валовая прибыль, тем лучше для компании.

    Рассчитайте маржу валовой прибыли, сначала вычтя стоимость проданных товаров из суммы продаж.Если объем продаж составляет 100 долларов, а стоимость проданных товаров — 60 долларов, валовая прибыль составляет 40 долларов. Затем разделите валовую прибыль на объем продаж: 40 долларов / 100 долларов = 40%. Валовая прибыль, которая представляет собой сумму выручки от продаж, которая может быть направлена ​​на коммунальные услуги, инвентарь и производственные затраты, составляет 40% от продаж.

    Маржа операционной прибыли

    Операционная прибыль в отчете о прибылях и убытках обычно называется прибылью до вычета процентов и налогов или EBIT. Маржа операционной прибыли — это EBIT как процент от продаж.Это показатель общей операционной эффективности компании. Он отличается от валовой прибыли за счет дальнейшего вычитания расходов на обычную повседневную коммерческую деятельность из продаж.

    Маржа операционной прибыли рассчитывается по следующей формуле: EBIT / Продажи. Если EBIT составляет 20 долларов, а объем продаж — 100 долларов, то маржа операционной прибыли составляет 20%. Оба члена уравнения взяты из отчета о прибылях и убытках компании.

    Маржа чистой прибыли

    При проведении простого анализа коэффициента рентабельности наиболее часто используется коэффициент чистой прибыли.Маржа чистой прибыли показывает, какая часть каждого доллара продаж остается в виде чистой прибыли после оплаты всех расходов. Например, если маржа чистой прибыли составляет 5%, это означает, что 5 центов на каждый доллар продаж являются прибылью. Маржа чистой прибыли измеряет прибыльность после учета всех расходов, включая налоги, проценты и амортизацию. Расчет выглядит следующим образом: Чистая прибыль / Чистые продажи = _%. Оба члена уравнения взяты из отчета о прибылях и убытках.

    Маржа денежного потока

    Коэффициент маржи денежного потока является важным показателем, поскольку он выражает взаимосвязь между денежными средствами, полученными от операционной деятельности, и продажами.Компании нужны денежные средства для выплаты дивидендов, поставщиков, обслуживания долга и инвестирования в новые капитальные активы, поэтому денежные средства так же важны для коммерческой фирмы, как и прибыль. Коэффициент маржи денежного потока измеряет способность фирмы переводить продажи в денежные средства. Расчет: Денежные средства от операционных денежных потоков / Чистые продажи = _%. Числитель уравнения взят из Отчета о движении денежных средств фирмы. Знаменатель взят из отчета о прибылях и убытках.

    Коэффициент возврата

    Рентабельность активов

    Коэффициент рентабельности активов является важным показателем прибыльности, поскольку он измеряет эффективность, с которой компания управляет своими инвестициями в активы и использует их для получения прибыли.Он измеряет размер полученной прибыли по отношению к уровню инвестиций фирмы в общие активы. Коэффициент рентабельности активов относится к категории финансовых коэффициентов управления активами.

    Расчет коэффициента рентабельности активов: Чистая прибыль / Общие активы = _%. Чистая прибыль берется из отчета о прибылях и убытках, а общая сумма активов — из баланса. Чем выше процент, тем лучше, потому что это означает, что компания хорошо работает, используя свои активы для увеличения продаж.

    Рентабельность капитала

    Коэффициент рентабельности капитала, пожалуй, самый важный из всех финансовых коэффициентов для инвесторов публичной компании. Он измеряет доходность денег, вложенных инвесторами в компанию. Это соотношение, на которое смотрят потенциальные инвесторы, решая, вкладывать ли им деньги в компанию. Расчет: Чистая прибыль / Собственный капитал = _%. Чистая прибыль определяется из отчета о прибылях и убытках, а собственный капитал — из баланса.В целом, чем выше процент, тем лучше, за некоторыми исключениями, поскольку это показывает, что компания хорошо работает, используя деньги инвесторов.

    Денежный доход по активам

    Коэффициент рентабельности активов обычно используется только в более продвинутом анализе коэффициента рентабельности. Он используется в качестве сравнения денежных средств для оценки рентабельности активов, поскольку рентабельность активов указывается по методу начисления. Денежные средства необходимы для будущих инвестиций. Расчет: Денежный поток от операционной деятельности / Всего активов = _%.Числитель взят из отчета о движении денежных средств, а знаменатель — из баланса. Чем выше процент, тем лучше.

    Связывая все вместе: модель DuPont

    Существует множество финансовых коэффициентов — коэффициенты ликвидности, коэффициенты долга или финансового рычага, коэффициенты эффективности или управления активами и коэффициенты прибыльности, — которые часто трудно увидеть в целом. Можно увязнуть в деталях.

    Финансовые менеджеры должны иметь способ связать финансовые коэффициенты и знать, откуда на самом деле исходит прибыльность коммерческой фирмы.

    Модель DuPont может показать владельцу бизнеса, откуда берутся составные части доходности активов (или коэффициента возврата инвестиций), а также коэффициента рентабельности собственного капитала. Например, была ли рентабельность активов за счет чистой прибыли или оборота активов? Возникла ли рентабельность капитала за счет чистой прибыли, оборачиваемости активов или долгового положения бизнеса? Модель DuPont очень помогает владельцам бизнеса определять, нужно ли и где делать финансовые корректировки.

    Коэффициенты рентабельности: категории и примеры

    Две категории коэффициентов прибыльности — это коэффициенты маржи и коэффициенты доходности.Коэффициенты маржи отражают способность фирмы переводить доллары с продаж в прибыль. Коэффициенты доходности измеряют общую способность фирмы создавать благосостояние акционеров. Эти соотношения могут помочь вам ответить на несколько важных бизнес-вопросов.

    • Насколько хорошо ваш бизнес приносит прибыль?
    • Производительность улучшается или ухудшается?
    • Насколько лучше может работать ваш бизнес?
    • Как вы сравниваете с другими предприятиями?

    Благодатная почва для поиска ответов на эти вопросы заключается в вычислении и анализе коэффициентов прибыльности или финансовых показателей, которые оценивают способность бизнеса генерировать прибыль по сравнению с расходами и затратами в течение определенного отчетного периода.В большинстве случаев такое же или более высокое значение по сравнению с предыдущим периодом или конкурентным эталоном считается признаком того, что компания преуспевает.

    Валовая прибыль

    Валовая прибыль — это сумма каждого доллара продаж, которую компания может сохранить в виде валовой прибыли. Обычно указывается в процентах. Валовая прибыль, конечно же, представляет собой разницу между продажами или продуктами и / или услугами компании, и во сколько обходится компании предоставление этих продуктов и / или услуг.Чем выше валовая прибыль, тем прибыльнее компания, но имейте в виду, что разные отрасли могут показывать или сравнивать очень разные валовые прибыли.

    Валовая прибыль = (Валовая прибыль) / (Продажи)

    Операционная маржа

    Операционная маржа измеряет, или в расчете на доллар продаж, сколько компания зарабатывает или теряет от своего основного бизнеса. Поскольку этот показатель учитывает не только потерю продаж, но и другие компоненты операционного дохода, такие как маркетинг и накладные расходы, он считается более полным и более точным показателем способности компании генерировать прибыль, чем валовая прибыль.

    Операционная маржа = (операционная прибыль или убыток) / продажи

    Маржа чистой прибыли

    Маржа чистой прибыли измеряет процент дохода, который компания сохраняет после того, как все доходы и все расходы регистрируются или регистрируются. Это важный показатель, но не такой точный или действенный, как другие, потому что он учитывает информацию, которая может выходить за рамки основного бизнеса компании.

    Чистая маржа = (Чистая прибыль или убыток) / Продажи

    Маржа свободного денежного потока

    Для некоторых владельцев бизнеса нет ничего важнее свободного денежного потока — это элемент выживания.Маржа свободного денежного потока показывает, сколько долларов дохода управление может преобразовать в свободный денежный поток.

    Маржа свободного денежного потока = (Свободный денежный поток) / Продажи

    Рентабельность активов (ROA)

    Насколько эффективно ваш бизнес превращает активы в прибыль? Иначе говоря, насколько эффективно ваши активы приносят доход? Это цель расчета рентабельности активов (ROA). Рентабельность активов обычно выражается в процентах, и чем выше, тем лучше при прочих равных.

    Рентабельность активов = (Чистая прибыль + процентные расходы после уплаты налогов) / (Средняя общая сумма активов)

    Рентабельность капитала (ROE)

    Также выраженная в процентах, рентабельность собственного капитала (ROE) учитывает доходность компании на инвестиции ее акционеров. Как и раньше, чем выше процент, тем лучше.

    Рентабельность собственного капитала = (Чистая прибыль) / (Средний акционерный капитал)

    Денежный доход по активам

    Денежный ROA — это сумма денежного потока от операций, деленная на общие активы фирмы.Это отличается от обычного расчета рентабельности активов, поскольку он фокусируется на денежном потоке от операционной деятельности (CFO) по сравнению с чистой прибылью. С помощью финансового директора сложнее получить основные цифры, и поэтому он считается лучшим индикатором истинной доходности. Увеличение денежной рентабельности активов означает, что компания генерирует больший денежный поток от каждого доллара актива. Сравнение денежной рентабельности активов и расчета рентабельности активов с использованием чистой прибыли потенциально может показать, где денежные потоки не увеличиваются.

    Денежный доход на активы = денежный поток от операций / финансовый директор / средний общий объем активов)

    Показатели финансового анализа — прибыльность

    Эта серия следует за серией о Группе показателей финансового анализа и подробно описывает показатели прибыльности.



    Показатели рентабельности

    Рентабельность определяется как способность получать прибыль за счет использования различных ресурсов.

    Показатели рентабельности образуют одну группу финансового анализа, которая используется для оценки прибыльности и эффективности управления компанией, то есть способности компании производить максимальную отдачу (то есть маржу или прибыль), в идеале с минимальными затратами.

    Группа показателей рентабельности включает следующие показатели:



    Валовая маржа

    Валовая маржа — один из показателей рентабельности.

    Его можно выразить как

    Сравнения

    • % валовой прибыли будет значительно различаться между отраслями, поэтому сравнение компаний в разных отраслях не имеет смысла
    • сравните со средним показателем по отрасли или с предыдущими годами

    Маржу часто путают с наценкой, в знаменателе которой стоит стоимость проданных товаров, а не продаж.Таким образом, наценка немного выше, чем маржа.


    Чистая маржа / Маржа прибыли / Рентабельность продаж

    Чистая маржа (Return On Revenue — ROR «или Return On Sales — ROS») является одним из показателей рентабельности. Он показывает, какую прибыль приносит доход от единицы. Это полезный индикатор для контроля затрат, поскольку на его основе легко вывести формулу коэффициента использования.

    Формула расчета

    Прибыль может быть EBIT (PBIT), EBT (PBT) или EAT (PAT).

    Сравнение

    • подходит, главным образом, для сравнений внутри компании — особенно потому, что показатель затрат увеличивается с течением времени, так как уменьшающийся коэффициент может указывать на рост затрат, и наоборот
    • сравнения между компаниями имеют смысл только в том случае, если они очень похожие предприятия в той же отрасли, где можно ожидать схожие уровни затрат и% валовой прибыли
    • уместным является сравнение со средним значением по отрасли


    Добавленная стоимость

    Добавленная стоимость (VA) является одним из дифференциальных показателей рентабельности и он показывает значение, которое объект добавил к внешним входам. Добавленная стоимость получается как разница между выручкой от продажи товаров / услуг и затратами на вводимые ресурсы (обычно прямыми затратами).

    Существует две альтернативы для добавленной стоимости:


    Добавленная экономическая стоимость (EVA)

    Экономическая добавленная стоимость (EVA) оценивает стоимость (прибыль), полученную компанией в течение года, сверх стоимости капитала .

    Формула расчета

    NOPAT — (инвестированный капитал * WACC)

    Объяснение терминов :

    • NOPAT → Чистая операционная прибыль после налогов

    • инвестированный капитал → общий капитал и обязательства

    • WACC → средневзвешенная стоимость капитала, которую также необходимо рассчитать



    Добавленная рыночная стоимость (MVA)

    Показатели добавленной рыночной стоимости (MVA) насколько компания ценит своих акционеров. В отличие от EVA, MVA оценивает долгосрочное развитие, а вклад оценивается в течение всего жизненного цикла компании (а не за год). MVA используется для оценки качества управленческой работы.

    Формула расчета

    рыночная стоимость компании — сумма вложенного капитала


    Рентабельность задействованного капитала (ROCE)

    Рентабельность задействованного капитала (ROCE) является одним из показателей рентабельности и показывает, как эффективно компания управляет своими долгосрочными ресурсами , т.е.е. какую прибыль принесет единица долгосрочного вложения.

    В результате, ROCE предоставляет более точную информацию, чем ROE, потому что в знаменателе ROE указан только капитал и, как таковой, не учитывается сумма ссуд (т. Е. Долгосрочные обязательства).

    Формула расчета

    * может быть в виде среднего значения начала и конца периода

    Прибыль в числителе также может быть EBT, EAT, Чистая прибыль или Чистая прибыль за вычетом процентов по долгосрочным займам.

    Сравнения и рекомендуемые значения

    • общие сравнительные данные в финансовом анализе
    • текущая стоимость заимствования (т.е. в основном процентная ставка), которая не должна превышать ROCE. Не существует фиксированного рекомендованного значения, но оно должно быть как минимум в 2 раза выше ROCE. (10)
    • с корпоративной WACC, которая должна превышать ROCE

    Недостатки ROCE

    • проблемы с сопоставимостью различных категорий прибыли образуют числитель
    • капиталоемкие компании, достигающие той же прибыли, что и компании с меньшим потребность в капитале будет ниже ROCE; сравнение компаний в разных отраслях может быть непоследовательным
    • показатель
    • зависит от оценки активов — эл.грамм. завышение основных средств приводит к снижению ROCE по двум причинам:
      • завышение стоимости активов (более высокий знаменатель = более низкий ROCE)
      • завышение амортизации = уменьшение прибыли (нижний числитель = более низкая ROCE)


    Доходность на собственный капитал (ROE)

    Рентабельность собственного капитала (ROE) — это один из показателей прибыльности, который показывает, насколько эффективно предприятие управляет ресурсами, вложенными акционерами / партнерами.

    Формула расчета

    * может быть в виде среднего значения начала и конца периода

    В числителе чаще всего используется EAT (PAT), часто после вычета дивидендов на владельцы привилегированных акций.

    Сравнение и рекомендуемое значение

    Если предприятие финансируется только за счет собственного капитала, ROE может соответствовать ROCE.

    Сравнение с другими компаниями имеет смысл только в пределах той же отрасли. Уместно смотреть на развитие тренда в течение более длительного периода времени.

    Рекомендуемое значение зависит от многих факторов (например, промышленности или макроэкономического развития), однако оно должно быть более 12% в стабильных экономиках (11).

    Основным недостатком ROE

    является то, что он не учитывает ссуды (или, скорее, обязательства), поэтому причиной хорошей рентабельности собственного капитала также может быть более высокая задолженность (особенно в случае более дешевых ссуд). Из-за этого ROE в основном используется акционерами (имеет смысл использовать ROCE для внутренних целей), и коэффициенты долга также должны анализироваться параллельно.


    Рентабельность активов (ROA)

    Рентабельность активов (ROA) — один из показателей рентабельности, показывающий, сколько прибыли будет генерироваться единицей активов.Он показывает, насколько эффективно компания управляет своими активами.

    Формула расчета

    * часто среднее от начального и конечного сальдо

    Числитель обычно EAT (PAT) или EBIT.

    О ROA

    Чем выше чистая маржа и чем выше оборот активов, тем выше ROA.

    ROA обычно ниже у компаний с естественно высокими активами (например,грамм. коммунальные услуги). И наоборот, компании с низкими активами (например, услугами), как правило, имеют более высокую рентабельность инвестиций.

    Сравнение и рекомендуемое значение

    Сравнение :

    • с компаниями в той же отрасли, даже если у них разное соотношение капитала и долга (преимущество по сравнению с ROE). Сравнение с компаниями в разных отраслях не имеет особого смысла, поскольку в каждой отрасли разная чистая маржа, оборачиваемость активов и капиталоемкость.
    • соответствующее сравнение с прошлым в организации

    Рекомендуемое значение : Википедия утверждает, что ROA выше 5% считается хорошим (12).



    Коэффициент использования

    Коэффициент использования — один из показателей рентабельности. Его формулу можно легко вывести из формулы маржи прибыли (Рентабельность продаж). Он показывает, сколько затрат понесено на каждую единицу продаж.

    Формула расчета

    Сравнение

    • особенно подходит для сравнения внутри компании, особенно потому, что показатель операционных затрат (OPEX) со временем увеличивается, поскольку увеличение нормы может указывать на рост затрат, и наоборот
    • Сравнение компаний имеет смысл только в том случае, если они очень похожи в одной отрасли, где можно ожидать схожего уровня затрат и валовой прибыли%
    • Соответствующее сравнение со средним показателем по отрасли

    Рентабельность затраты (ROC)

    Рентабельность затрат (ROC) — один из показателей рентабельности.Он выражает сумму прибыли, приходящуюся на общую себестоимость единицы.

    Формула расчета

    Сравнение

    • особенно подходит для сравнения внутри компании — особенно в качестве индикатора изменения затрат с течением времени, поскольку уменьшение соотношения может указывать на рост затрат, и наоборот
    • Сравнение компаний имеет смысл только в том случае, если это очень похожие предприятия в одной отрасли, где мы можем ожидать схожий уровень затрат и валовую прибыль%
    • подходящее сравнение со средним по отрасли


    Четыре способа измерять прибыльность и развивать свой бизнес

    Сегодняшнее деловое слово дня — «прибыльный.Согласно полному английскому словарю Merriam-Webster, прибыльность определяется как «получение прибыли: получение выгодной прибыли или результатов». На сайте Thesaurus.com есть несколько связанных слов, в том числе «полезный», «рентабельный» и «плодотворный». Другие релевантные слова включают «приносящий доход» и «зарабатывание денег». Антонимы включают «бесплодный» и «бесполезный».

    Большинство владельцев бизнеса понимают прибыльность с фундаментальной точки зрения. Если выручка от продаж покрывает ваши расходы, вы получаете прибыль.Прибыль означает положительный денежный поток. Положительный денежный поток помогает поддерживать бизнес в рабочем состоянии. Прибыльность, как правило, является одной из основных целей владельцев бизнеса. Они стремятся получить прибыльный опыт и извлечь выгоду из материальной выгоды.

    Однако владельцы бизнеса не должны ограничиваться простой суммой прибыли в долларах. Базовая сумма в долларах не указывает на то, почему бизнес прибыльный. Анализ ключевых показателей может помочь владельцам бизнеса определить, является ли их компания здоровой и стабильной ли прибыльность.Вычисляя и сравнивая показатели, владельцы могут определить области бизнеса, которые работают хорошо — и те, которые нуждаются в улучшении.

    Вообще говоря, есть три основных способа определить, прибыльный ли вы бизнес: показатели рентабельности или рентабельности, анализ безубыточности и оценка рентабельности активов.

    В этой статье мы подробно расскажем обо всем, что вам нужно знать для проведения анализа финансовой прибыльности. Включенные нами финансовые коэффициенты и цифры не только предоставят вам точную оценку прибыльности, но также помогут спрогнозировать будущую прибыльность.

    Показатели маржи или рентабельности

    Возможно, лучший способ определить, ведете ли вы прибыльный бизнес, — это использовать коэффициенты маржи, также обычно называемые коэффициентами прибыльности. Чтобы получить эти цифры, вам сначала нужно вычислить три вещи из вашего отчета о прибылях и убытках:

    1. Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров
    2. Операционная прибыль = Валовая прибыль — (Операционные расходы, включая коммерческие и административные расходы)
    3. Чистая прибыль = (Операционная прибыль + Любой другой доход) — (Дополнительные расходы) — (Налоги)

    Все три цифры дают вам возможность выразить прибыль с точки зрения доллара.Мы можем сделать еще один шаг, превратив эти цифры в соотношения. Это выгодно, потому что позволяет более точно анализировать вашу компанию. Коэффициенты помогают измерить эффективность намного лучше, чем прямые долларовые суммы.

    Например, в 1 квартале у вас может быть более высокая валовая прибыль, чем в 4 квартале, даже если вы заработали больше денег (с точки зрения суммы в долларах) в 4 квартале. Кроме того, коэффициенты позволяют сравнивать вашу компанию с другими компаниями в вашей отрасли.

    Тот факт, что компания получает больше прибыли, не означает, что она финансово здорова.Коэффициенты маржи являются гораздо лучшим показателем здоровья и долгосрочного роста, чем простые долларовые цифры.

    Ниже мы рассмотрим, как вы можете преобразовать такие показатели, как валовая и чистая прибыль, в коэффициенты, чтобы вы могли лучше анализировать финансовое состояние своей компании. Одно соотношение не лучше другого. Все три помогут дать вам точный взгляд на внутреннюю работу вашего бизнеса.

    Коэффициент маржи валовой прибыли

    Если вы продаете физические товары, валовая прибыль позволяет вам повысить рентабельность вашего продукта.Ваша общая валовая прибыль — это выручка от продаж за вычетом стоимости проданных товаров. Себестоимость проданных товаров показывает, сколько ваша компания заплатила за продажу товаров в течение определенного периода.

    Другими словами, это прибыль за вычетом прямых затрат на материалы, затраты на рабочую силу, запасы и накладные расходы на продукцию. Он не учитывает ваши общие коммерческие расходы. Формула для расчета коэффициента валовой прибыли:

    Коэффициент валовой прибыли = (Валовая прибыль ÷ Объем продаж) × 100

    Если валовая прибыль высока, это означает, что вы получаете большую прибыль по сравнению со стоимостью вашего продукта.Одна из основных вещей, о которой вы хотите позаботиться, — это стабильность этого соотношения.

    Ваша валовая прибыль не должна сильно колебаться от одного периода к другому. Единственное, что должно вызвать серьезные колебания, — это если в отрасли, в которой вы работаете, произойдет широкомасштабное изменение, которое напрямую повлияет на вашу ценовую политику или стоимость проданных товаров.

    Коэффициент рентабельности операционной прибыли

    Операционная маржа дает вам хорошее представление о вашей текущей доходности.В отличие от валовой прибыли, которую вы предпочли бы быть стабильной, увеличение маржи операционной прибыли свидетельствует о здоровой компании. Формула для расчета операционной маржи:

    Коэффициент операционной прибыли = (Операционная прибыль ÷ Выручка) × 100

    Операционная маржа дает вам хорошее представление о том, насколько вы эффективны. Если вы хотите сравнить свою прибыль с доходами других компаний в отрасли, это наилучшее соотношение, поскольку оно показывает вашу способность превращать продажи в прибыль до налогообложения.Многие люди, работающие в сфере корпоративных финансов, считают, что это гораздо более объективный инструмент оценки, чем коэффициент чистой прибыли.

    Одним из факторов, которые могут удержать этот коэффициент на прежнем уровне, является увеличение операционных расходов. Если вы подозреваете, что некоторые операционные расходы растут, вам следует провести сравнительный анализ ваших операционных расходов.

    Сравнительный анализ — это параллельное процентное сравнение данных за два или более лет. Это немного больше времени, чем расчет базового коэффициента, но неплохо, если вы можете экспортировать данные из своей бухгалтерской программы.

    После того, как вы введете числа, просканируйте свой сравнительный анализ на предмет самых больших процентных изменений с течением времени. Это позволит вам определить причину увеличения расходов и определить, стоит ли об этом беспокоиться.

    Коэффициент рентабельности чистой прибыли

    Норма чистой прибыли, которую иногда называют просто «маржой прибыли», представляет собой общую картину вашей прибыльности. Некоторые отрасли, такие как финансовые услуги, фармацевтика, медицина и недвижимость, имеют заоблачные показатели рентабельности, в то время как другие более консервативны.Используйте отраслевые стандарты в качестве ориентира и проведите внутреннее сравнение за год, чтобы оценить свою производительность. Формула для расчета коэффициента чистой прибыли:

    Коэффициент чистой прибыли = (Чистая прибыль ÷ Продажи) × 100

    Маржа чистой прибыли аналогична марже операционной прибыли, за исключением того, что она учитывает прибыль после уплаты налогов. Он показывает, какую прибыль вы можете извлечь из общих продаж.

    Анализ безубыточности

    Ваша точка безубыточности — это точка, в которой расходы и доходы совпадают.Вы не зарабатываете деньги в момент безубыточности, но и не теряете деньги. Вы должны потратить время, чтобы измерить точку безубыточности, чтобы определить, сколько у вас «передышки» на случай, если ситуация пойдет не так.

    Как владелец бизнеса, вы должны планировать непредвиденные обстоятельства. Возможно, вы потеряете доступ к сырью из-за стихийного бедствия. Или один из ваших производителей пострадал от пожара на складе и больше не может предоставить вам необходимые товары. В любом случае, знание точки безубыточности позволит вам узнать, сколько вы можете позволить себе потерять, прежде чем перестанете быть прибыльной компанией.

    Вы можете рассчитать точку безубыточности для различных компонентов бизнеса. Например, вы можете измерить точку безубыточности как показатель продаж. Формула для этого:

    Продажи в точке безубыточности = фиксированные расходы + переменные расходы

    Вы также можете измерить свою точку безубыточности относительно проданных единиц. Это можно сделать следующим образом:

    Точка безубыточности для проданных единиц = фиксированные расходы ÷ (Цена продажи единицы — переменные расходы на единицу)

    Эти цифры позволяют определить, насколько прибыльным вы останетесь в будущем, если с вашей компанией что-то случится.

    Рентабельность активов и рентабельность инвестиций

    Последние два показателя рентабельности, которые вы можете получить из своей финансовой отчетности, — это рентабельность активов (ROA) и рентабельность инвестиций (ROI). ROA показывает общий доход по сравнению с общим объемом используемых активов. Вы можете использовать эту цифру в качестве инструмента для сравнения от периода к периоду внутри вашей компании и с другими фирмами в вашей отрасли. Чем выше ROA, тем эффективнее вы работаете. Формула для расчета ROA:

    Рентабельность активов = (Чистая прибыль до налогообложения ÷ Общие активы) × 100

    ROI показывает, сколько вы зарабатываете по сравнению с вложениями, которые вы делаете.Измерение прибыльных инвестиций позволяет убедиться, что вы вкладываете деньги в нужное место.

    Вы должны быть уверены, что ваша рентабельность инвестиций не ниже того, что вы зарабатываете от безрисковых инвестиций, таких как высокодоходный сберегательный счет или компакт-диск. Если это не так, вам лучше положить деньги на один из этих счетов, так как они принесут более высокий доход. ROI — это, по сути, мера того, «стоит ли все это того». Формула для расчета ROI:

    Рентабельность инвестиций = Чистая прибыль до налогообложения ÷ Собственная стоимость

    Также учитывайте прибыль по сегментам

    Многие малые предприятия подчиняются правилу 80/20: 80 процентов доходов поступает от 20 процентов клиентов.Сегментируйте свой бизнес по продуктам или направлениям услуг, чтобы узнать, какие области вашего бизнеса имеют лучший доход и чистую прибыль.

    Есть два способа рассчитать прибыль по сегментам. Один из вариантов — определить конкретный доход и расходы, связанные с сегментом. Если вы сделаете это, вы проигнорируете накладные расходы, такие как страхование бизнеса, аренда, коммунальные услуги и зарплата руководителей.

    В качестве альтернативы можно использовать план распределения затрат для распределения накладных расходов по каждому сегменту или строке обслуживания.Например, если ваша зарплата включает большой кусок накладных расходов, вы должны распределить эту зарплату в зависимости от того, сколько времени вы тратите на каждый сегмент.

    Оцените потребности вашего бизнеса

    Оценка вашей прибыли должна выходить за рамки простого просмотра вашего банковского счета. Успешные владельцы бизнеса знают, что способность компании зарабатывать деньги не измеряется тем, сколько денег находится в банке.